Drugi dzień bez handlu w Rosji – Bliżej rynków, 1.03.2022 [Wojna, Rosja, Indeksy]

[Muzyka] Dzień dobry witam państwa serdecznie na poranny webinarium z cyklu bliżej rynku z tej strony Łukasz stefanik na sam początek tradycyjny Zapraszam do zapoznania się z ostrzeżeniem o ryzyku i będziemy rozpoczynać nasze dzisiejsze spotkanie dobrze tak jak państwo wiecie generalnie tematem numer jeden pozostaje w ostatnich dniach wojna na Ukrainie i wokół tego rynki się nam poruszają oczywiście gdzieś z tyłu głowy cały czas mamy Fed i właściwie to być może on się znajdzie Na pierwszym planie w najbliższym czasie ponieważ No mówi się już od już od pewnego czasu że w marcu dojdzie do podwyżki stu procentowej w Stanach Zjednoczonych No i te oczekiwania też co do jakiejś większej podwyżki wyraźnie zmalały właśnie przez to co się dzieje na Ukrainie ale no tak czy inaczej odwedu będzie mogło dużo zależeć jeżeli chodzi o kierunki na światowych rynkach No bo jeżeli nie zdecydowałby się na przykład na podwyżki stóp procentowych no to wtedy wtedy byłby to jasny sygnał do wzrostów na rynku akcji ale raczej to jest scenariusz mało prawdopodobne raczej wycenia się że ta podwyżka będzie Natomiast jeżeli chodzi o to co tu i teraz No to mamy kolejny dzień bez handlu w Rosji sesja na Moskiej giełdzie się nie odbędzie No to jest jakby oczywiste bo jeżeli ta sesja by się odbyła No to byłyby oczywiście spektakularne spadki więc dalej mamy nas bez dzień bez sesji drugi dzień bez sesji w Rosji tak jak wspomniałem temat wojny na Ukrainie pozostaje na pierwszym planie i dalej nagłówki dotyczące czy to ewentualnych negocjacji które się rozpoczęły ale na razie nie mamy jakby żadnych konkretów czy to doniesienia z frontu będą wpływały na to co się będzie działo na głównych rynkach dziś Oprócz samych tych informacji jeśli chodzi o kalendarz mamy odczyty PMI a jestem dla przemysłu Oczywiście jestem ze Stanów Zjednoczonych PMI dla państw Europejskich a w godzinach jeszcze popołudniowych wieczornych tutaj nie ma nie widziałem jeszcze określonej godziny ale przemawiać będzie prezydent Stanów Zjednoczonych więc też gdzieś to z tyłu głowy z tyłu głowy należy mieć jeśli chodzi o rynki No to oczywiście na rynku utrzymuje się cały czas podwyższona zmienność i tak na sam początek Spójrzmy sobie może na na niemiecki indeks giełdowy Dax który usilnie broni tutaj wsparcia w rejonach 14 150 o którym sobie mówiliśmy Pod koniec ubiegłego tygodnia mianowicie ten poziom przypomnimy wynika z reakcji cenowych ze stycznia 2021 i lutego też 2021 No i tej szerokiej geometrii czyli równości z falą wyprzedaży z którą tutaj mieliśmy do czynienia na przełomie września i października 2020 roku więc patrząc sobie w takim bardzo szerokim ujęciu na niemiecki indeks jeszcze No można powiedzieć że nie ma takich powodów do do paniki bo jest to po prostu zdrowa korekta po ostatnich jakby nie patrzeć silnych wzrostów bo chociażby od października 2020 rynek ruszył tutaj około 40%. w górę więc korekta rzędu tych 13 nawet tutaj dochodziła ona do 15%. jest czymś zupełnie zdrowym w tak silnym trendzie wzrostowym więc myślę że dopiero złamanie poziomu 14 150 mogłoby zmienić układ sił i mogłaby się to rozpocząć jakaś większa fala spadkowa na razie no i to tak naprawdę wyjście tutaj z tej konsolidacji bo konsolidacja obserwowaliśmy od dłuższego czasu czyli tutaj ten ruch boczny jest to wyjście dołem z tej konsolidacji No ale na razie skutecznie te większe spadki są powstrzymywane mimo tych ogromnych sankcji które zachód nałożył na Rosję więc z perspektywy długoterminowej wsparcie 14 150 pozostaje kluczowe jego ewentualne złamanie dałoby nam tutaj szansę na Ruch w kierunku 11 450 czyli to byłoby kolejne 700 punktów ale na razie widzimy że jakby drugą sesję czy trzecią nawet sesję z rzędu rynek tego poziomu broni Co daje szansę na odreagowanie po tej po