Kryptowaluty Na Celowniku – Planują Utopić Krypto 🔴 Wiadomości [Bitcoin, Altcoiny, Perspektywy]

W nagłówkach czytamy, że kryptowaluty dosłownie toną. Oprócz tego zaliczamy faktycznie największą korektę tego cyklu. Strach utrzymuje się na tak ekstremalnym poziomie, którego doświadczamy zazwyczaj w dołkach bessy. A jakby tego było mało, na światło dzienne wychodzą rzeczy, które sprawiają, że wielu inwestorów niestety czuje się coraz bardziej zagrożona. to i wiele więcej w dzisiejszym materiale. Więc jeżeli rozumiesz, że nie są to porady inwestycyjne, chcesz się dowiedzieć co tam słychać na rynku kryptowalut, łapa w górę i lecimy z tematem. Mała autopromocja. Zanim przejdziemy dalej, ruszam z nowym newsletterem. Więc jeżeli chciałbyś otrzymywać analizy danych, które między innymi będziemy omawiać w tym materiale, chcesz wiedzieć jak ja postrzegam rynek kryptowalut, chcesz dostawać aktualne promocje na portfele z giełd krypto, tak abyś mógł zaoszczędzić pieniądze lub chciałbyś się dowiedzieć, w jaki sposób ja dokładnie buduję moje własne prywatne portfolio, kiedy kupuję, kiedy sprzedaję i co ważne, dlaczego ten newsletter dokładnie takich informacji dostarczać będzie. Ciekawy poniżej link. A teraz lecimy z wiadomościami. Na rynku krypto ekstremalny strach i to strach, który zdaje się nie mieć końca. Jednak zanim pójdziemy dalej i sprawdzimy realne rzeczy, które mają wpływ na cenę oraz spojrzymy nieco szerzej na cały rynek krypto, chciałbym wam puścić 40s seekundowy film pana Warena Buffetta. I'm not recommending that people buy stocks today or tomorrow or next week or next month. I think it all depends on your circumstances. But you shouldn't buy stocks unless you expect in my view you expect to hold them for a very extended period and you are prepared financially and psychologically to hold them the same way you would hold a farm and never look at a quote and never uh never pay you don't need to pay attention to them. I mean the main thing to do and you're not going to pick the bottom and you're not going to nobody else can pick it for you or anything of the sort. Najlepszy inwestor przypomina, że musisz być przygotowany finansowo, psychologicznie. Musisz być gotów wziąć na klatę minus 50% spadki. I on tutaj mówi o rynku akcji, nie o rynku kryptowalut. Ja bym tutaj zrobił taką małą gwiazdeczkę, jeżeli chodzi o rynek kryptowalut. 80 90% jest to coś, na co się godzisz do rynku kryptowalut przystępując. podpisujesz taki niewidzialny kontrakt. Jeżeli tego faktycznie z góry nie weźmiesz na swoje barki, niestety będziesz miał bardzo ciężko. Ja dlatego już wiele lat temu zmieniłem swoje podejście do rynku kryptowalut i wiem, że dość często powtarzam to samo. Jednak ja wychodzę z założenia, chyba tak samo jak pan Warren Buffett, że my ludzie nie potrzebujemy aż tak bardzo jak nam się wydaje dostawać ciągle nowe rzeczy. My raczej potrzebujemy, aby nam przypominano o tym, co faktycznie działa i na rynku krypto też jest to faktem dla Bitcoina i dla wybranych altcoinów. I moim zdaniem prawdą to pozostanie. I za chwilę pokażę wam argumenty, dlaczego ja pomimo tego, że na rynku mamy ekstremalny strach, ja wciąż, jeżeli chodzi o moje mentalne podejście jestem tutaj w strefie zielonej. I jeżeli chcesz, śmiało, możesz też z tego zaczerpnąć. Jednak wiedz, że ty nie siedzisz w moich butach. Tak jak Warren Buffett powiedział, powinieneś raczej swoje inwestycje potraktować jak trzymanie farmy, jak trzymanie nieruchomości. Sprawdzałbyś, albo inaczej, jeżeli masz mieszkanie lub dom, sprawdzasz jak aktualnie co 5 minut zmienia się cena tej nieruchomości. Nie. I to jest właśnie to mentalne podejście, które moim zdaniem powinno być zmienione w przypadku większości osób na rynku kryptowalut. Niestety jesteśmy przekonywani, że musimy zostać na rynku kryptowalut traderami, czyli kupić tutaj, sprzedać tutaj. odkupić tutaj, sprzedać tutaj, odkupić tutaj, sprzedać tutaj, poczekać na dołek bessy odkupić tutaj. Prawdą jest, że tego typu zagrywki są przeznaczone dla, myślę, nie pomylę się, jeżeli powiem, a raczej przestrzelęł dla 1000% ludzi na rynku kryptowalut i raczej są to profesjonaliści, którzy zjedli zęby na tradingu, na analizie technicznej, na analizie makro. Jednak wiedz, że na rynku kryptowalut, aby zarabiać, ja tego doświadczyłem, wcale nie trzeba być traderem. Można jedynie wydłużyć swój horyzont czasowy, wziąć najlepsze aktywa, ustalić ile jesteśmy w stanie faktycznie zaryzykować pieniędzy na rynku kryptowalut, tak aby jak mówi Warren Buffett, przygotować się psychologicznie. To przysłowie myślę nie inwestuj więcej niż możesz sobie pozwolić, aby stracić. To jest dokładnie to, co wujek Warren chce nam przekazać. Jeżeli masz te rzeczy poukładane, ustalisz sobie poniżej jakie ceny kupuje aktywo, kiedy ewentualnie sprzedajesz, kiedy twoje cele będą realizowane, stajesz się nagle szczęśliwym człowiekiem. Nie martwi cię to co się dzieje na rynku, że ludzie