Złoto vs srebro inwestycyjne – który metal wybrać na start? | 🟤Jak inwestować w metale szlachetne? [Złoto vs. Srebro Inwestycyjne]

Dzień dobry. Nazywam się Michał Tekliński i zapraszam państwa na webinar, pierwszy webinar właściwie z takiego cyklu webinarów realizowanych przez Golden Mark. O tym jak inwestować w metale szlachetne, o podstawach tego inwestowania. Dzisiaj sfokusujemy się czy zaczniemy przede wszystkim od tego, co najważniejsze, czyli na dwóch najważniejszych metalach szlachetnych. Zaczniemy od złota i srebra i wskażemy różnicę. To znaczy powiemy o czym czy ja powiem właściwie, a państwo posłuchacie, mam nadzieję, co to znaczy złoto, czym jest złoto, co to jest srebro, czym się te dwa metale różnią i dlaczego przede wszystkim decydujemy się na inwestowanie czasem w jeden, a czasem w drugi metal, czy można je ze sobą, czy takie inwestycje można ze sobą łączyć i tak dalej, i tak dalej. O tym wszystkim dzisiaj będę opowiadał. Najpierw powiem trochę o każdym z metali z osobna, a potem potem je ze sobą porównam. Powiem czym jest tak zwany gold to silver ratio. Powiem jak kupować, gdzie kupować i na czym się koncentrować. Jeśli zdecydujemy się rzeczywiście na inwestycje w metale szlachetne, inwestycje czy tak naprawdę w oszczędzanie za pomocą metali szlachetnych, bo tak naprawdę od tego powinniśmy zacząć, od tego, że metale szlachetne przede wszystkim służą temu, żeby móc gromadzić swój majątek. pomagają. Oczywiście czasem można je wykorzystywać jako narzędzie inwestycyjne, ale nie tylko do tego służą i warto o tym zawsze pamiętać, zastanawiając się nad tym, w jaki sposób na przykład zabezpieczyć część swojego majątku, jak przenieść jego wartość w czasie. A zatem zapraszam. Webinar ma trwać około między 30 a 40 minut. Mam nadzieję, że uda się go przeprowadzić w sposób bardzo gładki i taki, powiedziałbym interesujący dla państwa przede wszystkim, żebyście mogli go w spokoju wysłuchać albo obejrzeć w zależności od tego, w jakim momencie się znajdujecie, bo takie webinary można przecież odsłuchiwać albo również je oglądać. W związku z tym zapraszam. Zaczynamy. Zaczniemy od złota. Od złota, które nazywane jest przede wszystkim królem metali. Królem metali szlachetnych przede wszystkim. A dlaczego tak jest? A dlatego, że tak naprawdę jest z nami od od dawien dawna, od właściwie od początku, kiedy cywilizacja tylko zaczęła się rozwijać, funkcjonować, to złoto nam towarzyszyło. Wokół złota powstawały rozmaite historie. Złoto było motorem napędowym dla wielu różnych wydarzeń dla świata i dalej zresztą dalej zresztą jest o czym będę mówił w czasie w czasie prezentacji i co jest takiego szczególnego w złocie właśnie że jest ono pożądane przez nas wszystkich dlaczego ludzie je lubią co jest takiego szczególnego jeśli chodzi o ten złoty metal bo przecież to jest tylko i wyłącznie metal ale metal szczególny bo zawiera w sobie bardzo wiele cech tylko i wyłącznie gromadzi w sobie, powiedziałbym, takie cechy, które trudno odnaleźć gdziekolwiek indziej. Poszczególne można poszukać w innych miejscach oczywiście, ale jest jedynym metalem, który łączy te wszystkie rzeczy, które decydują o tym, że jest rzeczywiście tak bardzo popularny. I pierwsza rzecz czy pierwsza ciekawostka, zacznę może od trzech ciekawostek, bo to zawsze dobrze działa na sam początek, na sam początek historii. Po pierwsze jest niezwykle rzadkie. Złoto jest rzadkie w powierzchni na powierzchni ziemi. Występuje bardzo rzadko. Do tej pory wydobyliśmy 215 000 ton. Tak naprawdę według wszystkich wyliczeń tego złota na ziemi, na powierzchni ziemi znajduje się około 250 ton. W związku z tym już tak naprawdę niewiele nam zostało do tego wydobycia i o tym też warto pamiętać, że złoto prędzej czy później skończy się jeśli chodzi o wydobycie przynajmniej z tych złóż na ziemi, które które znamy, do których potrafimy dotrzeć i dla których których eksploatowanie jest rzeczywiście