Wbrew oczekiwaniom giełdy szykują się do wzrostu? | Cotygodniowy przegląd rynkowy [Analiza DAX i Ropy]

Witam serdecznie Marcin tuszkiewicz z tej strony Zapraszam na nasze krótkie spotkanie dotyczące najciekawszych sytuacji na rynkach finansowych mamy otwarcie giełdy w Europie niemiecki Duck spróbuje wzrostów jest to o tyle Ciekawe że po wybiciu powyżej poziomu 12300 punktów rynek doszedł do kolejnego oporu na 12 737 i de facto to co się tutaj dzieje ten ruchy spadkowe można traktować jako korektę jeżeli zmierzymy cały ruch wzrostowy który tutaj na tym wykresie 4-godzinowym jest widoczny to teraz rynek walczy z poziomem 61 i 8 który też Dość ciekawie się łączy z poprzednimi lokalnymi dołkami jednocześnie biorąc pod uwagę wykres właśnie czterogodzinowy No to ostatnie potwierdzony szczyt miał miejsce na poziomie 12416 to zostało wybite więc teoretycznie przynajmniej według metody jeszcze tej DNA to jest pierwsza korekta w trendzie jeżeli rynek wybije ponad linie trendu czyli powyżej poziomu tej żółtej linii oraz średnich kroczących bo to akurat się kumuluje w jednym miejscu byłyby to wskazówki do tego że można by było oczekiwać wzrostów z powrotem do poziomu 12 700 a później później ewentualnie dalej w kierunku nawet poziomu 13300 oczywiście Dax ma swoje problemy przede wszystkim energetyczne natomiast no nie są one nowe tak wszyscy się raczej tego spodziewają że problem z energią będzie może nawet jakieś blackouty natomiast No na początku tego tygodnia widzimy pewną szukanie jakichś pozytywnych rzeczy warto jedną rzecz mieć na uwadze te zeszłotygodniowe spadki które się wydarzyły w drugiej części tygodnia nie były przy jakimś bardzo dużym wolumenie Zwłaszcza biorąc pod uwagę wcześniejsze zawirowania jednocześnie wzrosty były przy jeszcze mniejszym wolumenie więc krótko mówiąc jeżeli mają być tutaj jakiekolwiek wzrosty większe to rynek na fali wzrostowej która potencjalnie się może wydarzyć powinny być powinien być duży obrót powinno być duża Wolumen wtedy można by było powiedzieć że to jest coś pozytywnego na razie tutaj tego nie widać więc ten scenariusz wzrostowo o którym powiedziałem wcześniej prawdopodobnie byłby tylko korektą wyższego rzędu Czyli po prostu zrobilibyśmy taką korektę na przykład abcd w kierunku tych 13 tysięcy punktów z hakiem No i na razie to jest bazowy scenariusz w momencie w którym rynek spadłby poniżej 11800 Wtedy otworzy się droga do kolejnych poziomów cenowych natomiast takimi poziomami z wykresu tygodniowego byłyby dołki Z października 2020 roku i wcześniej z sierpnia 2019 czyli poziomy około 11300 punktów to by były poziomy docelowe czy też może nie docelowe bo to źle brzmi poziomy przy których znowu popyt mógłby znaleźć jakąś chęć do kupowania Tak wygląda niemiecki ducks dzisiaj może być trochę mniejsza płynność na rynku amerykańskim ze względu na święto wprawdzie giełdy działają natomiast no bankowość nie działa tak jak powinna i tutaj warto zwrócić uwagę że na snp-500 podobnie jak na dach się wybiliśmy lokalny szczyt w okolicach 3734 i dla mnie to co się tutaj wydarzyło tak Czyli ten ruch był ruchem załamującym trend spadkowy Natomiast tutaj na górze też doszło do utworzenia nowego lokalnego szczytu ale bardzo wąskim zakresie czyli takim bardzo małym stąd też można powiedzieć że wprawdzie mieliśmy rozpoczęcie trendu wzrostowego ale zostało to zanegowane w związku z tym miejsce jest bardzo ciekawe natomiast potrzeba do tego jakiegoś dodatkowego potwierdzenia z niższego interwału czasowego aby można było mówić o tym że popyt się tutaj faktycznie pojawia No i takim potwierdzeniem mogłoby być wybicie ponad 3680 punktów wtedy mielibyśmy informacje że rynek tutaj próbuje się rozpędzić i jest szansa na jakiś