panikują, płaczą. Po prostu czekasz cierpliwie na dalszy rozwój wydarzeń. A moim zdaniem o tyle o ile bardzo ciężko jest przewieć zwłaszcza w tym momencie co się wydarzy w krótkim terminie na wykresie Bitcoina, na wykresie altcoinów, to moim zdaniem bardzo łatwe jest, aby ustalić dość wysokie prawdopodobieństwo tego, co wydarzy się za kolejne 3, 5, 7, 10 lat. Jednak po kolei, jeżeli chodzi o samego Bitcoina, faktycznie - 37% i ilość komentarzy, które mówią, że już się zaczęła Bessa jest naprawdę gigantyczna. Ja znów nie wiem kiedy się zaczyna Bessa, kiedy się kończy. Doświadczyłem tego, że ilu ludzi na rynku kryptowalut, tyle definicji Bessy. Jeden patrzy na 50 średnią kroczącą na interwale tygodniowym, inny patrzy na świeczki miesięczne, gdzie się one zamykają. jeszcze inny jak na przykład ja patrzę na wskaźnik SOP do czego dzisiaj przejdziemy i na tej podstawie ustala się kiedy faktycznie już jest jednak praktycznie zawsze dowiadujemy się kiedy jest Bessa już po fakcie strzelanie w górki nie jest powtarzalną strategią w przypadku żadnego człowieka w inwestycjach po prostu najlepszy inwestor jak chociażby Michael Berry który przewidział Nieprzewidziane w 2008 roku, czyli ten wielki kryzys, film Big Short polecam. Natomiast ten człowiek później mylił się wielokrotnie i to nie jest tak, że na rynku nie ma dobrych traderów. Oni faktycznie są, są jednak mniejszością i ty jeżeli chcesz faktycznie trejdować, musisz zdawać sobie sprawę z kim wchodzisz w szranki. Jeżeli to sobie uświadomisz, no to wtedy myślę, że jeżeli chodzi o sam trading, no podejdziesz nieco bardziej do tego racjonalnie. Nie chcę zniechęcać, niektórzy z was się do tego nadawać będą. Jednak dla większości znów hodl DCA. Dwie bardzo proste rzeczy. Jednak chyba dla wielu wciąż za proste, aby faktycznie uwierzyć, że funkcjonują. Pomimo tego, że dane historyczne od właściwie dekad potwierdzają tę tezę. Właściwie nie tezę, to jest faktem. Idziemy dalej. Bardzo często jest tak, że kiedy mamy spadki, stara się tworzyć narrację do tych spadków. Czyli jeżeli widzimy, że cena rośnie, to uważamy lub zaczynamy uważać, że wydarzyło się właśnie coś i to pasuje idealnie pod te wzrosty. Wiedz jednak, że najczęściej jest to tylko bardzo mały element układanki. Tak samo w przypadku spadków, które mamy na rynku kryptowalut, oczywiście główną rolę gra popyt i podaż. I tutaj wiedz, że 10 października, kiedy mieliśmy rekordowe likwidacje, też wydarzyło się coś bardzo ciekawego. Mianowicie to była wtedy jeszcze teoria, która teraz staje się faktem. Okazuje się, że takie indeksy jak MSCI, które zbierają 1500 największych spółek na świecie, jeżeli dobrze pamiętam, czy też JP Morgan, kombinują jak wykluczyć Micro Strategy właśnie z tych indeksów. Bo jeżeli MicroStrategy, czyli firma, która głównie opiera się na zakupie i hodlinku Bitcoina, no i stanowią dość znaczącą siłę popytową, jeżeli chodzi o rynek kryptowalut, chcą, mówiąc delikatnie wykopać ich z rynku. W jaki sposób? Ponieważ jeżeli takie spółki jak MicroStrategy dostają się do indeksu NASDA, dostają się do MSC, wtedy fundusze, które inwestują pasywnie są zmuszone nabywać akcje tej spółki, dzięki czemu MicroStrategy ma więcej pieniędzy na zakup Bitcoina i to cały czas się kręci, więc poddają oni wątpliwość, czy faktycznie Micro Strategy możemy traktować dalej jak firmę, czy też raczej powinniśmy traktować firmę Michaela Sailora jako fundusz. I wiedz, że nie dowiemy się tego aż do 15 stycznia 2026 roku. I zupełnie przypadkiem ta cała akcja z tym rozpoczęła się 10 października, więc owszem, wsparła pewne teorie. Jednak z drugiej strony, moim zdaniem taka z jednej strony samospełniająca się przepowiednia czteroletnich cykli także tutaj odgrywa dość istotną rolę. Rynki z dźwignią, także potężne likwidacje, problemy market makerów, problemy z płynnością. Są to rzeczy, które sprawiły, że faktycznie rynek zatankował i to porządnie. Jednak na obecną chwilę ta jedna informacja jest to coś, co można powiedzieć trzyma w ryzach inwestorów, którzy rozumieją co się może niekorzystnego wydarzyć dla MicroStrategy i tym samym dla popytu samego BTT, jeżeli faktycznie ta akcja zostanie przepchnięta, a tego nie wiemy. Jednak kiedy to wyszło na światło dzienne, no to rynek też bardzo ciekawie się zachowuje, ponieważ zdecydowali, aby zbojkotować JP Morgana i ponoć mnóstwo klientów właśnie zamyka swoje konta i przenosi pieniądze w inne miejsca. Jednak czy faktycznie JP Morgan się tym przejmie? Na jaką skalę to będzie, to się jeszcze okaże. Jednak ciekawostką jest, że faktycznie od środka ta partia szachów można śmiało powiedzieć, że jest przynajmniej trójwymiarowa i nie wszystko jest takie czarno-białe, jak nam się wydaje. Jednak lecimy dalej. Ja osobiście bardzo lubię dane. Jeżeli patrzę na dane, patrzę chociażby na rynek stable coinów. I tutaj wiedz, że od dokładnie końcówki października mamy redukcję do dnia dzisiejszego, czyli w około cztery tygodnie wybyło z rynku 5 