czy może być póki co opłacalne ekonomicznie. Dlatego na razie nie ruszamy i nie wiemy na dnach oceanów, które są jak wiemy jednymi z najmniej zbadanych obszarów na Ziemi. Akurat tam nie wiemy co się znajduje. Póki co wiemy tylko tyle, że złota wydobyliśmy już około 215 000 ton, a jest tego 250. W związku z tym do około y do roku akurat 2050 mniej więcej jak światuje jak światowa rata złota określa czy mniej więcej szacuje to wtedy tego złota może już na ziemi zabraknąć jeśli będziemy go wydobywać dokładnie tyle ile wydobywamy a wydobywamy go około ostatnio 4000 ton rocznie po prostu rocznie to całe złoto, które wydobyliśmy do tej pory gdybyśmy chcieli sobie zwizualizować ile tego złota jest, bo to się tak te 215 ty000 ton wydaje się taką liczbą bardzo abstrakcyjną, bo co to tak naprawdę znaczy i co to właściwie jest. Wiem, oprócz tego, że jest to bardzo ciężki 215 000 ton, gdybyśmy to złoto całe wydobyte w historii świata zebrali w jednym miejscu i ułożyli ze sobą, połączyli ze sobą, czyli stopili i zrobili z tego powiedzmy jedną figurę geometryczną czy jedną bryłę, to mielibyśmy tak naprawdę sześcian obok długości 22 m, a 22 m, żeby też już nie pozostawać w takich abstrakcyjnych wartościach, 22 m to jest trochę mniej niż już ma kort tenisowy. W związku z tym można powiedzieć, jeśli ktoś z państwa był kiedyś na koncie tenisowym albo czasem ogląda mecze Ligi Świątek, to może zobaczyć, że właśnie na takim na takim korcie tenisowym całe złoto świata można byłoby zmieścić na jednym korcie tenisowym oczywiście. I to jest pierwsza z cech bardzo charakterystycznych dla złota. Niezwykła jego rzadkość. Element drugi, bardzo również charakterystyczny dla złota, to jest plastyczność. Ta plastyczność jest wykorzystywana, jak państwo wiecie, doskonale przede wszystkim w wytwarzaniu różnego rodzaju produktów ze złota. Głównie jubilerstwo, o tym będę też mówił, gdzie znajduje zastosowanie złoto oczywiście, bo znamy złoto przede wszystkim jeśli chodzi z jubilerstwa po prostu. Tak zresztą prawie 50% rocznej produkcji złota, o której mówiłem wcześniej, to jest właśnie konsumowana przez tą branżę. To znaczy robimy z tego różnego rodzaju piękne lub czasem mniej piękne oczywiście świecidełka. Ale plastyczność. Co to znaczy plastyczność złota? Złoto można, złoto jest miękkie. Złoto jest miękkie. Z niego można formować niesamowite rzeczy. I wyobraźcie sobie państwo, że 31,1 g złota, czyli jedna uncja Kruszcu, czyli tak naprawdę jedna uncja to jest najbardziej popularna jednostka miary czy jednostka wagi wykorzystywana w branży w branży złota 31,1 tak zwana uncja trojańska. jak gdybyśmy taką jedną sztabkę, której właśnie wielkość, która właśnie waży 31,1 g, chcieli, gdybyśmy ją tak rozwałkowali, to moglibyśmy zrobić bardzo cienki drut o długości, uwaga, 80 km. 80 km z takiej jednej sztabki, która jest wielkości no no tak naprawdę mieści się dosłownie państwu potem pokażę mniej więcej jak taka uncja wygląda w porównaniu z innymi metodami w dalszej części prezentacji, ale jest to naprawdę niewielki kawałek metalu, który można by było rozwałkować do takiego druta o długości 80 km prawie, więc naprawdę i on się przede wszystkim nie przerwie. Oczywiście on będzie cały czas zwarty i gotowy i będzie służył do tego, do czego służyć może 80 km drut. Dlaczego tego oczywiście ja nie wiem, ale można by było sobie wymyślić do czego taki drut zastosować. I trzecia ciekawostka. Trzecia ciekawostka dotycząca pochodzenia złota, żeby raz na zawsze rozwiać wszelkie wątpliwości. Złoto pochodzi, uwaga, proszę państwa, z kosmosu. Złoto w całości nie powstało na Ziemi. Ono powstało miliardy lat temu poprzez w czasie wybuchów czy zderzeń. e, ze sobą, gdy gwiazdy neutronowe gdzieś się ze sobą zderzały, wtedy powstało złoto i ono właśnie wtedy na Ziemię dotarło. W związku z tym na pewno w kosmosie jest go dużo, a w związku z tym, gdy nam złota być może zabraknie na ziemi, to