tym ostatnim tąpnięciu natomiast jak to wygląda na niższej ramie czasowej tutaj mam jeszcze scenariusze z ostatniego webinaru czyli z piątku to mówiliśmy sobie o kluczowym oporze który w piątek Co prawda jeszcze nam działał potem został zanegowany i znowu tą luką spadkową weekendową został przebity więc aktualnie No nie ma on większego znaczenia na rynku także tutaj skupiłbym się jedynie na tej średniej na którą też zwracałem uwagę w piątek czyli średnia z ostatnich 100 okresu bo mimo że ona została przekroczona tutaj pod koniec ubiegłego tygodnia to rynek bardzo szybko wrócił tą luką no i widać że po weekendzie dalej jest ona respektowana także jeżeli mamy myśleć o większym odreagowaniu to rynek musiałby tę średnią zanegować na razie znowu widzimy że jeszcze przed otwarciem sesji w Europie poziom ten jest broniony więc to są okolice 14 000 400 punktów więc moim zdaniem jest to poziom kluczowy który może nadać kierunek na dzisiejszą sesję bo jeżeli zobaczymy faktycznie to cofnijcie no to niewykluczone że rynek będzie kontynuował trend spadkowy natomiast zamknięcie się znowu świecy H1 powyżej może dać szansę na odreagowanie i tutaj taki kluczowy nawet średnioterminowy opór Powiedziałbym okolice 14 88870 czyli strefa wynikająca z wcześniejszych reakcji cenowych jeśli jesteśmy przy indeksach zerknijmy jak to wygląda w Stanach Zjednoczonych tutaj to też mieliśmy do czynienia z cofnięciem Może nie tak dużym a wczorajsza sesja raczej no jej końcówka przebiega w sposób no pozytywny więc na interwale dziennym czy h4 No mamy szanse na odreagowanie tym bardziej na początku może Spójrzmy sobie tutaj na nasdaka tym bardziej że nasdaq mimo tego sporego ruchu spadkowego i nawet przekroczenia zakresu punktowego jeśli chodzi o spadki porównując tutaj do tej paniki związanej z covidem z 2020 roku No to mamy odreagowanie Tak był przekroczony ten zakres rynek Wrócił No i wydaje się że jest szansa na podbicie tutaj jako pierwszy opór na dziś Myślę że osiągalne jeżeli Jeżeli oczywiście sentyment się utrzyma poziom 14 600 jest takim kluczowym oporem tutaj Myślę że jeżeli przełożymy sobie także zasięg tej ostatniej lokalnej korekty to gdzieś nam się to powinno zrównać jest to dokładnie ten sam zasięg także okolice 14 600 moim zdaniem będzie to kluczowy poziom oporu i dopiero Jeżeli zostanie on przebity no to potwierdzi ten scenariusz wzrostowy natomiast na razie jeszcze ewentualne podbicie tutaj może powodować jakąś większą korektę więc 14 600 kluczowy opór wsparcie przy 13 650 jeśli chodzi o s&p No to tutaj sytuacja mamy podobną chociaż rynek No można powiedzieć że odbił w powietrzu bo nie zatrzymało się te spadki na żadnym kluczowym poziomie technicznym Tak czy inaczej notowania wróciły powyżej horyzontalnej strefy wsparcia cztery 283 i gdzieś teraz znajdują się w rejonach średniej z ostatnich 100 okresów która może stanowić opór choć ostatnie tygodnie no nie pokazywały raczej większej reakcji na tą średnią Przepraszam także bardziej brałbym tutaj pod uwagę poziom dość odległy czyli 4 560 jako takie nawet długoterminowe jako takiej długoterminowy opór ponieważ Zobaczmy że tu wielokrotnie z jednej i z drugiej strony Reksio odbijał więc przebicie się powyżej byłoby oznaką powrotu do trendu wzrostowego ale na razie jeszcze jest to poziom odległy bo to jest ponad 150 punktów wyżej także tutaj no ciężko Oczywiście te dwie średnie mogą stanowić opór do śred i dwustop okresów ale według mnie najważniejszym poziomem jest tu poziom 4 500 557 czyli ta Średnia ta horyzontalna strefa oporu i jeszcze ostatnio analizowaliśmy sobie tutaj dow Jonesa też jeśli chodzi o interwał dzienny te spadki ostatnie nie wyhamowały na poziomie technicznym bo zabrakło nieco do przetestowania geometrii ta geometria dalej pozostaje istotnym wsparciem 32 000 punktów okolice tego okrągłego poziomu to jest to ważne miejsce ale