Czy to koniec wzrostów na krypto? | Bliżej Rynków, 03.09.2026 [Analiza kryptowalut i indeksów]

Dzień dobry. Witam państwa serdecznie na dzisiejszym porannym webinarium. Łukasz Stefanik. Jak co dzień przeanalizujemy to, co się dzieje na głównych rynkach, na walutach, na surowcach, na rynku krypto, do czego nawiązuje też tytuł dzisiejszej dzisiejszego spotkania. Zanim oczywiście przejdziemy sobie do platformy, prośba o zapoznanie się z ostrzeżeniem o ryzyku, ponieważ to o czym tutaj mówimy w żaden sposób nie stanowi rekomendacji. Także możemy zaczynać. Jeżeli chodzi o to, co się dzieje na głównych rynkach, to już zaraz, ale zanim to rzut oka na rzut oka na kalendarz. Dzisiaj, jeżeli chodzi o czwartek, będą publikowane indeksy PMI dla usług. No tutaj najbardziej, jeżeli chodzi o sesję poranną, wypadałoby zwrócić uwagę na Niemcy, Wielką Brytanię. Później mamy 14:30 kilka odczytów odnośnie importu, eksportu, wymiany handlowej. Jeżeli chodzi o Stany Zjednoczone, mamy z tych ważniejszych publikacji, raczej to będą te godziny późniejsze, czyli godzina 16:00, ASM przemysłowy, ASM PMI dla usług również jeśli chodzi o stany, czyli 15:45 i 16:00 to będą te najważniejsze odczyty, na które warto dzisiaj zwrócić uwagę. Oprócz tego widzę tutaj też kilka przemówień bankierów centralnych, natomiast głównie raczej rynki powinny się skupić na tej godzinie 15:45 i na godzinie 16:00. Wtedy też troszkę większa zmienność może się pojawić zarówno na indeksach w Stanach, jak i na samym dolarze. Zacznijmy może dzisiaj od krypto. Ja też przypomnę oczywiście, że dzisiaj słyszymy się również po południu, po godzinie 15:00 na live tradingu. Także serdecznie państwa zapraszam. Link się pojawi wcześniej w zakładce wiadomości. Będziemy mogli już y no tam rozgrywać transakcje, tak? I pokażę to jak to robię na własnym przykładzie. Natomiast zaczniemy sobie od Bitcoina. Dlaczego? No ten tytuł może trochę przewrotnie, czy to już koniec wzrostów? No jakby ten tydzień wygląda nijak. Poprzedni też wyglądał tak sobie, bo mimo, że rynek podbił w górę nawet powyżej 80 000, no to teraz no za bardzo nie widać zapędów do większych wzrostów. A poziom jest istotny pod kątem jakby historii, bo tutaj kilka razy cena w przeszłości się odbijała. Nawet jak przełożymy sobie to bardziej w lewą stronę, to też widać, że te reakcje powyżej 80 000 historycznie się pojawiały. Więc jeżeli cena nie przejdzie tego poziomu, no to będzie ryzyko realizacji zysków po tym wystrzale w górę, której tutaj mamy na interwale W1. Oczywiście na razie jeszcze brakuje takich jatnych sygnałów do spadków, ale coś już się niedługo może dziać. Jeśli chodzi o niższy przedział czasowy, czyli D1, na razie cena odbija na wysokości ważnego wsparcia, ponieważ to jest też wsparcie, o którym mówiliśmy sobie ostatnio. Wynika ono z dolnego ograniczenia geometrii 1 do 1 do1. I jeżeli wyznaczylibyśmy tutaj lokalny dołek, no to był impuls, ta największa korekta, potem jakaś mniejsza, impuls, no i teraz jest korekta, więc ona jest dokładnie taka sama jak poprzednia. Tak długo, jak nie zostanie przekroczona 76600 to jest ten poziom, tak długo możemy mówić o trendzie wzrostowym. Jeżeli to zostanie zanegowane, no to może dojść do realizacji zysków z ostatnich silnych wzrostów. Na Etherium wygląda to podobnie. też cena, widzimy, że od kilku czy nawet więcej sesji ma