będą tacy, którzy będą chcieli wyruszyć na poszukiwanie złota w kosmosie. No ale póki co musimy skolonizować. M no na razie jeszcze te nasze podróże kosmiczne nie pozwalają na to, żeby rzeczywiście móc daleko wędrować, szukać poszuki poszukując złota na przykład albo jakiś innych materiałów, których na Ziemi być może nie ma. W każdym razie złoto jest i to właśnie złoto w całości na Ziemi pochodzi z kosmosu. Więc można powiedzieć wręcz jest to w ogóle cała kosmiczna historia. Ale przejdźmy teraz do tego dalej, do złota. Jakie są właściwości złota? O tym powiedziałem. Miękkość i plastyczność. Państwo widzicie teraz w tej chwili na ekranie przede wszystkim prezentację, która będzie mi towarzyszyć. Będę się do niej odnosił. Proszę zwracać na niej uwagę. Najważniejsze rzeczy, o których ja będę mówił, będą na tej prezentacji wyświetlone. W związku z tym można się również sfokusować na tym, co jest widoczne na ekranie i posłuchać trochę tego, o czym mówię w międzyczasie. Złoto ma niesamowicie wysoką gęstość. Dzięki temu również między innymi ta wysoka gęstość pozwala na to, żeby sobie zweryfikować, gdyby mamy jakieś złoto w domu, można sobie zweryfikować jego autentyczność poprzez właśnie badanie badanie gęstości. Ta wysoka gęstość powoduje, że złoto samo w sobie jest niezwykle skoncentrowane i i nawet taki mały element wydaje się nam, że nie może dużo ważyć. A tymczasem jak go weźmiemy do ręki to odczujemy nawet tą jedną uncję czy nawet czy 100 g 100 g taki takiego złota, czystego złota, od razu będziemy czuć, że to jest to 100 g. Mimo że nasz mózg, gdy popatrzy sobie na taką, gdy popatrzymy sobie na taką sztabkę, która leży gdzieś absolutnie absolutnie nie odczuje, znaczy inaczej nie będzie nam zgłaszał komunikatów, że to może sporo ważyć. Natomiast jak weźmiemy ją w rękę, to poczujemy, że rzeczywiście trochę waży. Yyy, złoto znakomicie przewodzi y prąd, y znakomicie przewodzi ciepło, również jest do tego znakomitym produktem. W związku z tym jest często wykorzystywany właśnie właśnie w przemyśle dzięki tym cechom. No i przede wszystkim nieśniedzieje i nierdzewieje, co daje też możliwość zastosowania złota w na przykład aeronautyce. Bo nie koroduje po pierwsze, czyli przede wszystkim nie rdzewieje. Zastosowanie złota. O tym już mówiłem, o tym już wspominałem i teraz tylko przypomnę, że przede wszystkim 50%, mniej więcej 50% rocznego wydobycia Kruszcu jest konsumowane przez branżę biżuteryjną. Biżuteria przede wszystkim wylatuje gdzieś do do Azji, w dużej mierze do Indii, do Chin, bo tam złoto jest również w postaci biżuterii bardzo mocno szanowane. No ale nie tylko oczywiście. yyy yyy bo na całym świecie biżuteria złota cieszy się bardzo wielką popularnością, bardzo dużą popularnością. W związku z tym 50% tego kruszcu właśnie trafia do tej yyy branży. Przemysł elektroniczny y czyli nie ma smartfona, nie ma nowoczesnych technologii bez złota, nie ma podróży w kosmos bez wykorzystywania złota. W związku z tym można powiedzieć, że złoto wraca tam skąd przybyło. Co prawda tego złota do tego, żeby wylecieć w kosmos rzeczywiście nie potrzeba, nie wiadomo jak dużo, bo ostatnia misja, w której Sławoszdański do w kosmos poleciał, skonsumowała około, no troszkę ponad 100 g złota. W związku z tym stosunkowo niewiele, ale jest to kluczowy element nowych technologii i tego, żeby móc swobodnie podróż podróżować w kosmosie. Musimy wykorzystywać złoto do tego. Medycyna i stomatologia. Kiedyś to było bardzo popularne, może nie w Polsce, ale na pewno naszych zachodnich sąsiadów teraz być może trochę mniej. Ale dalej dzięki dzięki właśnie właściwościom złota znakomicie one się odnajdują właśnie w stomatologii i w medycynie. astronautyka, o tym już mówiłem, głównie dlatego, że nie koroduje, świetnie przewodzi prąd. Jest wykorzystywana również w technologiach kosmicznych. No i przede wszystkim to, o czym dzisiaj przede wszystkim rozmawiamy, złoto