też podobnie jak na s&p wróciliśmy powyżej istotnej horyzontalnej strefy czyli strefy przy 33 100 No i wydaje się że jest to szansa na odreagowanie jeżeli mielibyśmy zrobić to samo co na na znaku czyli pomierzyć ostatni lokalny ruch wzrostowy wtedy powstanie nam opór w rejonach 34 900 i myślę że to jest poziom na którym należałoby się w najbliższym terminie skupić dopiero jego przekroczenie oznaczałoby powrót do wzrostów A jak na razie obydwa scenariusze są możliwe no i też jeśli jesteśmy jeszcze przy indeksach szybki rzut oka na to co dzieje się na innych indeksach u nas w Europie tutaj dawno nie aktualizowane wykres francuski No tu mamy podobną podobną sytuację jak na taksie choć może nawet nieco mniej korzystnie to wygląda pod kątem analizy technicznej bo jakby nie patrzeć tutaj na interwale dziennym pojawił nam się potencjalny sygnał płynący z klasycznej analizy technicznej czyli wybicie dołem tej formacji głowy z ramionami to prawda Jeśli chodzi o ruchy korekcyjne tutaj mierzone pod kątem całej ostatniej fali wzrostowej Wygląda to trochę gorzej niż na taksie bo jesteśmy w tej chwili dokładnie na geometrię ale ta geometria już została wybita a na tak się jeszcze do tego wybicia nie doszło ale tak czy inaczej No wydaje się że dopóki cena nie wróci Powyżej tej linii szyi wspomnianej formacji RGR czyli okolic 6 740 którzy jest ryzyko pogłębienia pogłębienia spadków ten układ który tutaj zaznaczyłem kolorem fioletowym bardziej należałoby rozpatrywać perspektywę interwału tygodniowego bo to są bardzo duże zasięgi około 700 750 punktów więc tu do końca tygodnia mamy jeszcze dużo czasu więc zamknięcie się powyżej 630 dawało by szansę na powrót do wzrostów a zamknięcie poniżej negowałoby całą falę wzrostową trwającą od marca ubiegłego roku więc wtedy można by oczekiwać jakiś większych spadków ale widzimy że jesteśmy na istotnych Jeśli chodzi natomiast eurostocksa no to tutaj też no indeksy europejskie wyglądają bardzo podobnie tak tutaj też możemy wyznaczyć coś na kształt takiej formacji głowy z ramionami bardzo Może rozległe i rozciągniętej więc nawet bardziej by to przypomniała po prostu jakiś ruch boczny ruch konsolidacyjny Ale wyznaczając czy to linie po ostatnich dołkach No mamy jakby nie patrzeć wyjście wyjście dołem i też ta korekta jest bardzo podobnego zakresu jak korekta z którą mieliśmy do czynienia od lipca do końcówki października 2020 tutaj na razie tego metra jest broniona więc można by przyjąć takim ostateczne wsparciem właśnie są okolice czy 860 i dopiero złamanie Czyli zamknięcie tej świecy dziennej korpusem a nie cieniami poniżej będzie szansą na jakieś większe spadki wtedy też Kolejnym celem dla sprzedających mogłyby się stać tutaj strefa przed 34 40 ale na podobnie jak na tak się to wsparcie jest bronione opór w rejonach 4 020 Przejdźmy sobie dalej faktycznie ciekawie dzieje się na na rynku Krypto Który ruszył nam wczoraj dynamicznie w górę i zaczniemy sobie może od od bitcoina no i tutaj tak na bitcoinie mówiliśmy sobie o tym że strefa przy 40,5 tys dolarów pozostaje istotnym oporem ten opór został wybity wczoraj bez jakiegokolwiek bez jakiejkolwiek większej reakcji przez co mamy znowu kolejny test strefy oporowej w rejonach 44 000 No tej strefie sobie mówiliśmy już parę tygodni temu ona pozostaje istotna znowu tutaj rynek dotarł No i ważne będzie to czy ten ruch wczorajszy zostanie pociągnięty w górę bo jeżeli tak wybicie poziom 44 000 może dać szansę Nawet na Ruch w kierunku kolejnego oporu a ten opór mamy przy 52 300 więc sytuacja dość dynamiczna jeżeli ten wczorajszy impet by się nam utrzymał No to mamy otwartą drogę tak jak wspomniałem w kierunku 52 300 więc jesteśmy najistotnym poziomie oczywiście w pierwszej kolejności powinien to być opór ale jego złamanie może dać ruch w górę z kolei jeśli chodzi o spadki No wstrzymałbym się tutaj z zejściem