miliardów w stable coinach, co oczywiście jest pewnym sygnałem ostrzegawczym, bo stable coiny równa się płynność na rynku kryptowalut. Mniej stable coinów, mniej potencjału zakupowego. Ja osobiście tak na to patrzę. Jednak jeżeli chodzi o stable coiny i ich możliwości, wciąż zauważcie, że jesteśmy dużo wyżej niż podczas ostatniego cyklu, a wiele projektów nie zareagowała. Dzieje się tak dlatego, że te stable coiny pracują na całkiem dobrym procencie w zdecentralizowanych finansach dzięki stopom procentowym. I póki stopy procentowe pozostają względnie wysokie, duży kapitał po prostu ma co robić w Deffi. Natomiast ciekawostką też jest, że na chociażby Binance stable coiny osiągają, liczba stable coinów osiąga coraz wyższe wyniki. Podczas ostatniego cyklu to nie miało miejsca. Raczej widzieliśmy, że ludzie faktycznie się cashzują i wychodzą z tego rynku. Teraz stable coiny wciąż są akumulowane i to na giełdzie scentralizowanej. Z jednej strony owszem, rynek z dźwignią ma się dobrze, z drugiej strony moim zdaniem to jest tak zwany suchy proch. Natomiast idziemy dalej, ponieważ tych danych jest więcej i chciałbym, żebyście mieli pełny obraz sytuacji. To jak zachowują się traderzy w krótkim terminie bardzo często jest powodowane słowami tego pana Jerome Powela. I ostatnio usłyszałem bardzo ciekawe porównanie. Mianowicie Jerome Powell jako szef banku centralnego Stanów Zjednoczonych podejmuje decyzje w oparciu o dane, które napływają z gospodarki, co mam nadzieję dla ciebie jest oczywiste. Natomiast padło dość ciekawe porównanie, że to trochę tak jak jazda samochodem, patrząc się tylko i wyłącznie w lusterko, które pokazuje co jest z tyłu. I paradoksem jest to, że w przeszłości po pierwsze było to bardzo nieskuteczne i najczęściej Fedy się spóźniał. A to może mieć w dużym skrócie takie konsekwencje, że ta recesja czy jakieś nie planowane tąpnięcie może nastąpić szybciej i później zazwyczaj FET wkracza, aby robić jakieś niezaplanowane akcje dodrukowe, aby ratować rynki. To jednak zostawmy, to jest czysta spekulacja. Natomiast ciekawostką jest to, że z powodu zamknięcia rządu w Stanach Zjednoczonych Departament Zatrudnienia, Departament Pracy, Labor Department ogłosił, że nie będzie wyników za październik, jeżeli chodzi o zatrudnienie i dopiero kolejne wyniki za listopad będą w grudniu, jednak po spotkaniu FOMC, gdzie zostanie podjęta decyzja o przyszłych stopach procentowych. Więc teraz nie tylko Jeron Powell jedzie samochodem, patrzy się w tylne lusterko, ale jedzie z zamkniętymi oczami. Po prostu tak to dosłownie wygląda. Więc czy na tej podstawie chcesz opierać swoje inwestycje? Czy jest to twoim zdaniem w jakimś większym stopniu przewidywalne? To oczywiście odpowiedź zostawiam już tobie. Póki co tutaj się nieco pozmieniało. Sentyment się nieco zmienił, ponieważ jeszcze dosłownie kilka dni temu mieliśmy tutaj 70% szans na pauzę. Teraz 70% szans mamy jednak na kolejną obniżkę. A czym więcej obniżek, czym niższe stopy procentowe, tutaj mamy swojego rodzaju efekt domina, tym stable coiny opłaca się coraz mniej trzymać w Deffy, ponieważ zarabiają coraz mniej. To będzie oznaczało, że część stable coinów będzie z rynku wychodziła, co właściwie już się zaczyna po ostatnich obniżkach. Jednak część będzie szukała bardziej ryzykownych aktywów, ponieważ niskie stopy procentowe wspierają podejście ryzykowne na rynkach. Tak było po prostu zawsze. Jednak w długim terminie, nie za trzy dni. Lecimy dalej. ETFY bardzo ważna siła popytowa i od dwóch lat można powiedzieć, że pozmieniało się na rynku kryptowalut przez ETFY. Dzięki ETFom zwał jak zwał. Natomiast jeżeli chodzi o ostatnie dwa tygodnie, zdecydowanie negatywnych przepływów nie brakuje. Co prawda wczoraj mamy prawie ćwierć miliardu dolarów wpływów, to jednak przedwczoraj prawie miliard w plecy i zjazd bitcoina na poziomy 82 000 doarów. To jednak jak będzie dalej zobaczymy. Moim zdaniem, biorąc pod uwagę dane, które mamy na temat ETFów, zwłaszcza dane ETFów na Bitcoinie, mamy tutaj jednak sporo inwestorów, którzy moim zdaniem będą zachowywać się tak samo jak ci, którzy byli wcześniej na rynku kryptowalut, czyli wejdą w pełne cykle psychologiczne. Natomiast wiedz, że jest sporo funduszy, sporo miejsc, jak chociażby Harvard, jak chociażby MicroStrategy, jak inne korporacje, które kupują, skupują Bitcoina na długo. I to jest coś, czego nie mieliśmy w poprzednich cyklach. wciąż uważam, że część z tego oczywiście, że będzie reagowała właśnie chociażby na tą tolerancję ryzyka, która opiera się na stopach procentowych, to jednak wciąż uważam, że jest to coś co faktycznie nieco zmienia rynek kryptowalut i to może spowodować, że jednak tych 80% spadków w besie na Bitcoinie nie będzie. Jednak znów na ten temat ja nie spekuluję. Za chwilę wam powiem dokładnie, co ja robię, jak się szykuję. Zresztą dość często na moim kanale o tym usłyszycie. Lecimy dalej. Etherium. Tutaj także po całości na czerwono oprócz dnia