jest wykorzystywane jako ten element bezpiecznej przystani, czyli takiego, czyli temu, gdy czyli jest takim aktywem, które możemy spokojnie y dbając o własny majątek możemy spokojnie część naszego majątku w nim ulokować po to, żeby część naszego majątku rzeczywiście trzymała była tam bezpiecznie w jednym miejscu bezpiecznie. trzymała wartość naszego majątku. Wiadomo, że zawsze w inwestycjach trzeba pamiętać o tym, żeby nie inwestować tylko i wyłącznie w jedno aktywo, albo oszczędności również nie tylko w jednym aktywie. Natomiast złoto z pewnością należy do takich, które stanowią o jego bezpieczeństwie. Srebro jako często nazywany może trochę młodszy brat złota. Dlaczego? Dlatego, że mają wiele cech wspólnych. To znaczy występują stosunkowo rzadko, powiedzmy, chociaż zdecydowanie inaczej na powierzchni na powierzchni Ziemi. Również mają pewne cechy, które decydują o jego takiej, powiedziałbym pożądliwości przez przez ludzi. To znaczy srebro się po prostu nam podoba. Chcemy je mieć podobnie jak złoto. Ono też się błyszczy. Jest elementem, który wykorzystywany jest także przez branżę biżuteryjną. bardzo, bardzo często jest znakomitym przewodnikiem ciepła i prądu, lepszym nawet niż złoto. W związku z tym wykorzystywane jest znakom znajduje swoje wykorzystywanie w przemyśle bardzo bardzo często i szeroko. Jest kowalne, ciągliwe, czyli podobnie jak złoto. Ma również takie cechy. Jest elementem, jest takim metalem, który wykazuje silne właściwości bakteriobójcze i wirusobójcze. Dzięki temu, dzięki temu wykorzystywany jest również w medycynie do tego, żeby na przykład odkażać rana albo do tego, żeby czyścić naczynia jakiś sprzęt medyczny i tak dalej, i tak dalej. Znajduje tutaj bardzo szerokie zastosowanie. Również jeśli chodzi o srebro samo w sobie srebro występuje na ziemi 17 razy 17 razy częściej niż złoto. 17 razy. Co to oznacza? To oznacza, że można je spotkać na powierzchni Ziemi po prostu 17 razy częściej, czyli jest go 17 razy więcej. Mówiąc najkrócej, no można powiedzieć dużo, nie dużo. No w każdym razie jest go trochę, jest go trochę, dużo więcej i to decyduje również o jego o jego cenie, dlaczego srebro jest i zawsze będzie tańsze od złota, gdzie jest wykorzystywana. O tym też mówiłem. Podobnie zresztą jak złoto, jubilerstwo, elektronika i elektryka. To tutaj szczególnie nowe technologie takie, które fotowoltaika, samochody elektryczne, wszystko to, co idzie tą nową falą nowych technologii, tam wykorzystywane jest srebro. Medycyna, o tym wspominałem, w Przemyśle wykorzystywane jest srebro od dawna. Wykorzystywane było również, czy wykorzystywane jest nadal, jeśli chodzi o samą fotografię na przykład. W związku z tym szerokie zastosowanie srebra w przemyśle, dużo szersze niż złota właśnie powoduje również i ma wpływ na jego na jego cenę. Y o tym właśnie yyy mówiłem, jakie te relacje, jeśli chodzi o występowanie o występowanie srebra i złota w przyrodzie czy na Ziemi występują. E, są również oczywiście różnice takie, powiedziałbym stricte formalne i prawne, to znaczy są różnice w podatkach, to znaczy złoto inwestycyjne, czyli czysty czyste złoto w postaci monet i sztabek jest zwolnione z podatku VAT. Przy Srebrze takiego bonusu, czy takiej bonifikaty nie ma. Przy Srebrze zawsze musimy zapłacić podatek. y w ciągu przestrzeni lat, wieków właściwie relacja tego, ile złoto było droższe od srebra, te wartości się zmieniały i na tym proponuję się chwilkę zatrzymać, żeby zobaczyć te różnice i z czego one tak naprawdę wynikają. Proszę sobie zobaczyć. Teoretycznie można przyjąć tak, że skoro złota jest 17 razy mniej niż srebra, to teoretycznie można wyjść z takiego założenia, że złoto powinno być 17 razy droższe od srebra. Można przyjąć takie założenie. Ono jest całkowicie logiczne. Czegoś jest 17 razy mniej. W związku z tym może być 17 w stosunku do drugiego aktywa może być 17 razy 17 razy bardziej cenny. No ale na przestrzeni