Apple i Amazon nie zwalniają tempa | Bliżej Rynków, 31.10.2025 [Soja, Gaz, Apple, Amazon]

Dzień dobry. Witam państwa bardzo serdecznie. Nazywam się Michał Staniak i mam przyjemność prowadzać dla państwa dzisiejszy webinar. M przepraszam za to chwilowe spóźnienie, ale tutaj miałem problem z linkiem, który nie chciał się zembedować do do do postu, ale mam nadzieję, że że wszyscy, którzy którzy mieli być, to oczywiście są. Więc oczywiście na samym początku bardzo prosiłbym o to, aby zwrócić uwagę na disclaimer i dosłownie za sekundę będziemy zaczynać. Jeśli chodzi o rynki, no to oczywiście jesteśmy po bardzo, bardzo ważnych wydarzeniach, bo mieliśmy wczoraj, prawda, spotkanie pomiędzy Trumpem oraz XI. No i oczywiście jakby mamy mieszane mieszany wydźwięk tego, jak jak to spotkanie przebiegło. Oczywiście jest to traktowane jako jako sukces. yyy jakby przede wszystkim mamy yyy mamy yyy uniknięcie takiego najgorszego scenariusza, więc po części można powiedzieć, że jest to sukces, ale tak naprawdę strukturalne problemy pomiędzy yyy Chinami oraz Stanami Zjednoczonymi w dalszym ciągu yyy mają miejsce, ale jest to nieco lepsza sytuacja niż była przed przed kilkoma miesiącami. Jednak w tym momencie Chiny decydują się na nieco większe zakupy soi, zapowiadają bardzo duże zakupy jeszcze w tym roku oraz w kolejnych trzech latach. Przynajmniej na to wskazuje Besent. Yyy, no i również, prawda, mamy yyy, mamy teoretycznie brak jakichkolwiek yyy obostrzeń, jeśli chodzi o eksport metali ziemadkich, ale trzeba pamiętać, że to cały czas y karty trzymają Chiny. To nie jest tak, że yyy Stany Zjednoczone mają do tego y nieograniczony dostęp. Jeżeli Chiny zdecydują się na ograniczenia, no to oczywiście zawsze zawsze mogą to zrobić. Natomiast jeśli chodzi o Wall Street, no to oczywiście bardzo dobra sytuacja pod względem wyników amerykańskich spółek, naprawdę solidne wyniki. W zasadzie jeżeli byśmy sobie spojrzeli na pryzmat spółek Max 7, no to oczywiście ta Tesla miała te mieszane wyniki, ale generalnie jakby perspektywa długoterminowa wygląda bardzo dobrze. Oczywiście gdzieś tam też taki negatywny sygnał wysłała. Microsoft, ale pozostałe spółki Apple, Amazon oraz Alphabet, wszystkie na a no bardzo, bardzo solidne wyniki. Apple może nie rośnie jakoś bardzo mocno po notowaniach, w notowaniach posesyjnych, ale wyniki naprawdę solidne poza oczywiście tym minięciem się z konsensusem, jeśli chodzi o sprzedaż w Chinach. Natomiast Amazon bardzo solidne wyniki chmurowe. Oczywiście jeżeli byśmy sobie popatrzyli przez pryzmat tego ile chmura waży w całych przechodzi Amazon jest jeszcze wciąż spółką przede wszystkim sprzedaży detalicznej. E, ale jeżeli chodzi o taką globalną perspektywę wzrostu, jeżeli by wycenić samą, sam biznes chmurowy, no to oczywiście tutaj tutaj ta spółka mogłaby być jeszcze jeszcze tak naprawdę droższa. Na rynkach oczywiście sytuacja wygląda całkiem pozytywnie. Euro, dolar w okolicach 2,5 miesięcznego minimum. Pomimo jakby kontynuacji stabilnej polityki ze strony Europejskiego Banku Centralnego, ale trzeba mieć na uwadze właśnie ten jastrzębi wydźwięk ze strony rezerwy federalnej. No i tutaj również USDPLN, prawda, wybija się nieco w górę. Gaz yyy gaz wysoko, soja wysoko. Yyy, no i dzisiaj w kalendarzu inflacja yyy ze strefy euro, inflacja z Polski, więc to będzie miało właśnie również wpływ na to, co będziemy