wczorajszego. Natomiast ciekawostką jest to, co dzieje się na Solanin. Zauważcie, że cały czas utrzymują się pozytywne przepływy, a niektóre nawet sięgają już ponad 50 milionów dolarów. Nie wiem, czy pamiętasz, kiedy wystartowały ETFy na Etherium, tam mieliśmy dokładnie takie przepływy pomieszane z minusowymi, kilkadziesiąt, kilka milionów dolarów na plus na minus. Tutaj w przypadku Solany wchodzimy na 30, 50, 20, 10. Bardzo ciekawe zachowanie inwestorów. Skąd się bierze ten popyt? Skąd się bierze to ta zwiększona tolerancja na ryzyko? Po części już wiecie, prognozy stóp procentowych, więc część inwestorów łapie małe FOMO. Jednak to nie wszystko. Układanka jest większa. Lecimy dalej. Co nie sprzyja kryptowalutom, to fakt, że nie wszystkie firmy, które mówiły, że otwierając swoje rezerwy będą tylko i wyłącznie akumulować. Okazuje się, jak spojrzycie na tę tutaj kolumnę, okazuje się, że co prawda znów zdecydowana większość akumuluje, ma tych bitcoinów coraz więcej i pomimo tych spadków oni raczej dokupują. Micro Strategy ostatnio prawie znów za miliard dolców Bitcoina zakupili. to jednak są firmy, które jednak zaczynają redukcję, jak na przykład Kindle czy Kindly ze Stanów Zjednoczonych, jak chociażby Deffi Technologies z Kanady, jak chociażby Sequence z Francji. Więc to nie jest do końca tak, że te firmy będą robić hodle forever, jeżeli przychodzą trudne czasy. I tego można było się spodziewać. Znów rozmawialiśmy o tym wielokrotnie. Ja nawet spodziewam się, że na pewnym etapie MicroStrategy pomimo tego, że będą robić wszystko co mogą, jednak jeżeli faktycznie wejdziemy w taką głębszą recesję, a kiedyś wejdziemy, to mogą być zmuszeni jednak, żeby zacząć upłynniać te bitcoiny. Jak będzie, zobaczymy. Oby nie, znów tylko i wyłącznie spekulacja, która nie ma nic wspólnego z tym, co ja na rynku kryptowalut robią. Raczej tutaj reaguję na to, co najczęściej się pojawia w social mediach. Reaguję na wasze pytania, które cały czas do mnie napływają. Lecimy dalej. to co mnie osobiście interesuje, czyli kiedy ja kupuję bitcoina dużo i regularnie. Ja kupuję bitcoina dokładnie kiedy inwestorzy długoterminowi zaczynają kapitulować. W tym momencie inwestorzy długoterminowi pomalutku zaczynają wyprzedawać. Natomiast wiedz, że oni wyprzedają z zyskiem i to nie jest wciąż moment, kiedy ja chcę duży kapitał angażować w inwestycje. W ostatnim cyklu tak samo na tym kanale mogliście obserwować dokładnie ten wykres, który był pokazywany dziesiątki razy. Dokładnie ten tutaj obszar kapitulacji. Czyli jeżeli na wykresie SOPR inwestorzy długoterminowi zaczynają z dnia na dzień sprzedawać i co ważne realizować straty, wtedy dopiero ja na ten rynek wchodzę większym kapitałem, rozpoczynam regularne DCA i zwiększam zaangażowanie kapitału, czym większe kapitulacje mamy. W tym momencie, zauważcie z bliska, mamy linię przerywaną. Jeżeli dochodzimy do linii przerywanej, jest to moment, kiedy inwestorzy długoterminowi uśredniając wychodzą na zero. Ostatnio tutaj, kiedy spadliśmy do 74000 $arów, dwa razy dotknęliśmy tego poziomu i okazało się to wsparciem. I moim zdaniem póki nie przebijemy tego poziomu, ciężko mówić o besie. Ciężko mówić o besie w momencie, kiedy wciąż spora grupa inwestorów jest na plusie. I tak, jeżeli spojrzymy sobie na samego Bitcoina, na obecną chwilę około 62% bitcoinów jest wciąż w proficie, a to oznacza, że na stratach mamy około 38%. No i teraz pytanie, czy to jest definicja BSY wiedz, że według niektórych tak. Czyli na przykład jeżeli przebijamy 70% rozpoczyna się oficjalnie Bessa. Jednak w przeszłości mieliśmy podobne momenty. Mieliśmy zjazdy jak w tym przypadku do 65%, spadek o prawie 60% korekta w kwietniu 2021 roku i pomimo tego rynek się z tego wygrzebał. Natomiast jeżeli jesteś osobą, która jest taka ultra ostrożna na rynku kryptowalut i faktycznie boisz się tej zmienności, boisz się zobaczenia dużych spadków na swoim portfolio, no to rozwiązaniem będzie obserwowanie tego wykresu. Znajdziesz za freen w internecie mnóstwo jest tego realized price bitcoina, czyli wszystkie bitcoiny bierzemy pod uwagę i mamy średnią cenę zakupu wszystkich inwestorów, wszystkich bitcoinów na obecną chwilę 56 000 $arów. I zauważ, że w dołkach Bessy przebijamy ten poziom na bardzo krótki czas. Z jednej strony oczywiście jest to najlepszy potencjalny moment na zakup bitcoina i ja w tych momentach dokładam najwięcej. Tak było w poprzednim cyklu. Natomiast to nie oznacza, że nie kupuję wcześniej. Teraz dlaczego kupuję wcześniej bitcoina? A no kupuje bitcoina wcześniej, ponieważ nie ma gwarancji, że znów tutaj zjedziemy. Po prostu jest to znów jeden ze scenariuszy. Nie ma czegoś takiego jak pewność w inwestycjach, pewność zachowania się jakiegoś aktywa. Natomiast widzimy pewną powtarzalność, więc część kapitału chce umieć na ten scenariusz jako ubezpieczenie. Natomiast z drugiej strony, jeżeli jesteś osobą, która chce czekać tak długo, chcesz czekać na tego typu