powrót ruchu wzrostowego miejsca które są teraz są bardzo ciekawe można by było próbować ze 100% poniżej dołków natomiast no tak jak powiedziałem one są obarczone tym że jednak ten Trend nie jest taki klarowny na wykresie dziennym jak spojrzymy natomiast to tutaj warto zauważyć że ten ta korekta która tutaj została stworzona Jeżeli więc mierzymy sobie cały zakres który tutaj ma miejsce tej ostatniej fali spadkowej [Muzyka] to poziom 30% został wybity w związku z tym to jest ostatnia potwierdzony szczyt więc z kolei tak jak na wykresie h4 nie jest to do końca klarowne tak na wykresie dziennym ten układ który tutaj obserwujemy według metody szczyty DNA którą stosuję do określania trendu to oznacza że to jest pierwsza korekta przed potencjalnie nowym ruchem wzrostowym nowym trendem wzrostowym coś analogicznego jak tutaj miało miejsce gdzie rynek wybił ostatnie potwierdzony szczyt w tym miejscu cofnął się i później rozpoczął nowy trend wzrostowy czy tak to będzie wyglądało bardzo ciężko mi powiedzieć natomiast jestem daleki od prognozowania tego że będziemy mieli za chwilę spadek na miarę 2008 roku dlatego że gospodarka amerykańska jakkolwiek stopy procentowe mocno rosną to aktualnie jeszcze trzyma się na wysokim poziomie znaczy bezrobocie nie rośnie i brak wzrostu bezrobocia jest podstawowym Nazwijmy to problemem ale to trudno nazwać to problemem ale generalnie jest bolączką fedu dlatego że jeżeli by bezrobocie rosło No to wyda automatycznie by spadały i inflacja byłaby szybciej ograniczona Oczywiście mówimy tylko o tej części konsumenckiej bo ta część związana z wynagrodzeniami żyta część związana z Nazwijmy to energią surowcami żywnością No ona nie ma żadnego powiązania z polityką pieniężną feduk poza oczywiście ewentualnym dolarem który też wpływa akurat w ich przypadku pozytywnie a nie negatywnie więc bardziej ma polityka fedu wpływ na to jakie są te ceny w innych krajach ze względu na właśnie na drużynę drożyzne dolara No i jeżeli o tym dolarze już mowa to zerknijmy na indeks Dolara bo tam cały czas się bardzo ciekawe rzeczy dzieją rynek w zeszłym tygodniu załamał nam Trend wzrostowy I rozpoczął ruch spadkowy gdzie ostatni potwierdzony szczyt jest tutaj tak Czyli ta strefa Ona wcześniej była ostatnio potwierdzonym Dołkiem a teraz stała się ostatnio potwierdzonym szczytem No i rynek Tego jeszcze nie wybił nie ma Oczywiście tutaj sygnału i u takiego klarownego do sprzedaży jeszcze ale on by się pojawił wtedy kiedy cena wybiłaby albo tę linię trendu albo rozpoczęła spadek poniżej poziomu takiego lokalnego dołka na 1106 to byłby sygnał do tego że wracamy do ruchu spadkowego byłoby to bardzo ciekawe zwłaszcza że jeżeli popatrzymy na wykres dzienny to cały czas ten Tren wzrostowy jest bardzo silny Tyle tylko że jesteśmy bardzo daleko już od 100 okresowej średniej kroczącej bo ten Trend przyspieszał więc jeżeli miałoby dojść do jakiejś głębokiej korekty No to to by mogła być jakaś korekta prosta z kierunkiem w okolicach 107080 i tam już dojście do średnich pozwalałoby znowu na kolejną falę wzrostową rynek co do zasady lubi być blisko średnich Dlatego też na to zwracam uwagę dolar dojena też wielokrotnie analizowany i sugerowane kolejne spadki wywołane właśnie bankiem Japonii na razie się nie ziściły ostatnia fala korekcyjna na dolarze doprowadziła dolara do Jana tylko do poziomu 143 50 dzisiaj w nocy była znowu próba dotarcia do 146 ale wcześniej się już tam zatrzymała rynek zatrzymał rynek dzisiaj nie ma Japonii na rynku Bank Japonii na pewno czuwa natomiast mimo wszystko rynek nie widać takich dużych interwencji po raczej to kwestia dolara aniżeli samego jena jeżeli będziemy mieli wybicie poziomu 144 64 bez interwencji tak czy jakby nie