obserwować dzisiaj na eurodolarze czy USDPLie. Aczkolwiek wydaje mi się, że jednak yyy przeważy przeważy w tym momencie raczej ten wydźwięk związany z amerykańskim dolarem, bo dosyć wyraźnie spada nam y to oczekiwanie na yyy na obniżki stóp procentowych w grudniu. W tym momencie koło 70%, więc cały czas dosyć wysoko, ale zazwyczaj się traktowało tą barierę 80% pewności, że obniżka będzie miała czy podwyżka będzie miała miejsce w zależności od tego, w którą stronę patrzymy. No i właśnie ta te ta te ta inflacja Chicago PMI. Natomiast rynki, które sobie dzisiaj omówimy będzie to euro, dolar, USDPLN, NASDQ S&P 500, WIG, 20 ropa, złoto, soja i gaz. Lecimy sobie z takim omówieniem krótkich takich fundamentów. Yyy, jeżeli chodzi o soj, no to oczywiście bardzo, bardzo mocny przyrost soi yyy w Stanach Zjednoczonych, ale teraz pojawia się znak zapytania, czy y te wzrosty mogą być kontynuowane. No i jeżeli popatrzymy sobie na to przez pryzmat tego, ile kosztuje soja w w Brazylii, oczywiście w przeliczeniu na amerykańskie dolary, no to wydaje się, że już tutaj tak naprawdę te perspektywy wzrostowe mogą być wam wyhamowane. Więc no nie wydaje się, żeby tu mogło dojść do jakiegoś bardzo mocnego wzrostu. No chyba, że Chiny będą kupować po prostu soje drożej w Stanach Zjednoczonych niż w Brazylii. Ale no to wydaje się absolutnie bez sensu, jeżeli chodzi o o o zyskowność. Natomiast no też trzeba zwrócić uwagę na to, że na przykład w 2020 roku, prawda, no soja amerykańska jednak prawda z takiego lokalnego dołka zdecydowanie szybciej rosła niż soja, przepraszam odwrotnie, prawda? Soja brazylijska zyskiwała szybciej niż soja amerykańska. Natomiast, natomiast teraz nie wydaje się, żeby taka sytuacja miała miejsce. Aczkolwiek jeżeli popatrzymy sobie na zapasy w Stanach Zjednoczonych, to te zapasy w Stanach Zjednoczonych wcale nie znajdują się na takich wysokich poziomach. Tutaj mamy oczywiście odwróconą oś. Yyy, więc jeżeli popatrzymy sobie na to, gdzie te zapasy końcowe znajdowały się yyy w ostatnich pięciu latach, no to widzimy, że yyy te ceny soi przy tych ostatnich pięciu latach były zdecydowanie wyższe. Więc biorąc pod uwagę yyy tą sytuację, jeżeli nie mamy jakiejś ogromnej nadpodarzy globalnej, a w zasadzie nie mamy, no to tu jednak jakaś przestrzeń do dalszych wzrostów jest. No i jeżeli popatrzymy sobie tak czysto statystycznie na soje, to tu był niemalże bardzo, bardzo silny, bardzo silny, bardzo silny sygnał wzrostowy na soi, bo mieliśmy niemal dwukrotne odchylenie od pięcioletniej średniej. nie dobiliśmy do tego pię do tego dwukrotnego odchylenia, ale mieliśmy kilkukrotnie w historii właśnie takie takie sygnały. No i gdzie moglibyśmy szukać, prawda, jakiegoś jakiegoś odbicia? Tak naprawdę to powinniśmy szukać perspektywy odbicia do okolic pięcioletniej średniej. Rzadko zdarzają się takie tutaj rajdy cenowe, które które bywały w przeszłości, ale one zazwyczaj miały miejsce nieco nieco później lub nie mieliśmy dobicia do tych do tego dwukrotnego odchylenia standardowego. No i to też wynikało z takich z fundamentów. No teraz tak naprawdę kiedy Chiny yyy dywersyfikują swoje dywersyfikują swoje y swoje źródła soi, no to oznacza, że będzie nieco więcej soi brazylijskiej na rynku dostępnej, więc to też nie oznacza, że mamy jakieś jakieś fundamenty bardzo mocno wspierające wzrosty, ale oczywiście do tej pięcioletniej średniej