wyraźnie problem z tym, aby utrzymać ruch wzrostowy, ten który rozpoczął się tutaj w połowie ubiegłego miesiąca. Jeżeli cena trwale zejdzie poniżej 2420, będzie to pretekst do wznowienia ruchu spadkowego. Na niższym interwale no widać jakby to niezdecydowanie w ostatnim czasie widać, że cena no miała szansę, odbijała od dolnego ograniczenia tej geometrii zaznaczonej kolorem zielonym. natomiast nie była w stanie pomimo wyjścia powyżej średniej wyjść na nowe Maksima. Potem mamy kolejną falę w dół. No i tu już ten poziom jest napierany. nawet cena go delikatnie naruszyła, więc jeżeli kurs pozostanie pod średnią, no to niestety, ale nie wygląda to zbyt dobrze. Aktualnie, żeby stwierdzić, że notowania wracają do ruchu wzrostowego, wypadałoby y wypadałoby poczekać na przebicie tego typu geometrii. No i ona będzie nam wypadała gdzieś w rejonach 2470. Także dopiero przebicie tego poziomu będzie oznaczał powrót do ruchu wzrostowego, jeżeli chodzi o Etherium. Natomiast wracając do tych tradycyjnych instrumentów, nie wiem czy zdążę przejrzeć wszystko, o czym państwo tutaj piszą, ale w razie w słyszymy się też po południu, więc będzie na pewno czas na większą liczbę instrumentów. Natomiast do konkretów, czyli do tych najważniejszych na dziś, jeżeli chodzi o niemiecki indeks, ostatnie dwa, trzy dni, no to były dość silne spadki. Może wczoraj no wyhamowanie, ale jednak no jest ten negatywny sentyment w ostatnich dniach. Mamy taki lokalny podwójny wierzchołek. Ja osobiście nie liczyłem, że aż tak mocno się te spadki y rozwiną, no bo jakby nie patrzeć mamy też od dłuższego czasu trend wzrostowy. Natomiast cena spadła poniżej ważnego poziomu wsparcia 26060, co teoretycznie daje tutaj szansę na rozwinięcie korekty nawet w kierunku 25 350 450, gdzie mamy średnią i dużą geometrię, czyli porównujemy sobie te odcinki spadkowe do obecnego ruchu w dół. Więc miejsce na korektę jest. Co prawda wczoraj było pewnego rodzaju wyhamowanie, ale póki cena nie wróci trwale powyżej 26060, to jeszcze byłbym ostrożny z tym powrotem do wzrostu, więc ryzyko korekty cały czas istnieje. Schodząc na niższy inter czasowy, no jedyne co jest ciężkie tu do analizy to to, że ten ruch w dół no wykonany był prawie że jednym tchem. Dopiero teraz zaczynają się budować jakieś większe korekty. Natomiast no ten poziom 26060 wydaje się istotny. Hmm, to co ewentualnie mogę wziąć pod uwagę, to jest największa korekta, która była na ruchu w górę. Yyy, i to będzie gdzieś ten układ, ale widzimy, że to m to byłby, no to byłyby okolice 26 000 y punktów, więc w pierwszej kolejności to będzie opór, w drugiej 2065, a przebicie tego poziomu dopiero ruch wzrostowy. Więc jak na razie z perspektywy tego niższego interwału M15 gdzieś cena balansuje na wysokości średniej. Na razie brakuje takich mocniejszych sygnałów do ruchu w górę. Jedyny pozytyw, który tutaj widzę, to taki fakt, że cena sobie uklepała tutaj dołek, wyszła w górę, przebiła go. No i potem był jeden test, drugi test i cena cały czas to wsparcie trzyma, więc to jest taki jedyny pozytywny sygnał. Yyy, więc poziom 25830 jest kluczowym wsparciem, natomiast opór no mamy no tyle samo drogi wyżej, więc na razie DAX jest w takim niezbyt ciekawym położeniu. Ja bym wolał zaczekać, aż cena albo powyżej 26 się przebije, albo poniżej 28 25 830. Wtedy będzie można stwierdzić, że faktycznie idziemy