zobaczymy interwencji banku Japonii tylko po prostu jędza zacznie drożeć względem dolara i przebije dołki z nfp czyli z piątkowych danych na temat rynku pracy w Stanach Zjednoczonych to moim zdaniem będzie to dość niedźwiedzi sygnał który mógłby doprowadzić w ramach konsolidacji do poziomu 141 142 jenów za dolara No a czy to jest długoterminowy sygnał ciężko w to wierzyć ze względu na problemy Japonii zarówno ze względu na ropę jaki ze względu na samą siłę dolara No i oczywiście to że kontrolują krzywą rentowności Inaczej mówiąc drukują jeny za które kupują Obligacje Po to żeby te obligacje nie drożały więc nie taniały przyszłość nie na rentowności nie rosły więc no to to jest to jest rzecz która powoduje że zautomatu jen ma się ciężko zwłaszcza względem dolara który jest wyjątkowo silny No i teraz przejdźmy automatycznie do energii która jest kluczowa dla całego rynku aktualnie ropa wti po zeszłotygodniowych informacjach o ograniczeniu produkcji przez kraje OPEC o 2 miliony baryłek dziennie No to jest bardzo duża zmiana urósł znacząco i dobił z tego klina który był przeze mnie wskazywany wielokrotnie dobiliśmy do poziomu około 92-93 dolarów za baryłkę kolejny opór to jest poziom 97 później mamy okrągłe 100 Na razie spodziewam się jakiegoś zatrzymania niemniej jesteśmy w ruchu wzrostowym okazję byłyby dopiero w okolicach 89 dolarów za baryłkę bo na razie jest po prostu już to zaawansowany ten Trend ciężko się zabezpieczyć sensownie niemniej ten ruch wzrostowy na razie trwa i dopóki jesteśmy powyżej poziomu około 88 dolarów to nic nie ma nic tutaj nie stoi na przeszkodzie żeby rosło dalej Kwestia tylko i wyłącznie tego że co innego jest Kierunek który rynek obrał i jest możliwość predykcji takiego kierunku a co innego jest możliwość handlu bo w handlu trzeba mieć też odpowiednie zabezpieczenie i tutaj bardzo chętnie więcej na ten temat powiem podczas konferencji które organizujemy w sejm z razem z TMC Markets artyści rynku najbliższe spotkania to już w tym tygodniu w Krakowie jutro we wtorek we Wrocławiu w środę i w Poznaniu w czwartek gdzie ja będę miał właśnie możliwość taką sposobność wam trochę więcej powiedzieć na temat tego w jaki sposób tą zmienność która aktualnie panuje wykorzystywać w kontekście także zarządzania kapitałem czyli zarządzanie kapitałem nauka na własnych błędach skuteczność i bezpieczeństwo wykorzystania zmienności to są takie tematy przewodnie które chciałbym poruszyć podczas tych konferencji No a poza tym będzie okazja się spotkać porozmawiać będziemy w waszych miastach także w Sopocie a później na dwóch konferencjach Warszawa w sobotę 22 października i Katowice 29 października gdzie też będzie jeszcze okazja spotkać się z Jackiem kubrakiem Piotrem cymcykiem oraz Maciejem leciorzem także będę jeździł właśnie w tych poszczególnych miastach więc bardzo serdecznie zapraszam możliwość zapisu się jest na tej stronie artyści rynku w PL gdzie macie cały plan wszystkie spotkania Do usłyszenia do zobaczenia w tym właśnie wydarzeniu natomiast kończąc nasze analizy ponieważ ropa drożeje to tutaj zaczynam się zastanawiać na scenariuszem wzrostowym na gazie jeszcze rynek niezrealizował mojego założonego celu spadkowego natomiast zazwyczaj taka relacja jest raczej dodatnia to znaczy kiedy ropa drożeje to i gaz drożeje dlatego tutaj nie wolno zapominać czy też trudno nie dostrzegać odwróconej głowy z ramionami która się kształtuje aktualnie na rynkach gazu gdzie mamy lewe ramię głowę oraz prawe ramię wybicie powyżej 716 otworzy drogę do okolic 8 20 6 tyle z mojej strony na dzisiaj serdecznie zapraszam oczywiście na konferencję artyści rynku No i słyszymy się na kolejnym spotkaniu już za tydzień Pozdrawiam Marcin tuszkiewicz