kapitulacje, no to mam nadzieję, że bierzesz na swoje parkie ryzyko, że możemy tam nie dojść i będziesz się borykał z poczuciem FOMO, że ci pociąg odjeżdża. Znów nie mówił, że to się wydarzy. Jest to jeden ze scenariuszy, więc proszę nie łapać za słówka. Proszę szeroki kontekst tutaj zrozumieć. Natomiast o tyle o ile mamy 62% bitcoinów w proficie, tak wiedz, że w przypadku altcoinów no sytuacja wygląda dużo gorzej. I tutaj moim zdaniem śmiało możemy powiedzieć, że wiele altcoinów jest w besie. Jednak ciekawostką jest to, że ja głównie, jeżeli inwestuję w altcoiny, inwestuję w L1. Solana. Nie tak dawno rozpocząłem zakupy tego projektu i uważam, że będę chciał jeszcze ten projekt dokładać. Zresztą ostatnio w moim portfoliu się pozmieniało. Znów przypominam newsletter. Poniżej zapiszcie się. Niedługo wleci update tego, jak to u mnie dzisiaj wygląda. Natomiast zauważcie, 20% tylko ludzi jest w proficie na Solanie. Tylko 20%. Ten poziom mieliśmy w okresie maksymalnego strachu, najniższych poziomów Bessy w roku 2022-2023. Odpalmy sobie wykres solany. I to był dokładnie ten tutaj okres. Pod kątem strat na portfelach. Teraz jest to samo co wtedy. Pytanie, czy to oznacza dołek? Nie. Oczywiście, że zawsze więcej osób może się wystraszyć. w zależności od narracji. Jednak znów mamy ETFY, które skupują i myślę, że oni mogą dostrzegać w tychże projektach coś, czego większość rynku nie rozumie. A nie rozumie tego, że owszem większość altcoinów nie nadaje się do niczego, nie nadaje się do inwestowania, co najwyżej do spekulacji, co najwyżej do hazardu. Jednak są projekty, moim zdaniem z niszy L1, które ja dokupuję do mojego portfela, które stanowią bazę nowych zdecentralizowanych finansów, bazę tokenizacji, która wchodzi na coraz wyższy poziom. Zresztą za chwilę parę smaczków w tym temacie. Także więc jeżeli chodzi o Solanę, sytuacja dość ciekawa. Oczywiście nie wiem czy zlecimy niżej i nawet jeżeli będę dokupował to wciąż większością kapitału będę chciał skupować bitcoina i znów w newsletterze będę was o tym informował kiedy będzie się to działo. Lecimy jednak dalej. Jeżeli faktycznie miało to by być, miałby to być koniec, koniec hossy to byłby jeden z najdziwniejszych końców, ponieważ o tyle o ile bardzo często mówi się w inwestycjach takie przysłowie, że tym razem jest inaczej, jest to najgroźniejsze stwierdzenie jakie może być. I prawdą jest, że owszem niektóre rzeczy się zgadzają. Na pewno zgadza się póki co kalendarz, czyli korekta w Q4 w teoretycznie ostatnim roku czteroletnich cykli na Bitcoinie, które wielu uważa, że są powodowane halvingami Bitcoina. Ja nie do końca się z tym zgadzam. Moim zdaniem raczej cykle koniunkturalne, globalna płynność grają tutaj pierwsze skrzypce i wciąż w tym cyklu uważam, że sprawa się wyjaśni. Póki co jednak oczywiście halvingiści wygrywają, to jednak jeżeli faktycznie to przysłowie jest takie niebezpieczne, no to tym razem nie jest tak samo wybicie ATH w momencie najniższego zainteresowania rynkiem przez inwestorów detalicznych i ogólnie przez ludzi na całym świecie. Mamy tutaj social media, mamy tutaj zainteresowanie tymi tematami, tematami inwestowania. jest to zainteresowanie właściwie na poziomach z dołków Bessy. Więc jeżeli faktycznie tym razem jest inaczej, jest błędem, no to tym razem byłoby faktycznie inaczej. Pytanie, co bierzemy pod lupę, jeżeli faktycznie chcemy usprawiedliwić to przysłowie? Jednak znów mała spekulacja, lecimy dalej. Są pewne rzeczy, które są powtarzalne i moim zdaniem mają dość duże znaczenie dla Bessy oraz Hossy. Jeżeli tylko wtrącę, jeżeli chodzi o mnie, ja wciąż uważam, że co prawda to prawdopodobieństwo spadło po przebiciu tutaj średniej ceny zakupu. Może przybliżę wam średniej ceny zakupu ta fioletowa linia. Po przebiciu tego poziomu, moim zdaniem ryzyko Bessy faktycznie się zwiększa, że się rozpoczyna. Dopiero w momencie, kiedy ten poziom tutaj przebijamy. Następnie s u mnie, jeżeli schodzimy niżej, to jest moja prywatna definicja bessy. Jednak znów ona, to jest pewnego rodzaju spekulacja, która nie do końca ma aż tak duży wpływ na moje decyzje. Ja nie patrzę na ceny, nie patrzę na drawdown. Jedyne na co patrzę to na kapitulację, a w czasie hossy patrzę na korekty właśnie do poziomów między tą fioletową a niebieską linią, czyli średnia cena zakupu inwestorów do dwóch lat oraz do jednego roku. Jednak kiedy ten poziom przebijamy, po prostu ryzyko Bessy rośnie. W zeszłym cyklu przebiliśmy ten poziom, jednak wróciliśmy wyżej. Czy tym razem będzie inaczej? Musimy jeszcze tydzień, dwa poczekać, aby mówić o nieco większym prawdopodobieństwie. Jednak to, co także w każdym cyklu się powtarzało, to wpływy na OTC. OTC, czyli over the counter. Są to instytucje, podmioty, jednostki, które świadczą usługi zakupu i sprzedaży bitcoinów hurtowo. I nie widzimy tego na giełdach. Są to oddzielne portfele. I zauważcie, że o tyle o ile 2017 rok poprzedzał przynajmniej półroczny wpływ. netto mieliśmy większe