jest szansa na wzrosty, więc tutaj oczywiście to może trwać kilka miesięcy, nawet kilka tygodni, kilkanaście tygodni, ta pięcioletnia średnia będzie nam się będzie nam się zmniejszać, ale zakres wydaje mi się, że do 1200 1300 centów za busel jest tutaj jak najbardziej możliwy. Natomiast na co trzeba zwrócić uwagę na to, że w porównaniu do tej jednorocznej średniej, no to mamy mamy taki sygnał tego, że ta cena bardzo mocno wystrzeliła. Widać, że mniej więcej te 3,5 do czterech odchyleń standardowych od jednej jednorocznej średniej mamy mamy właśnie wyraźne wyraźne wykupienie. Natomiast do tego poziomu jest jeszcze kawałek, więc wydaje się, że właśnie do tych 1200, 1300 jest potencjał wzrostowy. Jeśli chodzi o gaz, to wczoraj zapasy mniejsze niż mniejsze niż oczekiwa oczekiwano. W zakresie pięcioletniej średniej mamy spadek w porównaniu do poprzedniego tygodnia. No i tutaj pojawia się znak zapytania, czy w kolejnych tygodniach już te zapasy będą maleć. y w porównaniu do znaczy ten przyrost zapasów będzie maleć. No i oczywiście ten moment, prawda, kiedy rozpoczynamy już spadek zapasów ogólnych, to jest mniej więcej, prawda, pierwszy, drugi tydzień listopada. No i to będzie tak naprawdę kluczowy moment dla ceny gazu. Natomiast no y no biorąc pod uwagę to spowolnienie, prawda, no to powinno sugerować, że od tego momentu ceny mogą być wyższe. Natomiast natomiast pogoda już niekoniecznie na to wskazuje. Mamy niemalże w całych Stanach Zjednoczonych nieco wyższe temperatury niż standardowo. Ta ta perspektywa 6 10 dni tutaj na tym wschodnim wybrzeżu pokazuje na nieco niższe temperatury. Więc to jest też ten kluczowy kluczowe przede wszystkim tutaj północny wschód. No to to są te yyy rejony, gdzie prawda tego gazu na potrzeby grzewcze się zużywa dużo, ale y no w całych Stanach Zjednoczonych ma być ogólnie nieco cieplej, więc no tu y jeszcze być może ten wzrost y nie rozpoczął się takim takim silnym trendem. Więc to by było na tyle, jeżeli chodzi o takie fundamenty. Zaczynamy sobie od kalendarza, oczywiście, bo w kalendarzu mamy dzisiaj kilka ważnych odczytów. Jesteśmy po inflacji, po inflacji z Francji. Natomiast tutaj we Francji, jak widać tej inflacji za bardzo nie mamy. Natomiast później mamy później mamy inflację CPI z Polski, wstępna inflacja za październik, więc to nam odpowie, czy ten listopad może być może być miesiącem, kiedy będziemy mieli obniżkę stóp procentowych. No mieszane mieszane odczucia. Jeżeli oczywiście tu niższa byłaby inflacja, powiedzmy 28 27%, no to wtedy trudno będzie Narodowemu Banku Polskiemu uzasadnić to, że obniżki nie ma. Też druga rzecz jest to, że oczywiście będą te projekcje inflacyjne, ale wszystko wskazuje na to, że te projekcje inflacyjne powinny tą obniżkę wspierać. Ale jeżeli chodzi o taki wydźwięk ostatnich wypowiedzi, no to raczej tutaj bym się skłaniał na nad utrzymaniem stóp procentowych, ale no Narodowy Bank Polski absolutnie zaskakuje w tym roku, więc więc ja bym absolutnie na to żadnych żadnych pieniędzy nie postawił, czy będzie czy będzie obniżka, czy nie będzie obniżki. Y, więc więc tu oczywiście trzeba kierować się danymi. Jeśli dane będą uzasadniać obniżkę, to oczywiście tutaj perspektywa jakiegoś osłabienia polskiego złotego będzie miała miejsce. Niewielka, ale jednak będzie miała miejsce. Więc tu oczywiście to wybicie na USDPLie bardzo ciekawie wygląda. Natomiast