poniżej 40,5 tysiąca dolarów wtedy byłaby szansa na ten scenariusz zejściem na 33 200 gdzie mamy też szeroką geometrię z interwał dziennego to jest ten układ zaznaczony na fioletowo 33 200 też on tutaj jest zaznaczone oczywiście na innych kryptowalutach też wczoraj doszło do ruchu wzrostowego Jeśli chodzi o drugą co do popularności kryptowalutę czyli ethereum No to tutaj notowania opuściły wreszcie kanał wreszcie opuściłem kanał spadkowy o którym sobie mówiliśmy w ubiegłym tygodniu i w zasadzie na tę chwilę istnieje szansa na kolejne podejście tutaj czyli w rejony tej linii zielonej przerywanej poprowadzonej po ostatnich lokalnych wierzchołkach No bo tu jeszcze jakby w ubiegłym tygodniu wyglądało to lepiej bo budowała się taka formacja odwróconej głowy z ramionami to ją bardzo ładnie widać Natomiast teraz ona jakby nam się wydłużyła w czasie niemniej te okolice czyli 33-250 czy 200 to powinien być istotny opór którego ewentualne przełamanie mogłoby dać szanse na jakieś większy ruch wzrostowy na razie jeszcze tyle przestrzeni tutaj rynek ma do odreagowania więc no tu na ten opór 3 233 250 na pewno warto zwrócić uwagę przychodząc dalej do rynku tradycyjnych do rynku Forex zerknijmy jak wygląda sytuacja na głównej parze walutowej tutaj jeśli chodzi o długi termin Cały czas mamy trend spadkowy No w zasadzie tego metro jest wyznaczony już parę tygodni temu nie mają większego znaczenia ale warto zauważyć że rynek mimo zejścia na nowe minima nie zdołał ich przebić delikatnie jej nadbił to oczywiście potwierdza teren wzrostowy ale do przebicia nie doszło więc niewykluczone że Euro Dolar utknie tutaj znowu tego typu konsolidacji na 200 300 Nawet tipsów więc na razie nie wygląda to zbyt ciekawie większy ruch faktycznie mógłby się pojawić jeżeli dojdzie do trwałego wybicia na interwale dziennym poziomu 1 11 30 wtedy ta przecena mogłaby nam przyspieszyć ale na razie bardziej przypomina to mimo dużej zmienności ale bardziej konsolidację niż jakiś zdecydowany zdecydowany trend no i Podobnie jest na innych walutach gdzie Też mieliśmy to spore zamieszanie ale generalnie jeżeli chodzi o kierunek ten nie jest ściśle nie jest ściśle określony dużo też dzieje się oczywiście na rynku na rynku surowcowym na złocie po tych dużych ruchach z końcówki uległego tygodnia mamy próbę jakiejś stabilizacji ale jeśli chodzi o złoto tak jak wspominałem w piątek dalej mamy szansę na kontynuację ruchu wzrostowego złoto oczywiście no jest surowcem który powinien zyskiwać na ewentualnym ewentualnej dalszej eskalacji konfliktu jest to instrument który zyskuje w czasach niepewności więc jest szansa na kontynuację tego trendu wzrostowego na razie gdzieś tutaj rynek nam się skonsolidował ale jeżeli utrzymamy się powyżej strefy 1909 widziałbym kolejny atak na poziom 1950 na niższym interwale No zaczyna to przypominać nam ruch boczny bo tutaj nie widać zdecydowanego kierunku ale w dłuższym terminie cały czas wydaje się że scenariuszem bazowym jest dalszy ruch w górę No i ciekawie oczywiście też nas na rynku ropy naftowej tak która rusza się dalej w trendzie wzrostowym No i to co się dzieje to co się na nadzieje w Ukrainie też wpływa na na to że ten Tren wzrostowy może być konstruowany Jeśli chodzi stricte o sytuację techniczną tutaj za dużo się nie wydarzyło tak naprawdę w ostatnim czasie bo mimo tej sporej zmienności te kluczowe wsparcia opory były dalej bronione tutaj trochę oczyszczę Ten wykres jeśli chodzi o ujęcie h4 na ropie wti No to tutaj dalej ten poziom okrągły stół do baryłkę pozostaje istotnym oporem a wsparcie mamy w rejonach 98 1.80 więc aktualnie jesteśmy niezbyt ciekawym miejscu jeśli chodzi o próbę zajmowania jakichkolwiek pozycji ewentualne wyjście powyżej 100 dolarów za baryłkę może przyspieszyć ten ruch z kolei Gdyby doszło do cofnięcia dalej strefa 9180 jest kluczowym parciem na srebrze mamy