w jedną bądź w drugą stronę. Więc na razie pewnego rodzaju niezdecydowanie, jeżeli chodzi o niemiecki indeks. Dalej patrząc na indeksy, no to tutaj rynek w Stanach po raz kolejny US30 dotarł do wskazywanego poziomu wsparcia, o którym mówiliśmy tutaj i 52 820 znowu został przetestowany, gdzie po raz kolejny pojawili się kupujący. Więc w dłuższym terminie świadczy to o tym, że cały czas mamy trend wzrostowy. Dopóki ten poziom, czyli dolne ograniczenie zielonej geometrii nie zostanie zanegowane, tak długo możemy myśleć o nawet ruchu w kierunku ostatnich maksimów. Oczywiście, żeby to się stało, cena najlepiej jakby przebiła te wierzchołki, czyli tutaj pod tym fiolet, nad tym fioletowym poziomem dopiero to będzie potwierdzenie wzrostów, ale na razie długoterminowy trend jest wzrostowy. S&P dotarł do też wskazywanego poziomu wsparcia, o którym sobie mówiliśmy na webinarium wtorkowym. To jest to wsparcie przy 7630. Poziom obroniony. Jeżeli cena wyjdzie powyżej średniej, będzie to znowu pretekst do wstienia ruchu na wyższe poziomy. Więc na razie tutaj też mimo korekty na razie wydaje się, że nie ma się co martwić o główny trend wzrostowy. Jeśli chodzi o US 100 tutaj sytuacja chyba wygląda najgorzej spośród omawianych indeksów. Cena gdzieś mówiliśmy, że tutaj zawęża konsolidację i że jeśli wybije poniżej linii poprowadzonej po dołkach bądź powyżej linii po szczytach, wtedy powinien pojawić się jakiś ruch. Doszło do wybicia w dół. No i faktycznie ten docelowy target tak został dotknięty, no bo to były te ostatnie dołki. Pytanie co dalej? Na razie oczywiście te linie możemy sobie wyrzucić, bo one już nie mają zastosowania. M teoretycznie no cena uformowała sobie wsparcie, tak w rejonie 29 000 punktów, ale no jakby większych zapędów do wzrostów też tutaj nie widać, więc ja byłbym ostrożny. Dodatkowo wyznaczyłbym sobie taką lokalną geometrię i dopiero jej takie trwałe zanegowanie mogłoby prowadzić do odreagowania, czyli musiałaby cena przebić się powyżej tej strefy. Czyli średnia plus geometria to by dawało szansę na odreagowanie. A na razie jest ryzyko gdzieś tutaj ponownego testu 29 000 punktów. A gdyby to szło, gdyby to zostało przebite, no to w tym miejscu może pojawić się pretekst do rozwinięcia ruchu spadkowego. Więc tak by to wyglądało. Dobrze, dalej. Waluty. Waluty. No tak, na Eurodlarze akurat publikowałem dzisiaj trade pod ruch wzrostowy, więc można sobie do niego wrócić. cen odbija w rejonach wsparcia, czyli tutaj mamy dokładnie te same korekty plus cenę nad średnią, więc wydaje się, że tutaj jest szansa na podbicie pod 17,60, ale o tym sobie mówiliśmy też we wtorek, jakby to się nie zmienia. Yyy, natomiast najwięcej się dzieje chyba na jenie w ostatnich dwóch dniach, czy od wczoraj w zasadzie, bo jeśli spojrzymy sobie na jena, yyy, jeśli spojrzymy tam, nie wiem czy nie doszło do jakiejś interwencji, y natomiast no mamy wyraźny ruch spadkowy wczoraj sięgający blisko 200 pipsów i dzisiaj, mimo że dzień powiedzmy nasz w Europie dopiero się rozpoczyna, e, też jest to już blisko 200 pipsów, więc no wygląda to negatywnie dla pary USD Yen. Tym bardziej, że notowania w ostatnim czasie nie były w stanie wrócić powyżej takich lokalnych wierzchołków. No powyżej takiej też lokalnej lokalnej, może nawet nie lokalnej, bo to jest interwał D1, ale ważnej strefy horyzontalnej. Więc jeżeli