inflacja w strefie euro, oczekiwania na 2.1. Natomiast biorąc pod uwagę to jak miały się tutaj odczyty z Niemiec oraz z Hiszpanii z wczoraj, no to będzie tutaj perspektywa na to, żeby jednak ta inflacja wyszła wyżej, więc to może być taki ratunek dla euro podczas dzisiejszej sesji, bo tu euro dolar, prawda, znajduje się na bardzo ważnym wsparciu. No i oczywiście później południu wiele wypowiedzi bankierów centralnych, więc zobaczymy, czy oni faktycznie też mają takie bardzo lekkie jastrzębio zabarwienie, jak była konferencja prasowa po decyzji Fedu. No i oczywiście Chicago PMI. Natomiast już już lecimy sobie do wykresów. Eurodolar, prawda, tu w okolicach bardzo ważnego wsparcia. Ja tutaj oczekiwałem oczywiście tego spadku w najbliższym czasie. Wydawało mi się oczywiście, że ten spadek nie będzie aż tak szybki. Więc tu oczywiście biorąc pod uwagę tą dzisiejszą inflację, no wydaje mi się, że może tu być uratowanie tego wsparcia z takim lekkim wybiciem pod je 1,50 11580. Natomiast jeżeli ta inflacja nie będzie wcale wyższa, no to no to oczywiście dzisiaj będzie potencjał do tego, żeby zamknąć się najniżej od sierpnia. No i w przyszłym tygodniu jest tutaj potencjał tego, że jednak jednak znajdziemy się jednak znajdziemy się niżej. E, z celem nawet dojścia do poziomu 1.15. Widać ze strony rentowności amerykańskiej bardzo, bardzo wyraźny sygnał pro spadkowy. Natomiast dzisiejsza inflacja być może nas podciągnie tutaj nieco wyżej, ale w przyszłym tygodniu i tak bym oczekiwał kontynuacji spadków. USDPLN, USDPLN, prawda? Wybija nam się ponownie ze stółokresowej średniej. Oczywiście tu mieliśmy taką sytuację na początku października. yyy kilka dni mieliśmy byliśmy powyżej tego poziomu, no ale powoli powoli, prawda? Yyy tutaj być może jeszcze cały czas rozgrywamy takiego RGRa. Jeśli tak, no to oczywiście tutaj jest ostatni moment do tego, żeby żeby zaliczyć yyy zaliczyć lokalny lokalny dołek z szybkim zejściem, prawda, tutaj w okolice 3,62. Natomiast jeśli inflacja okaże się być wspierająca obniżki stóp procentowych, no to ja widzę tutaj potencjał podejścia pod 370 w przyszłym tygodniu. Natomiast jeżeli stopy procentowe pozostaną bez zmian, no to wtedy dosyć szybko powinniśmy tutaj wrócić w okolic 364, ale ewidentnie ewidentnie tutaj gdzieś tam już taki lokalne lokalne dołki nam się tworzą. Niemniej, no nie, nie należy zapominać, że tutaj taka formacja ma miejsce, więc jeżeli dzisiaj byśmy się cofnęli, przede wszystkim byśmy się zamknęli poniżej stó okresowej średniej, no to cały czas jeszcze jest możliwe przetestowanie tej linii, linii szyi. I teraz przechodzimy sobie do indeksów, więc zaczynamy sobie od NZDAK. Mieliśmy bardzo dobre wyniki spółek, więc oczywiście po tych wynikach spółek mamy ożywienie. Wczoraj widać taka niepewność, prawda, po tym po tym spotkaniu pomiędzy Trumpem oraz Ksi, więc taka świeca doji nam się utworzyła, prawda? wcześniej również taka niepewność. Natomiast no wydaje się, że dzisiaj prawda y też ten efekt Halloween y czasami ma miejsce na rynkach, więc y więc y więc myślę, że tutaj będzie potencjał do tego, żeby żeby tą dzisiejszą sesję zakończyć wysoko. Natomiast no też trzeba pamiętać, że jest to zakończenie zakończenie miesiąca, więc oczywiście jest to kolejny kolejny miesiąc wzrostów z rzędu, więc więc więc jeżeli jeżeli oczywiście gdzieś tam w okolicach 16, 17:00 zaczną się spadki, no