wpływy bitcoinów na te portfele i dopiero wtedy bańka pękała. Rok 2021, także około roku trwały te wpływy, zanim bańka pękła. Tutaj dopiero te wpływy się rozpoczynają, więc znów tym razem jest inaczej. Jeżeli teraz by się hossa zakończyła, byłoby inaczej z tej perspektywy. A to jest ponoć bardzo niebezpieczne przysłowie. Znów trochę się droczę. Jednak no chciałem po prostu pokazać wam jak bardzo czasem absurdalny jest ten rynek. Dlatego wciąż jeżeli analizujemy dla siebie pewne rzeczy myślę, że to na co warto zwrócić uwagę to dosłownie kilka rzeczy, które wpływają bezpośrednio na popyt i na podaż. Jednym z nich są oczywiście portfele OTC, drugim są chociażby przepływy giełdowe. I tutaj mamy rekordowy spadek ilości BTC. Jednak tutaj po sprawdzeniu okazuje się, że był to Coinbase prawdopodobnie przerzucają bitcoiny na inny portfel. A może nie, może faktycznie ktoś pół milionów bitcoinów w Stanach Zjednoczonych kupił. Może Stany dogadały się z Coinbaseem i to wzięły. Może OTC, może ETFY. Nie będziemy spekulować. Prawdopodobnie są to przepływy między portfelami. Jednak nawet jeżeli zignorujemy ten spadek, to wciąż mamy wypływy z giełd. A we wcześniejszych cyklach za każdym jednym razem mieliśmy wpływy. Ludzie chcieli się cashzować. Dlaczego tak się dzieje? No tym razem mamy jednak zupełnie inne grupy inwestorów, korporacje ETFY, gdzie po części oczywiście oni chcą hodlować długoterminowo. Jednak ciekawostką jest, że póki co nie widzimy odwrócenia się w kierunku trendu. Mało tego, ten trend wciąż jest względnie agresywny, trend akumulacji. Lecimy dalej. Kolejny wskaźnik, który ja dla siebie obserwuję jako ten jeden z niewielu, jednak które uważam, że za bardzo istotne, jest to oczywiście globalna płynność. Widzimy bardzo wyraźnie, że właściwie aktywa na całym świecie podążają za płynnością. I ciekawostką jest, że pomimo tego, że płynność w ostatnich miesiącach wzrosła, wzrosła do poziomu około 114 bilionów dolarów, mierzymy tutaj Global M2 według tego wskaźnika. Znów mamy wiele różnych podmiotów oraz osób, które to mierzą. Niektórzy uważają, że mamy już 130, 140. Niektórzy biorą pod uwagę rynek kredytów. Michael Howell, tutaj duże propsy. Zachęcam, abyście poobserwowali, posłuchali tego człowieka. mistrz, jeżeli chodzi o sprawy płynnościowe i tego jak to wpływa na rynki, nie tylko na Bitcoina. Właściwie on mówi bardzo szeroko o wszystkich rynkach. To tutaj widzimy, że z jednej strony owszem globalna płynność rośnie i pomimo tego, że ta korelacja raz mniejsza, raz większa generalnie się utrzymuje, to dzisiaj Bitcoin będąc na takim niskim poziomie był ostatnio na tym poziomie, kiedy globalna płynność była około 78 bilionów dolarów niższa. A to oznacza, że mamy tutaj jedną z definicji nie do szacowania. Pytanie, co dalej wydarzy się z płynnością? Może to koniec. Jednak okazuje się, że 80% globalnych banków centralnych jest już w luzowaniu, jest w trybie dostarczania coraz większej płynności na rynek. Stany Zjednoczone ponoć od 1 grudnia, choć ostatnio Jeron Powell nieco dał na wstrzymanie, co znów było jedną z rzeczy, która wpłynęła na te spadki, dał na wstrzymanie, ponieważ powiedział, że no nie jest jednak tak, jak się spodziewali i nie do końca biorą za prawdopodobne, że będą jednak luzować od 1 grudnia. Jednak prawdopodobieństwo jest wciąż wysokie. Jednak jeżeli spojrzymy globalnie, Japonia, Chiny, Fed, Kanada, wszyscy albo już luzują, albo się do luzowania szykują. Natomiast znów powtórzę, że banki centralne grają w bardzo nieprzewidywalną grę. Są bardzo nieskuteczne historycznie, jeżeli chodzi o przygotowywanie się na pewne wydarzenia. I dużo częściej zdarzało się tak, że najpierw mieliśmy tąpnięcie i później oni dopiero reagowali nagłym, niespodziewanym stimulusem, jak chociażby w roku 2000. 20 czy 2008. Zobaczymy jak teraz będzie. Nie, że straszę recesją, nie wiem co się wydarzy, nie spekuluję. Znów jeżeli chodzi o moje ruchy, proste narzędzia, SOPR, średnie ceny zakupu. Są to rzeczy, które mogę kontrolować, nawet mogę na cenie nie patrzeć i wiem kiedy Bitcoina kupię, wcześniej czy później. I tak to właśnie wygląda. Więc jeżeli chodzi o globalną płynność, myślę, że sprawa jest jasna. Na obecną chwilę ona wciąż rośnie, a pomimo tego Bitcoin spada. Bardzo ciekawa sprawa. Idziemy dalej. Ciekawostką jest, że ostatnia ankieta przeprowadzona w Nowym Jorku, Empire State Manufacturing Survey, pokazała, że firmy ze stanu Nowy Jork mają się całkiem dobrze. Ich produkcja ma się całkiem dobrze. I znów Bitcoin śledzi całkiem precyzyjnie cykle koniunkturalne od początku swojego istnienia. nie tylko płynność, ale też cykle koniunkturalne, co oczywiście wszystko ze sobą się wiąże i o tyle o ile ludzie uważają, że faktycznie ten czteroletni cykl halvingowy właśnie dobiegł końca, to prawdą jest, że cykl koniunkturalny tak naprawdę jeszcze się do końca nie rozpoczął. Pytanie jak ogólnie będzie wyglądał dalej rynek, jak będą wyglądać dalej firmy? Czy