IDEALNY ETF do portfela. Jak wybrać? [Jak Wybrać ETF do Portfela]

Jak wybrać odpowiedni ETF do portfela Dlaczego warto w tym procesie być jak lekarz I co pomaga dokonać najlepszego wyboru Cześć ja Nazywam się Aleksander bozecki a ty trafiłeś na kanał FX ma na którym poruszamy tematy ważne dla twoich finansów aż 73 proc obserwujących nie subskrybuje naszego kanału przez co mie ich ogrom darmowej wiedzy kliknij subskrypcję i w pełni Skorzystaj z darmowej wiedzy partnerem odcinka jest dom maklerski xtb gdzie możesz założyć konto Ike link do oferty znajdziesz w opisie jak to działa w świecie finansów Zapraszamy do finansowej encyklopedii wybór odpowiedniego ETF do portfela wydaje się prosty przecież wystarczy tylko wybrać ETF i po prostu kupić mówiąc klasykiem nic bardziej mylnego nieprzemyślane działanie może spowodować że stworzysz sobie portfel który nie będzie dopasowany do ciebie i twoich potrzeb skończy się to najprawdopodobniej częstymi korektami A to pociągnie za sobą koszty podatkowe transakcyjne i masę straconego czasu oraz nerwów z tego powodu lepiej wybrać dobrze Już na początku W tym celu potrzebna jest nam jednak checklista która pozwoli nam zrozumieć Jakie są nasze cele i jakie są środki do ich realizacji etfów obecnie są tysiące co gorsze Jesteśmy bombardowani informacjami o kolejnych nowych pasywnych rozwiązania czy to odnośnie akcji koreańskich czy małych spółek z Brazylii jednak nie musimy znać wszystkich Osobiście uważam że to nawet strata czasu na początku musisz tylko wiedzieć że ETF na szeroki rynek akcji dawały historycznie wyższe stopy zwrotu niż obligacje czy lokaty jednak kosztem była wyższa zmienność portfela z kolei krótkoterminowe obligacje to bezpieczeństwo teoretycznie niższa zmienność ale także niski zysk różn w długoterminowych stopach świetnie widać na tej stronie niebiesko widać zachowanie się portfela w 100% złożonego z etfów na światowy rynek akcji a czerwone to klasyczny portfel 640 czyli 60 proc akcji i 40 proc obligacji jednak podkreślę tylko że w budowie portfela nie chodzi o maksymalizację oczekiwanej stopy zwrotu ale zbudowanie takiej struktury aktywów która zrealizuje twoje i tylko twoje cele Każdy z nas jest inny i nie potrzebuje do szczęścia walki z rynkiem na grobie nikt ci nie napisze że A nawet jeśli sobie to napiszesz to i tak niewielu to przeczyta jeszcze mniej osób to zapamięta Dlatego skup się przede wszystkim na swoim komforcie na realizacji twoich celów podejmowanie nieprzemyślanych decyzji sporo kosztuje zarówno czasu i pieniędzy Dlatego warto zautomatyzować sposób w jaki inwestor wybiera sobie ETF dogory kóry można w łatwy sposób powtarzać Jeśli inwestujesz pasywnie to Poświęć chwilę i zobacz jak taka checklista może wyglądać każdy lekarz Przed podjęciem decyzji co do dalszych kroków leczenia musi zadać pacjentowi kilka pytań a często jeszcze kieruje pacjenta na badania diagnostyczne czy obrazowe wybór etfów do portfela można porównać do wizyty u lekarza na samym początku musisz odpowiedzieć na pytania które pozwolą wybrać narzędzie jakie będzie potrzebne do realizacji twojej strategii wbrew pozorom oszczędzać na dom można zarówno mając w portfelu ETF tylko na obligacje jak i ETF tylko na akcje Wszystko zależy od szeregu czynników które trzeba zbadać Przed podjęciem decyzji pierwsze pytanie to co jest moim celem inwestycyjnym Według mnie jest to jedno z najważniejszych pytań pozwala zrozumieć dlaczego postanowiłeś zainwestować na rynku kapitałowym i tutaj