to możliwe, że zamkniemy się poniżej 26 000 punktów właśnie jeszcze w tym miesiącu. Natomiast na razie przynajmniej biorąc pod uwagę wydźwięk tego jak zachowują się jak zachowują się spółki w notowaniach posesyjnych będzie tutaj potencjał prowzrostowy. S&P 500 nieco gorzej wygląda, natomiast mamy to bardzo wyraźne wsparcie właśnie w tej luce. Jeżeli oczywiście prawda tutaj właśnie ta 16, 17:00 zaczną się spadki, no to wtedy bym oczekiwał nawet zejście tutaj w okolice dolnego ograniczenia tej luki, ale w przyszłym tygodniu ze wsparciem na 6810. Natomiast dzisiaj taki scenariusz bazowy dla mnie to jest przetestowanie 6930 WIG 20. Prawda? po tych wybiciu 3000 punktów nam się tworzy jakiś taki problem y dalszy wzrostowy. Niemniej no oczywiście mamy przyspieszenie tego trendu. Ja tutaj oczekuję generalnie korekty w pewnym momencie, w szczególności jeżeli właśnie Narodowy Bank Polski, może stopy procentowe nie mają jakiegoś bardzo dużego znaczenia na wyceny spółek w Polsce, ale jeżeli jakiś mają mieć to minimalny, to oczywiście brak obniżki stóp procentowych mógłby jakoś tak minimalnie negatywnie wpłynąć. Więc w przyszłym tygodniu oczywiście gdzieś tam obserwowałbym tą decyzję decyzję Narodowego Banku Polskiego i jeżeli nie będziemy mieli obniżki to zejście do 3000 punktów. Tutaj wsparcie właśnie w tych okolicach powinno mieć miejsce. I teraz surowce złoto ponownie powyżej 4000 $arów. bardzo mocny wzrost podczas wczorajszej sesji. Natomiast nie powiedziałbym, że to jest już w tym momencie absolutne zakończenie trendu spadkowego. Oczywiście jeżeli byśmy sobie popatrzyli przez pryzmat tej linii, no to mamy wybicie, tak? Natomiast natomiast nie jest to jeszcze nie jest to jeszcze wybicie. Tutaj pasowałoby właśnie przetestować te 4000 punktów, tak jak jest to teraz, być może nieco niżej, y, z jakimiś wyraźnymi cieniami świecy i dopiero wybicie, zbudowanie takiej wyższej półki, takiego RG, odwróconego RGRA z linią szyi w okolicach 4140. E, no i wtedy pojawia nam się właśnie perspektywa wybicia z celem na nowe historyczne szczyty. Póki co jeszcze bym nie powiedział, że to jest zakończenie tej tej tego trendu spadkowego, aczkolwiek w długim terminie w dalszym ciągu pozytywnie pozostaje nastawiony. Tutaj jeżeli chodzi o ropę bardzo duża niepewność, prawda? Tutaj solidne wsparcie poniżej 60 $arów za baryłkę. Yyy, więc dzisiaj tak naprawdę kluczowe będzie dzisiaj yyy początek przyszłego tygodnia, żeby zamknąć się yyy powyżej średniej 25 okresowej. Zamknięcie powyżej 25 będzie nam generowało potencjał yyy ponownego przetestowania tutaj okolic 62 $ar. Jeżeli zamkniemy się poniżej, no to wtedy lecimy do 593 lub nawet 58,5. Jak widać, przynajmniej na razie, na razie oczywiście firmy handlujące z Rosją mają czas do z tego co pamiętam 21 listopada na ogarnięcie właśnie zmiany swoich kontraktów, więc póki co na razie realnego wpływu na rynek nie ma, więc ja gdzieś tam szykowałbym się na ponowne przetestowanie niższych poziomów. I lecimy sobie w tym momencie jeszcze do gazu. M jeżeli chodzi o gaz, no to bardzo mocne wybicie właśnie po wczorajszych zapasach yy w górę. Natomiast widać, że te 42 yyy 4 41 to jest dosyć silny opór. Y więc yyy no ja bym nie wykluczył tego, że jeszcze jakaś korekta nam się tutaj pojawi. Yyy mamy oczywiście dosyć silna y silny trend wzrostowy związany z 14okresową średnią. Więc tu oczywiście wydaje mi