cena nie wyjdzie powyżej 160, a na razie się na to nie zanosi, bo dwóch dni cena się mocno oddala, no to ryzyko jest skierowane w dół. A myślę, że większość z państwa też widzi taką potencjalną strukturę RGR. Oczywiście ona jest bardzo bardzo m szeroka i żeby doszło do jej realizacji cena musiałaby tutaj się przebić tak przez linię szyi i dopiero moglibyśmy mówić o zmianie trendu, ale coś już się zaczyna tutaj właśnie takiego kształtować, więc warto mieć to na uwadze. Natomiast jak do tego ruchu dołączyć? No w tej chwili może być ciężko. Widząc interwał H1 mamy z godziny na godzinę coraz niższe poziomy. Tak naprawdę tutaj nawet wyznaczając sobie pierwszą korektę i patrząc na drugą, no też za bardzo nie było momentu, żeby wejść, bo cena dość znacząco zanegowała ten układ, wróciła dopiero do wewnątrz i ten ruch przyspieszył. Także dla mnie teraz największym układem 1 do1 jest ta geometria i dopiero gdyby tego typu ruch się pojawił, to ja będę skłonny tutaj gdzieś próbować dołączyć przy górnym ograniczeniu, żeby dalej korzystać z tego ruchu spadkowego. No ale zobaczymy, omówimy sobie to też na live tradingu. Na razie mamy swobodny ruch w dół i za dużo tutaj nie wymyślimy. Co najwyżej możemy wyznaczyć targety. No i pierwszy target to jest gdzieś tutaj ten dołek. Czyli tutaj reakcja z 7 sierpnia i potem z 3 sierpnia. Więc na razie swobodny ruch spadkowy, jeżeli chodzi o USD jena. Dalej, jeśli chodzi o złoto, na ten moment nie mam do końca zdania. Wydaje się, że cena może tutaj podbić znowu w kierunku 4745. Natomiast nie mam tutaj geometrii, nie mam jakiegoś potwierdzenia. Jedyne co, no to jest taka strefa horyzontalna, tak, gdzie mamy średnią i kilka reakcji cenowych. Może nie jest ona taka zeroedynkowa, no bo tu szeroko rynek reagował z jednej, z drugiej strony, więc jest to nie jeden poziom, ale strefa, powiedzmy, no dość szeroka między 4320 a 4360, gdzie poniekąd pojawili się wczoraj kupujący. No mamy coś na kształt takiej formacji, być może nawet przenikania, tak? Bo w do połowy poprzedniej czarnej świeczki ta biała dosięga, więc teoretycznie bardziej prawdopodobny wydaje się tutaj ruch w górę. Natomiast dopiero przebicie 4320 w dół dawałoby taką szansę na powrót do spadków nawet poniżej 4000 $arów. Więc złoto odbija od wsparcia. Natomiast to co chciałem pokazać też na niższym interwale, czyli H4 jest sytuacją sprzeczną, bo tutaj mówiliśmy, że po przebiciu tej geometrii oczekujemy spadków. ten spadek się pojawił. No i znowu cena widzimy, że zmierza y czy już niemalże testuje to przebite wcześniej dolne ograniczenie geometrii 1 do1. Więc o ile z D1 wygląda to dość obiecująco, to z H4 jeszcze cena jest pod oporem i wydaje się, że dopiero wyjście tutaj powyżej 4454 byłoby potwierdzeniem ruchu wzrostowego, jeśli chodzi o złoto. Na srebrze to, co mówiliśmy tutaj, że cena może się odbić, faktycznie się odbiła, spadła poniżej średniej. Też może się kształcować coś na kształt takiej rgierki, czyli ramię, lewe, głowa i teraz prawe ramię, jeśli mielibyśmy myśleć o spadkach. Natomiast z drugiej strony tu może nie identycznie, ale podobnie jak na złocie jest strefa horyzontalna przy poziomie 62 $arów, tylko tutaj no nie została ona przetestowana, bo cena nie zeszła na to wsparcie. No ale ta strefa była istotna wielokrotnie w przeszłości odgrywała ważną rolę. Po przebiciu też mieliśmy