musisz odpowiedzieć jak najbardziej precyzyjnie co chcesz dzięki WF osiągnąć Jeśli ma to na celu sfinansowanie dużego wydatku które spodziewałem się za kilka lat To wtedy potrzebujesz ekspozycji na bardziej bezpieczne aktywa czyli na przykład krótkoterminowo albo średnioterminowe obligacje ETF na obligacje albo instrumenty rynku pieniężnego z kolei jeśli budujemy kapitał na pokolenia albo na naszą emeryturę która powiedzmy będzie za 30 lat To wtedy powinniśmy na początku myśleć o większym angaż ETF na rynek akcji zarówno w pierwszej jak i drugiej sytuacji nie powinniśmy zbytnio kombinować i mieć portfel złożony z jednego do C etfów im prostsza strategia tym lepiej i zapamiętaj to kolejne pytanie Jaki jest mój Horyzont inwestycyjny Ktoś może powiedzieć że oba pytania są do siebie podobne Jednak jeśli pytasz siebie o Horyzont to ma to cel pomocniczy musisz wiedzieć ile mamy czasu na celu czasem istnieje po prostu niedopasowanie celów z horyzontem inwestycyjnym Pozwól że ci wytłumaczę przykładowo inwestor chce podwoić kapitał okej aby wybudować dom Okej ale jego Horyzont to 2 lata nie jest możliwe zbudowanie portfela który spełni dwa pierwsze warunki i nie będzie tylko spekulacyjnego w takiej sytuacji trzeba urealnić swój cel aby Horyzont inwestycyjny spotkał się z celem jeśli przy pytaniu o Horyzont nie kliknęło i nadal mamy różnice między celem a horyzontem to z pewnością ta niewspółmierność celu i horyzontu Zobaczymy po skorzystaniu z narzędzi pomocniczych o których wspomnę na końcu pytanie o Horyzont pozwala bardziej dopasować instrumenty których będzie używał inwestor kupienie wymarzonego mieszkania swojemu dziecku może być za 5 albo za 25 lat a to już jest duża różnica w kwestii tego jak Skonstruuj Pel ETF im krótszy termin tym więcej powinno być tam bezpiecznych instrumentów o niższej zmienności czyli przykładowo krótko czy średnioterminowe obligacje Im dłuższy termin tym więcej akcji i Reju Czyli widzimy że sam sam cel czyli wybudowanie Czy kupienie domu albo mieszkania nie oznacza tego że powinniśmy inwestować bezpiecznie albo tylko agresywnie wszystko zależy międ celem a horyzontem inwestycyjnym to pytanie pozwala nam także zastanowić się nad aspektami podatkowymi jeśli inwestujesz długoterminowo powinieneś bardziej skupiać się na ETF akumulacyjnych aby odłożyć moment zapłacenia podatku dzięki temu procent składany zacznie działać Następne pytanie to jest jakie dopuszcza maksymalne obsunięcie kapitału jest to ważne pytanie ponieważ pozwala na dobór odpowiednich etfów które będą lepiej pasowały do mojego komfortu jeśli przykładowo nie lubię obsunięcie na poziomie 30 do 40 proc to sugerowałbym bardziej bezpieczne instrumenty Natomiast jeśli zrozumiałeś że obsunięcie kapitału to nic złego to możesz pomyśleć o większej ekspozycji na ETF akcyjne Jeśli lubisz kiedy twoje aktywa rosną jak od linijki to niestety rynek akcji nie jest dla ciebie Skup się wtedy na bezpiecznych instrumentach jednak Wtedy pamiętaj że nie każda obligacja jest dobrym rozwiązaniem przykładowo obligacje długoterminowe czego jest świetnym przykładem ETF tlt który Widzisz tutaj no są bardzo wrażliwe na zmiany stóp procentowych jeśli te stopy procentowe rosną No to cena TT bardzo mocno spada to jest spowodowane durac nie musisz tego pamiętać oczywiście Ważne żebyś zapamiętał krótkoterminowy obligacje i średnioterminowe obligacje są mniej wahliwe niż długoterminowe dobrze teraz przejdźmy do następnego pytania które warto sobie zadać czyli jaki