się, że nawet jeżeli ta korekta miałaby nastąpić, to 14 pozostanie wsparciem. No ta pogoda pogoda powoduje, że właśnie taka taka korekta może mieć miejsce. Natomiast ogólnie trend wzrostowy pozostaje w tym momencie w mocy y i wydaje mi się, że ten początek sezonu grzewczego y taki już pełny, czyli kiedy będziemy mieli redukcję zapasów, jeżeli on nastąpi zgodnie z sezonowością lub nieco wcześniej, no to wtedy pojawia nam się, prawda, tutaj zakres podejścia zdecydowanie wyżej. No i trzeba pamiętać też, że rolowanie, prawda, w tam dalszej części listopada też będzie pozytywne, więc tu jeżeli ta cena utrzymałaby się w tych zakresach 4,2 4,5, no to wtedy po rolowaniu możemy podejść pod piątkę nawet, co spowodowałoby, że będziemy wyżej niż ten lokalny szczyt z tego z tego roku. Więc wydaje mi się, że tutaj będzie będzie oczywiście potencjał prowzrostowy dosyć mocny, aczkolwiek właśnie ten listopad, połowa listopada, prawda, kiedy kiedy zazwyczaj ma miejsce ten lokalny szczyt, to też będą potencjalnie dobre poziomy do ewentualnych do ewentualnego szukania właśnie szczytu. Natomiast oczywiście to będzie wszystko zależało od danych, a do tego czasu jeszcze jest oczywiście sporo. No i myślę, że soj można sobie omówić, biorąc pod uwagę to, że właśnie mamy bardzo, bardzo mocne wybicie. No i jeżeli byśmy sobie popatrzyli na to przez pryzmat yyy pryzmat tej tutaj fali spadkowej yyy no to prawda tutaj zniesienie 61,8 mamy przy 1138 zniesienie 78,6 mamy przy niemal 1200. Natomiast biorąc pod uwagę całą, całą tą falę spadkową, którą mamy tutaj od 2022 roku, no to widać, że ten zakres wzrostu jest zdecydowanie silniejszy. 50 wypada dopiero powyżej 1300 50 centów za 1 funta. E, no i taki solidny opór techniczny y tutaj w okolicach 1250, więc ja bym nie wykluczył podejścia pod te poziomy, jeżeli faktycznie te zakupy ze strony Chin będą kontynuowane. Natomiast no wcześniej jakby dopóki nie było tego harmonogramu, no to byłem dosyć sceptycznie nastawiony. Teraz jestem nieco nieco pozytywniej nastawiony co do tej soi. Natomiast oczywiście wsparcie pozostanie tutaj w okolicach 1050 1080. To są kluczowe poziomy. Jeżeli te poziomy zostaną wyłamane, no to wtedy ruszamy ponownie tutaj w okolice 1030 do tego wzrostowego kanału trendowego. Ale wydaje mi się, że tutaj już ta perspektywa na soj na soj się zdecydowanie poprawiła. Więc teraz jeszcze dosłownie dwa dwie trzy dwa trzy pytania z państwa strony. Bitcoin Nike mieć, więc możemy sobie na te na te rynki jeszcze popatrzeć. Jeżeli chodzi o Nikea, to mamy dobre wyniki spółek. Stąd stąd mamy to to bardzo mocne wybicie to bardzo mocne wybicie na nicke natomiast no z drugiej strony prawda mamy mamy też tego mocnego mocnego jena. M znaczy mieliśmy mieliśmy mieliśmy mocnego mocnego jena w tym momencie prawda ten jen już jest słaby, więc więc to też jest to też jest wsparcie dla dla US dla dla Nikea. Natomiast no przede wszystkim przede wszystkim jest to związane z z tym bardzo bardzo solidnymi wynikami wynikami spółek. Więc dopóki tak naprawdę ze strony USDJPY będzie to wsparcie, prawda? Tutaj przynajmniej na ten moment nie ma takiego bardzo wyraźnego wyraźnej presji na to, żeby stopy procentowe podwyższać, to jeszcze tu potencjał wzrostowy jest, dopóki oczywiście też potencjał wzrostowy jest na amerykańskich spółkach. Aczkolwiek no ta dynamika wzrostów na na Nikeu jest zdecydowanie