ten ostatni wysoki impuls. No i dopiero gdyby cena spadła poniżej 62, to byłoby jednoznaczne z powrotem do spadków. Na razie no jest pewnego rodzaju niezdecydowanie. Z jednej strony cena odbija, z drugiej jest poniżej średniej, więc raczej na srebrze no wygląda to gorzej technicznie niż na złocie. Zejdźmy na niższy interwał, żeby tu jakby precyzyjniej wyznaczyć jakiś poziom. No i tu dopiero gdyby cena wyszła powyżej 6680, czyli wróciła powyżej geometrii, to byłby potencjał ruchu w górę. Natomiast jeżeli cena będzie pod, no to jeszcze jest ryzyko zejścia właśnie w kierunku 6260, który cały czas nie został przetestowany. Więc tak by to wyglądało. Spojrzę na te pierwsze państwa propozycje, bo nie wiem czy wszystkie mi się uda omówić. I pytaliście państwo jeszcze. Eurodolar był oczywiście, a USDCHFA nie omawialiśmy. USDCHF z perspektywy D1 ostatnio wykonał coś na kształt korekty prostej, czyli jeśli wzięlibyśmy tu pod uwagę impuls, no to mieliśmy ruch w dół jako fala A, B i C. No jeżeli faktycznie to była korekta prosta, to należałoby się spodziewać nowego nowego szczytu. Natomiast no wyraźnie w ostatnich dniach tutaj te wzrosty stopują. Dwa ważne wsparcia to jest poziom 0,80 i 0,8040. Pierwszy wynika z bienunu nowości zanegowanej tutaj lokalnej geometrii, drugi z lokalnego dołka i też jakieś tutaj reakcji cenowych, co pewnie zaraz będzie się zbiegało ze średnią, bo średnia powoli tutaj goni y cenę, więc teoretycznie to wszystko, co tu by się działo powyżej tej strefy 0,80 do 40 przemawia za wzrostami, a zejście poniżej 0,8040 przemawiałoby za powrotem do spadku. Więc tak by wyglądał wyglądała sytuacja na USD. CHFie. Dalej pytaliście państwo jeszcze o pszenicę i o rynek kakao. Rynek kakao znowu pokazuje nam sprzeczność. Dlaczego? dlatego że wydawało się tu już na wtorkowym webinarium jak mieliśmy przyjemność się słyszeć że cena neguje ten szeroki układ 1 do1 i wraca do ruchu wzrostowego, że zmienia trend i że zaraz nie wiadomo jak duże wzrosty będziemy mieli na rynku kakao ale okazało się że tak naprawdę wystarczył jeden dzień i cena wróciła do zakresu układu 1 do1 No i jeśli trzymałbym się tych sztywnych założeń metodologii overbalance to tak naprawdę można by stwierdzić że cena zaneguje ten układ dopiero tutaj, czyli w momencie przejścia powyżej poziomu 7500. Nawet jakby tu cena naruszała jeszcze ten układ, ale wracała cały czas poniżej, to z racji tego, że jest on bardzo, bardzo szeroki, no to cały czas może on być w mocy. Więc teoretycznie zamknięcie no wczorajszej sesji w ten sposób no daje szansę na to, że cena jednak wróci do ruchu spadkowego. No ale znowu, żeby to stwierdzić, zaczekałbym z z tym, aż cena zaneguje z kolei wzrostowy układ. wzrostowy, licząc od tego dołka, czyli tu mieliśmy tą największą korektę, tu była ona naruszona, ale nie przebiła też współczynnika 127 i2, więc działa. Więc przebicie dopiero tej czerwonej geometrii, a najlepiej jeszcze średniej, czyli gdzieś dopiero w tym miejscu, dawałoby tutaj szansę na powrót do tendencji spadkowej i być może na jakiś nowy dołek. Więc dzisiaj wygląda to prospadkowo. Zobaczymy dalej. Jakby najbliższe wsparcie jest przy poziomie 5730. Co do pszenicy, ona sobie na razie rośnie od kilku dni. No nic się tutaj nie zmieniło. Natomiast wydaje się, że no tutaj jest silny trend wzrostowy w ostatnich miesiącach. Jeżeli będzie