procent mojego majątku netto przeznaczam na inwestycje i to jest bardzo ważne pytanie ponieważ jeszcze łatwiej pozwoli nam wytypować jakie ETF będą dla nas fajne Jeśli większość majątku zainwestowałeś w ETF albo chcesz zainwestować w etf-y no to wtedy musisz zastanowić się w jaki sposób Poradzisz sobie w przypadku obsunięcia kapitału więc może lepiej mieć jakąś część w bezpiecznym portfelu Jednak jeśli jesteś zabezpieczony majątkowo posiadasz nie wiem swój biznes posiadasz nieruchomości posiadasz też środki w innych aktywach to wtedy możesz zainwestować po prostu w ETF akcyjny po prostu i akceptować to że te 20 30 PR obsunięcia kapitału Nie wyrządza krzywdy twojemu całemu majątkowy Jakie są moje oczekiwania co do płynności inwestycji wbrew pozorom jest to ważny aspekt który pozwala zastanowić się jakie w jakie ETF Warto zainwestować najlepiej wybrać takie które mają dużą wartość aktywów pod zarządzaniem czyli aum Dzięki temu nie ma dużego ryzyka że fundusz zniknie co więcej duż aktywa to najczęściej mniejsze koszty zarządzania co również pomogą osiągnąć wyższą stopę zwrotu jeśli zakładamy że będziemy potrzebować pieniędzy na już to potrzebujemy część środków ulokować WF z ekspozycją na bezpieczne instrumenty Natomiast jeśli nie mamy takiego ryzyka nie przejmujemy się płynnością to możemy zdecydować się nawet na wybranie jakiś bardziej egzotycznych etfów ale dla początkujących inwestorów raczej tego nie polecam raczej proste ETF Bez jakiegoś udziwnienia czy mam ustalony plan awaryjny lub strategi wyj wyborze ETF do portfela warto zastanowić się także jaki jest plan wyjścia z inwestycji oraz czy wiem jak działać w przypadku nieoczekiwanego zwanego awaryjnego wyjścia na przykład w przypadku ciężkiej choroby w rodzinie i teraz tutaj bardzo pomocne są wcześniejsze pytania Jeśli portfel stanowi tylko część twojego majątku i Ta reszta Jestę Pest większość twojego majątku jest niepłynna nie na przykład są to nieruchomości a jedyna część płynna to to jest portfel etfów to warto przy konstruowaniu portfela już zastanowić się Który składnik aktywów można spieniężyć czyli może to być na przykład jakaś część tego bezpiecznego portfela tak jakieś obligacji czy czy instrumentów rynku pieniężnego to może być Taka pewnego rodzaju poduszka bezpie która zapew ci możliwość skorzystania w przypadku awaryjnego wyjść kolejnym zagadnieniem kiedy już odpowiedziałeś sobie na te wszystkie pytania to teraz warto zastanowić się jakie narzędzia pomogą mi skonstruować portfel Okej już wiesz że chcesz mieć portfel bardziej akcyjny czy z większą ekspozycją na bezpieczne instrumenty jednak tak jak mówiłem pojawia się problem jaki ETF będzie odpowiedni kilka minut temu wspomniałem że na giełdzie są tys etfów Jak wybrać najlepszy jeś inwestujesz na ETF w Europie to najlepszymi stronami Które agregująca strona oraz Atlas ETF to drugie rozwiązanie jest w języku polskim Oby strony mają skanery Gdzie można wybrać dostępne ETF dla europejskiego inwestora jednak w przypadku atlasu ETF mamy jeszcze taki dodatkowy Fil Gdzie możemy wybrać sobie poszczególnych brokerów moim zdaniem Bardzo fajne rozwiązanie które pozwala szukać odpowiednich etfów które znajdziesz u swojego brokera a nie w ogóle dostępne w Europie jeśli potrzebujesz dowiedzieć się więcej o danym ETF to koniecznie Odwiedź stronę dostawcy Czyli jeśli to jest ishares to to po prostu Black Rock czy czy Warda oczywiście warto przeczytać także Kid czyli jest to dokument o kluczowych informacjach