podobną sytuację jak na złocie Czyli też po tych ogromnych ruchach z ubiegłego tygodnia mamy próbę stabilizacji Ale w mojej ocenie cały czas jest tutaj Trend cały czas jest tutaj Trend wzrostowy no ale niestety w krótkim terminie mamy ruch ruch boczny taki nieco poszarpane więc żeby myśleć o zmianie tego sentymentu No to to są dołki z ubiegłego tygodnia czyli poziom 23 86 dopiero złamanie poniżej mogłoby zmienić tutaj układ sił na spadkowy w krótkim terminie natomiast No wydaje mi się że pod tym okresie konsolidacji jest znowu szansa gdzieś na podbicie w rejonie ostatnich maksimów tylko że ciężko wyznaczyć po tych jakby dużych ruchach z ubiegłego tygodnia ciężko wyznaczyć jakieś racjonalne poziomy wsparcia oporu jedyny opór który moim zdaniem jest tutaj istotne wynika z tych wcześniejszych reakcji cenowych czy między innymi tutaj szczytu 28 luty tak Czyli tutaj z wczorajszej sesji i poziom z 20 stycznia czyli tutaj mamy 23,86 wsparcie 24 67 opór i ewentualne przebicie tego poziomu W mojej ocenie może nadać szansę na przyspieszenie ruchu wzrostowego dobrze Jeśli chodzi o spółki to No to zapraszam na czwartek na lek trening będzie można sobie więcej o spółkach powiedzieć Także tylko szybki rzut oka Tutaj widzę na jeszcze na funta i na na JSW i to będzie to będzie wszystko natomiast tak jak mówię w czwartek na lek Trading zapraszam na godzinę 14:00 tam będziemy mieli więcej czasu żeby sobie na godzinę 15:00 Przepraszam zapraszam będziemy mieli więcej czasu żeby sobie przeanalizować resztę instrumentów A jeżeli chodzi już tutaj o JSW silny ruch w górę wczoraj i rynek jakby wrócił do tego szerokiego kanału wzrostowego z którego wybił się pod koniec ubiegłego roku Co daje No może nawet ten kanał on jest tutaj tak tylko poglądowo bo on już nie ma jakby większej większego znaczenia technicznego bo był wielokrotnie nadwijany i wybijany więc tylko tak poglądowo on pokazuje tutaj jakiś kierunek ale jest to że notowania wróciły powyżej strefy 47 50 która w przeszłości odgrywała kluczową rolę No i Jeżeli dzisiejsza sesja też utrzyma się powyżej 47,50 No to w zasadzie mamy otwarty tutaj obszar nawet w rejony szczytów z ubiegłego z ubiegłego roku czyli okolic 60 x 50 więc wygląda to Dość ciekawie warunkiem jest utrzymanie się Powyżej tej strefy 47 47 50 i na koniec funt brytyjski wczoraj pojawiała się tutaj analiza funta z tym potencjalnym układem harmonicznym który ma szansę na realizację bo jeszcze wczoraj jak o nim pisaliśmy to tutaj notowania utrzymywały się nieco poniżej strefy 1,33 80 ta strefa została przekroczona wybił ją w górę więc aktualnie poziom powinien być traktowany jako wsparcie i jeżeli notowania będą się utrzymywały powyżej to jest szansa na realizację tej struktury która została zaznaczona tutaj na na pomarańczowo to jest potencjalny układ x ABCD akurat to jest formacja garsleya Czyli mamy pierwszą reakcję tutaj w punkcie B na 61,8 i na punkt d 78,6 w ostatniej fali wzrostowej więc pod kątem analizy harmonicznej wygląda to Dość ciekawie oczywiście tego typu układ zazwyczaj odwraca znaczy powinien prowadzić do odwrócenia tendencji czyli nawet ruchu w kierunku 1,37 ale wcześniej Zwróćmy uwagę tutaj na horyzontalny opór 1.35 30 to jest strefa wynikająca z wcześniejszych reakcji cenowych więc mamy tutaj nawet przestrzeń do około 100 pipsów ruchu wzrostowego Oczywiście jeżeli chodzi o scenariusz alternatywny No to w momencie zanegowania tego układu czyli zejścia poniżej 1,3285 droga do większych spadków mogłaby się rozpocząć ale na razie po tej wczorajszej świecy dziennej strefa 1,33 85 powinna być traktowana jako istotne istotne dobrze z mojej strony to będzie wszystko ja państwu Dziękuję za uwagę Oczywiście zapraszam do śledzenia zakładki wiadomości Jeżeli coś ważnego się będzie działo na pewno będziemy o tym pisać z mojej strony życzę powodzenia na rynku do usłyszenia