korekta, strefa, która została przebita w ronach 700 nieco powyżej, no 715 13, to jest na ten moment ważne wsparcie horyzontalne. Póki cena nie spadnie poniżej, no to cały czas ruch wzrostowy obowiązuje. Cukier zgodnie z oczekiwaniami rozszerza ruch wzrostowy. Po tym jak doszło do przebicia poziomu 1750, no był on testowany, broniony i z niego widzimy kolejny impuls w górę. Wydaje się, że tutaj cena jest na dobrej drodze, by iść w kierunku tych wierzchołków, czyli nawet poziomu 1990. Dobrze, dalej jeszcze patrzę o czym państwo tutaj pisaliście w komentarze. Tak, zbył cukier. O ropie sobie nie powiedzieliśmy. Ropa wczoraj wyhamowała ruch wzrostowy, ale patrząc w krótkim terminie można powiedzieć, że cały czas ten ruch wzrostowy obowiązuje. To co wyznaczaliśmy na ostatnim webinarium to była ta geometria. Czy było to łatwo rozegrać? No raczej niekoniecznie, bo tu się pojawił sygnał wzrostowy pierwszy jako ta formacja przenikania, a drugie formacja objęcia, no to dopiero tutaj. I tak naprawdę, jeżeli ktoś by rozegrał w tym miejscu, no to był pewien ruch do wzięcia, ale jeżeli po tej świeczce, no to tego ruchu już było dużo mniej. I teraz cena znowu wraca, ale testuje geometrię, więc wydaje się, że dopóki nie zostanie ona przebita, no to zgodnie przynajmniej z metodologią overbalance mamy tendencję wzrostową, więc tutaj zanegowanie tego dołka tutaj dawałoby dopiero szansę na jakąś zmianę sentymentu. Na razie wydaje się, że główny scenariusz jest to scenariusz wzrostowy. Dobrze. I jeszcze tak ropę technicznie powiem szczerze, że mimo tych zawirowań, bo tu czytam też państwa komentarze, mimo tych dużych zawirowań oczywiście i tego co się dzieje na Bliskim Wschodzie non stop, każde doniesienia nam wpływają na ropę, to technicznie są okresy, które ładnie się sprawdzają, szczególnie na tych niższych interwałach, więc oczywiście trzeba pamiętać o stop losach. Ale jak najbardziej można to robić. Dobrze, powoli już zmierzając do końca jeszcze tutaj spojrzę na spojrzę tutaj jeszcze na kolejny komentarz. Co do Uranu, my sobie go analizowaliśmy chyba ostatnio z tego co pamiętam, tylko nie będę tu szukał teraz go po zakładkach, ale mówiliśmy o tym układzie 1 do1 i o tym, że faktycznie po odbiciu od niego może rozwinąć się ten ruch spadkowy. No i na razie tak się dzieje. Cena spadła poniżej średniej. Chyba to nawet na D1 patrzyliśmy bardziej niż na H4. Tutaj tak, że była formacja spadającej gwiazdy, cena cofnęła pod średnią i że jest potencjał ruchu w dół. Więc na razie technicznie, no wygląda to prospadkowo. Dopiero zanegowanie tej właśnie spadającej gwiazdy 12650 dawałoby szansę na ruch, na ruch wzrostowy. Dobrze, ja widzę, że tych komentarzy pojawia się coraz więcej, natomiast na tym będziemy sobie musieli zakończyć. Przypominam, że my się usłyszymy jeszcze dzisiaj o godzinie 1515. Link chyba wrzucę teraz yyy w zakładkę wiadomości za chwilkę. Y więc będzie można sobie y go zapisać yyy bo tam jakiś problem był z publikacją na późniejszą godzinę, więc yyy za chwilkę wrzucę link do live tradingu. Pojawi się w zakładce wiadomości, a o 15:15 się słyszymy i to czego nie umówiliśmy, to bym prosił o przypomnienie i oczywiście tam głównym celem naszym będzie już rozgrywanie transakcji na podstawie tych wcześniejszych analiz. Także serdecznie zapraszam na godzinę 15:15. Do usłyszenia, do zobaczenia.