finansowych dotyczących produktu inwestycyjnego okej wyselekcjonowani sobie ciekawe ETF spojrzeliśmy na dokumenty informacyjne ale na co zwrócić tak naprawdę uwagę przy wyborze etfów tak naprawdę jest kilka zagadnień o których musisz za każdym razem pamiętać pierwsze to są koszty czyli Sprawdź jakie opłaty pobiera dany ETF Oczywiście im niższe koszty Zarządzania i niższe spry między ceną kupna i sprzedaży tym lepiej sprawdź także zą im fundusz ma większy aum czyli aktywa pod zarządzaniem tym dla ciebie lepiej najczęściej takie ETF charakteryzują się wysokim dziennym obrotem co zapewnia lepszą płynność Kolejną kwestią jest tracking error Przeanalizuj jak wiernie ETF śledzi twój Benchmark im jest niższy tym lepiej zarządzający repliką dany indek czy Benchmark kwestią jest struktura portfela Zbadaj dokładnie Co się znajduje tak naprawdę w tym ETF i czy to odpowiada twoim oczekiwaniom zarówno pod względem geograficznym jak sektorowym zwróć uwagę także na koncentrację portfela i mniejsza koncentracja Czyli im top 10 spółek zajmuje mniejszą część portfela tym lepiej Kolejną kwestią jest replikacja Ustal czy preferujesz fizyczną czyli ETF faktycznie kupuje dane akcje do portfela czy syntetyczną czy korzysta z kontraktów swop w przypadku syntetycznej No swapy stwarzają ryzyko kontr partnera i warto o tym pamiętać Nie oznacza to że to są instrumenty niebezpieczne w ogóle ale warto o tym pamiętać że istnieje ryzyko w przypadku tego typu instrumentu staraj się aby skonstruowany przez ciebie portfel był dobrze zdywersyfikowany ale jednocześnie prosty nie ma sensu posiadać 20 czy 30 na rynek akcji czy obligacji bardzo często te ETF się pokrywają Czyli jeśli weźmiemy sobie s&p 500 i indeks indeks z ekspozycją na cały rynek akcji No to mamy część portfela które się pokrywa więc mamy go zdublowany więc warto o tym pamiętać podczas inwestowania dla większości inwestujących pasywnie sprawdzi się bardzo prosto maksyma im prościej tym lepiej Okej mamy ETF Sob super mam listę dwóch trzech etfów które chcę ale czego konkretnie mogę się spodziewać z takiego połączenia i naprawdę nie musisz budować sobie swojego Excela z robić Nie wiem symulacji Monte Carlo nie ma sensu świetnym narzędziem które pozwoli nam odpowiedzieć na pytanie jak wyglądało to historycznie oczywiście powtarzam historycznie nie Jak będzie wyglądać w przyszłości jest ta strona znajdziemy na niej świetne dotyc nj strategi krą chcemy skonstruować Widzimy tutaj że możemy także przetestować popularne strategie czyli takie jak na przykład 60 do 40 portfel na każdą pogodę autorstwa dalio co więcej możemy sami zbudować sobie portfel wyselekcjonowanych etfów który stanowić będzie porównanie do naszej strategii inflację oraz najlepsze i najgorsze lata dzięki temu możemy mniej więcej się spodziewać Jakie stopy zwrotu osiągniemy w długim okresie zaznaczę tylko że oczywiście stopy zwrotu z przeszłości nie są gwarancją tego że tak będzie w przyszłości ale stanowi mniej więcej dobre przybliżenie w jakich wielkościach się poruszamy Podsumowując proces stworzenia portfela etfów nie jest skomplikowany wystarczy odpowied tak naprawdę na kilka pytań oraz wyselekcjonować najtańsze i najpłytsze ETF znacznie trudniejsze jest wytrwanie w strategii i konsekwentne budowanie swojego majątku to tyle w tym odcinku Zostaw łapkę w górę jeśli przypadł ci do gustu w komentarzu możesz podrzucać tematy finansowe które chciałbyś żebyśmy w ramach naszego kanału poruszyli udanych [Muzyka] inwestycji i [Muzyka]