wciąż Magnificent Sev, czyli siedem największych spółek ze Stanów Zjednoczonych będą ciągnęły S&P 500 do góry, czy jednak coś od środka się poprawia? A wygląda na to, że jednak pomalutku ten trend wciąż jest wzrostowy, między innymi dzięki AI. Oczywiście historia pisała różne scenariusze, dlatego na różne scenariusze moim zdaniem warto się przygotowywać. Ja z jednej strony już jestem w krypto, z drugiej strony mam stable coiny, które akumuluję właściwie od ponad roku. Regularnie co miesiąc dokupuję stable coiny, regularnie co miesiąc zbieram gotówkę na moich kontach, aby po części szykować się na gorszy scenariusz. Jednak to nie jest tak, że jak to się mówi, nie chcę mieć skin in the game. Zwłaszcza, że ja zdecydowałem już kilka lat temu, że będę inwestorem i chcę być inwestorem długoterminowym, więc dla siebie po prostu szukam jedynie sposobu na to, aby moje pozycje długoterminowe zwiększać i dobierać takie projekty do portfela, które moim prywatnym zdaniem mają największe szanse na przetrwanie. I znów mały spoer, jeżeli chodzi o altcoiny. Tutaj sprawy się bardzo mocno w tym cyklu pogmatwały i okazuje się, że co było do znów do przewidzenia, tak samo jak w Dotomach 99% projektu po prostu odpada i to się dzieje teraz na naszych oczach. Natomiast wracając do cykli koniunkturalnych, no tutaj znów gdzie jest top, gdzie jest top tego cyklu koniunkturalnego, który za każdym jednym razem zgrywał się stopem na rynku kryptowalut. Tym razem jest inaczej. Znów przysłowie, które jest dopasowywane do narracji. Pytanie, który wskaźnik gra pierwszy skrzypce i znów moim zdaniem właśnie się okaże w ciągu tego roku, kolejnego roku, który jest nadrzędny. Mój apel jedynie jest taki, abyś pomyślał, że inne scenariusze są też prawdopodobne. Pomyślał jakie ryzyko się wiąże z tym, że postawisz wszystko na jedną kartę. pomyślał jak faktycznie jesteś długo gotów poczekać na to co chcesz zrealizować i czy w ogóle wiesz co chcesz na rynku kryptowalut zrealizować. Gdybyś miał wyłączyć Instagrama, czy faktycznie twoje cele byłyby takie same? Czy jednak od życia chcesz czegoś innego? Moim zdaniem większość ludzi tak naprawdę w inwestycjach szuka bezpieczeństwa, spokoju, szuka ubezpieczenia, szuka możliwości po prostu zabezpieczenia się na przyszłość. jednak działają zupełnie inaczej. Dlaczego działają zupełnie inaczej? Bo rynek wmawia nam mi też wmawiał przez pierwsze lata jak byłem na rynku krypto, że musimy z tego rynku wyciągnąć jak najwięcej. Prawdą jest, że ten rynek ma dużo do zaoferowania, jednak moim zdaniem tylko i wyłącznie dla rozsądnych i cierpliwych. No i dla najlepszych traderów, którym mam nadzieję ty się staniesz, jeżeli faktycznie ścieżkę tradera obierzesz. Ja z tego absolutnie rezygnuję. Lecimy z puzlami adopcji, ponieważ to co widzimy na wykresach globalnej płynności moim zdaniem jest częścią tego, co się przekłada na mój wciąż niepohamowany optymizm. Ja wciąż jestem tutaj na zielono. Absolutnie śpię spokojnie, jeżeli chodzi o inwestycje, jeżeli chodzi o patrzenie na moje portfolio. Owszem, nie powiem, że jest to miłe patrzeć jak portfolio krwawi. Jednak po pierwsze wielokrotnie już to widziałem, a po drugie gram w inną grę niż większość rynku. Gram w grę długoterminową, co pozwala mi zupełnie inaczej myśleć o tym, co się dzieje w moim portfoliu. Natomiast wracamy do puzzli adopcji, bo w moim przypadku jest to bardzo ważny element tego, dlaczego ja potrafię zachować spokój nawet w najgorszych sytuacjach, jeżeli patrzymy tylko i wyłącznie na wyceny. Więc mamy po kolei. Brazylia reguluje kryptofirmy, które będą już niebawem przypominać banki. To o czym mówiliśmy, granica między bankami a giełdami krypto, firmami krypto się zamazuje. Banki chcą świadczyć usługi kryptowalutowe nie tylko w Brazylii, w Stanach też. I odwrotnie giełdy krypto chcą być bankami. I mało tego, ja stawiam, że najlepsze giełdy będą wśród najlepszych banków na świecie za kolejne 5, 10 lat. To jest znów to, dlaczego zachowuje dość z jednej strony duży spokój, a z drugiej strony mogę się pochwalić wciąż optymizmem. Lecimy dalej. Arabia Saudyjska ogłasza, zaczynają kopać Bitcoina. Lecimy dalej. Kongresmen Warren Davidson ogłasza, że niedługo pojawią się bardzo ciekawe informacje dotyczące, już wiemy, dotyczące strategicznej rezerwy w Bitcoinie. wciąż napływają propozycje tego, jak można zbudować tą rezerwę i moim prywatnym zdaniem to, co się wydarzyło, czyli klepnięcie przez Trumpa rezerwy w BTC finalnie zakończy się tak czy siak skupieniem bitcoinów, ponieważ cały czas sposoby na zdobycie tych bitcoinów ewoluują i to będzie jeden z ważniejszych czynników idąc w kolejne lata jak będzie wyglądał popyt na BTC. Idziemy dalej. White House Donald Trump biały Dom ogłaszają, że już niedługo finalny podpis zostanie złożony pod jednym z najważniejszych dokumentów w historii kryptowalut, czyli tak zwany market structure bill, czyli będziemy mieli pełne już legislacje, wszystko będzie jasne, jak