silniejsza niż w Stanach Zjednoczonych. Więc tu oczywiście dopóki się nie przebijemy przez tą linię związaną z dolnym ograniczeniem wzrostowego kanału trendowego, to nie ma co myśleć o korektach. Jeżeli by ta korekta nastąpiła, no to oczywiście ten zakres, prawda, tutaj yyy czy nieco większy y w okolicach, prawda, około yyy 3000 y 3000 punktów powinniśmy szukać ewentualnego zakresu korekty, ale trend wzrostowy pozostanie nietknięty. No chyba, że będziemy mieli jasną komunikację dotyczącą podwyżek stóp procentowych i jen zacznie się jen zacznie się umacniać, tak jak to było te kilka dni kilka dni temu. I teraz jeszcze była prośba o miedź i o Bitcoina. Więc jeśli chodzi o miedź, to pytanie czy tutaj tak mam. No lekka korekta. Natomiast moim zdaniem cały czas te, znaczy po pierwsze lekko pozytywny wydźwięk rozmów pomiędzy Chinami oraz Stanami Zjednoczonymi, więc to powinno tak naprawdę sugerować dalszy brak problemów popytowych. Druga rzecz, bardzo duże problemy związane z podażą na świecie, bo nie tylko kopalnia w Indonezji, ale również Peru w Afryce, więc więc tu myślę, że perspektywa w dalszym ciągu prowzrostowa. No teraz prawda no mamy mamy lekkie osłabienie Juana, ale Juan prawda w ostatnim czasie bardzo mocno się wybijał w górę, więc jeżeli Juan ma miałby powrócić do wzrostów, to tutaj również pozytywna perspektywa dla miedzi. No i oczywiście też złoto, prawda? Jeżeli złoto zakończyła korektę, no to wybicie złota w górę też powinno sugerować potencjał wzrostowy na miedzi. Jeśli jeśli złoto zaliczyłoby większą korektę, no to oczywiście wtedy możliwe przetestowanie 10600, 10500 na miedzi. Ale tutaj wydaje mi się, że nawet w tym roku perspektywa 11500 do 12 000 może mieć miejsce. Jeszcze mamy przecież, prawda, dwa miesiące, y, dwa miesiące w tym roku i była prośba o Bitcoina. Y, więc yyy jeżeli chodzi o Bitcoina, to jest teraz na takim dosyć solidnym wsparciu. Yyy oczywiście jesteśmy po tej serii dosyć dużych spadków, ale reagujemy na 107 000 yy 107 000 y doarów. Y, więc y więc póki co jak jeżeli popatrzymy sobie na przez pryzmat y jakby niedalekiej przeszłości, no to wydaje się, że tutaj właśnie w tych okolicach powyżej 105 107 000 doarów obserwowaliśmy, obserwowaliśmy wsparcie. Yyy, więc jeżeli dzisiaj zamkniemy się tutaj powyżej y tych 109 000 $arów, no to będzie potencjał w trakcie weekendu, żeby podejść tutaj pod 112 000, w przyszłym tygodniu z celem pod 115. No i wtedy to by dawało nam szansę na to, żeby zanegować, prawda, ten negatywny ten negatywny spadek tutaj i prawda powrócić tutaj do do y większych wzrostów. Natomiast oczywiście weekend jest zawsze dosyć zmienny, prawda? ten amerykański dolar też troszkę tutaj namieszał nam na Bitcoinie, więc oczywiście też warto zwrócić uwagę na to, jak się właśnie ten dolar zachowuje, tak? Jeżeli jeżeli dolar zazwyczaj zyskuje, jeżeli te 115 dojdzie, no to oczywiście jeżeli jeżeli mielibyśmy to wybicie na eurodolarze, prawda, niżej, no to być może jeszcze ten Bitcoin pod te 105 podejdzie, ale wydaje mi się, że w trakcie weekendu właśnie pod te 112 szansa na podejście jest. Ja za dzisiaj państwu bardzo serdecznie dziękuję. Oczywiście życzę miłego weekendu. Zapraszam w poniedziałek na webinarium Przemysława kwietnia, tydzień na rynkach i oczywiście później na standardowe inne nasze webinary. No i jeszcze raz miłego weekendu, powodzenia na rynkach i do zobaczenia.