na tym rynku operować i wszystkie podmioty będą mogły się dowoli w ten rynek angażować. Lecimy dalej. HSBC, czyli jeden z największych banków na świecie już w kolejnym roku, wypuści możliwość składania, uwaga, stokenizowanych depozytów korporacyjnych i to ma mieć miejsce już w pierwszej części 2026 roku. Lecimy dalej. Ondo otrzymuje zezwolenie i to jest bardzo ciekawe, zezwolenie na oferowanie stokizowanych akcji ze Stanów Zjednoczonych. i ETFów w 30 europejskich krajach. Czy ty to rozumiesz? Czy to twoim zdaniem pokazuje, że kryptowaluty się rozwijają, czy się zwijają? Czy to pokazuje, że za 5 lat kryptowaluty wciąż prawdopodobnie z nami będą, czy jednak nie będą? Lecimy dalej. Mamy Black Rock, czyli największą instytucję finansową na świecie, której CEO jest dosłownie CMO, czyli chief marketing officer Bitcoina, który chwali go na lewo i na prawo. Ich produkt, który daje im największe przychody, jest to produkt oparty o Bitcoinie i mamy informacje, wyciekają, że także planują wdrożyć ETFA na stejkowane Etkium. Więc znów pod kątem Ethera i popytu na Ethera, gdzie będzie można nie tylko mieć ETF, a ale też będzie można na tym eterze zarabiać dodatkowe procenty ze stakingu, twoim zdaniem sprawi, że popyt się zwiększy czy też zmniejszy. Znów to nie Biedronka wprowadza tego typu rozwiązania, tylko Black Rock, największa firma powtórzeł finansowa na świecie. Lecimy dalej. Bloomberg ogłasza, że Abu Dhabi dokupuje ponad pół miliarda w BTC. Dobre czy dobre? Potrajają ilość BTC, które mieli na swoim koncie. Mamy rezerwy, które są gromadzone w innych częściach świata i niedługo pewnie ja zakładam, że także wydarzy się to w Stanach Zjednoczonych. Czy w tym roku, czy w kolejnym, zobaczymy. Lecimy dalej. Nowa Zelandia wprowadza obowiązkową naukę o kryptowalutach w szkołach. pilotażowe programy od 2026 roku, a od 2027 roku dla wszystkich w klasach 110. Lecimy dalej. Idąc już tak troszkę spekulacyjnie, mamy wybory mit term w Stanach Zjednoczonych. waszym zdaniem Trump będzie chciał zaskarbić sobie głosy w tych wyborach ściągając rynek krypto, dzięki w sumie któremu moim zdaniem został prezydentem Stanów Zjednoczonych, obiecując pewne rzeczy, czy też będzie chciał zaskarbić sobie głosy wyborców poprzez tankowanie rynku akcji. Moim zdaniem to może być część planu, że teraz faktycznie to wygląda jak wygląda, żeby później Trump mógł wyjść cały na biało i pokazać, że jednak on ratuje portfele inwestorów. Znów tylko i wyłącznie spekulacja nie mająca nic wspólnego z tym, co ja na rynku kryptowalut robię. Ja podchodzę praktycznie, mam wskaźniki, wiem kiedy kupuję, wiem kiedy sprzedaję. Sprawa bardzo prosta. Lecimy dalej. To co musisz mieć na uwadze to to, że Bitcoina jest ograniczona ilość. 21 milionów to będzie maksymalna liczba BTC, która kiedykolwiek ujrzy światło dzienne. Jednak szacuje się, że nawet do 4 milionów bitcoinów jest zagubiony. A to oznacza, że Bitcoin faktycznie jest najrzadszym aktywem na świecie, globalnie akceptowanym, po prostu rzadszym już niż złoto, chociażby patrząc na tak zwane stock to flow. To oznacza moim prywatnym zdaniem tutaj dla perspektywę wrzucę wam markety spółek największych na świecie to moim zdaniem oznacza, że nie tylko Bitcoin w czasie przegoni te wszystkie spółki. To też oznacza, biorąc pod uwagę jak adopcja kryptowalut ogólnie wygląda, Etherium, Solana, inne projekty. Osobiście uważam, czy też giełdy, które stają się bankami, osobiście uważam, że w tym rankingu i to dość często już mówiłem, w tym rankingu w pierwszej dziesiątce będą projekty krypto, które nie są Bitcoinem. Zobaczymy. 10 lat od teraz moim zdaniem będzie tutaj kilka pozycji i te wyceny tutaj będą dużo wyżej zarówno dla tych spółek jak i dla firm krypto. Dlaczego? Ponieważ zadłużenie, ponieważ dodróg, ponieważ ilość pieniądza w obiegu nie ma sufitu. I to jest to, czego ja się nauczyłem dzięki kryptowalutom, dzięki Bitcoinowi. To to, że to w jaki sposób jest skonstruowany system finansowy powoduje, że twoje złotówki, euro, dolary, funty będą ciągle tracić na wartości, ale z drugiej strony te pieniądze będą gdzieś wpływać. Zgadnij gdzie. Oczywiście każdy musi postawić na swojego konia, bo jeżeli będziesz trzymał złotówki, euro, dolary przez kolejne 10, 20 lat, to niestety obudzisz się z ręką w nocniku. Więc pytanie, na którego konia stawiasz? Ja osobiście wybrałem moje portfolio jest jakie jest dla niektórych bardzo ryzykowne, dla niektórych z drugiej strony jest to bardzo konserwatywne portfolio, ponieważ wciąż są osoby na rynku krypto, które są zapakowane 100% w altcoiny i nie mają żadnych innych aktywów w portfolio. Natomiast jeżeli tak jak ja jesteś osobą, która to rozumie i chce budować portfolio długoterminowo, koniecznie obejrzyj ten materiał od a do z. Zatrzymaj się przy punkcie piątym na dłużej niż 2 minuty i pomyśl, czego ty tak naprawdę od tego rynku oczekujesz. Dzięki wielkie, trzymajcie się i do zobaczenia w kolejnych odcinkach. Cześć. Yeah.