wieków bywało różnie. Zarówno srebro jak i złoto były wykorzystywane jako pieniądz. był wykorzystywany jako taki element barterowy, jako element y z którego pieniądze się czy monety przede wszystkim kiedyś przede wszystkim się wybijała. W Imperium Rzymskim, czyli bardzo dawno temu, ponad 2000 lat temu stosunek ceny srebra do złota wynosił 12 do1. To znaczy srebro było 12 razy droższe od złota. Przepraszam, złoto było 12 razy droższe od srebra, oczywiście. W średniowiecznej Europie ten stosunek był mniej więcej podobny. Potem zaczęło się to zmieniać. To znaczy najpierw było to 15:1 pod koniec X wieku. Potem we Francji również niedługo później yyy osiągnęliśmy takie wartości. A potem zaczęło się to wszystko szybko zmieniać. To znaczy od drugiej połowie XIX wieku. Tu mamy już państwo widzicie na wykresie 30 razy ten stosunek gold to silver ratio. Potem początek XX wieku 47 razy, potem już początek XX wieku. To są tylko silne wzrosty. Najpierw 54, potem 67. Teraz blisko, średnio blisko 90, chociaż czasami już w w niedawnych miesiącach mieliśmy już stosunek przekraczający 120 i to jest chyba rekordowy 128 ten stosunek. ceny złota do srebra. Z czego to się wzięło? Przede wszystkim z czego wynikają te te różnice? Już częściowo o tym mówiłem, natomiast teraz może to podsumujmy. Po pierwsze, ta drastyczna różnica na przestrzeni wieków wynika przede wszystkim z tego, że pod koniec XIX wieku srebro straciło swoją wartość monetarną. Tak naprawdę do tej pory funkcjonowaliśmy, wtedy świat w dużej mierze funkcjonował na zasadzie pieniądze, pieniądze, które powstawały na przestrzeni wieków były różne. Oczywiście ludzie używali muszelek, koralików jako pieniędzy, różnego rodzaju, różnego rodzaju towarów rzadko spotykanych, które przede wszystkim miały jakąś wartość, niosły ze sobą jakąś wartość, miały być niepowtarzalne. [Muzyka] Ostatecznie okazało się, że tymi najtwardszymi i do dzisiaj się tak mówi, że najtwardszymi walutami są właśnie metale. I złoto i srebro były wykorzystywane jako jako monety, jako tworzywo, z których monety się tworzyło. Czy w ogóle te dwa metale były używane do płacenia sobie nawzajem albo do gromadzenia majątku przez wieki. Natomiast pod koniec XIX wieku na świecie zaczął panować tak zwany złoty standard. złoty standard, czyli tak naprawdę odwzorowanie majątku danego państwa w ilości kruszcu czy powiązanie majątku tego z państwem waluty, którą on emituje z ze złotem, które posiada. Srebro zniknęło wtedy, zeszło na dalszy plany. Srebro nie spełniało tej wartości, nie było wykorzystywane, nie było srebrnego standardu, który miał trzymać wartość pieniądza w czasie czy przenosić jego wartość poprzez właśnie trzymanie wartości jego waluty, przechowywanie wartości jego waluty. Ten standard został ustanowiony tylko i wyłącznie dla złota. W związku z tym, albo to złoto stało się tym standardem tak naprawdę. W związku z tym srebro straciło na swojej wartości i tutaj widzimy dokładnie, że w ta wtedy ta różnica między ceną srebra a ceną złota zaczęła się drastycznie drastycznie zmieniać. Srebro było wykorzystywane przede wszystkim od tamtej pory przede wszystkim w przemyśle. W przemyśle zresztą do dziś 50 60% rocznej produkcji srebra, czyli wydobycia srebra jest wykorzystywany właśnie przez przemysł. A to oznacza z kolei, że znakomita większość tego srebra jest nieodzyskiwalna. To znaczy jeśli coś jest wykorzystywane w przemyśle, to bardzo często część, spora część z tego jest gdzieś już stracona, nie odzyskuje się tego. W przypadku złota mamy zupełnie inną sytuację. Złoto odzyskujemy praktycznie ze wszystkiego, do czego je wykorzystujemy. Staramy się przynajmniej, to znaczy około 90% całego złota wydobytego w historii, w historii ponad 2000 lat, albo właściwie jeszcze dłuższej historii naszego naszej cywilizacji, całe to złoto staramy się, prawie 90% tego złota cały czas jest w obrocie. cały czas staramy się je odzyskiwać, wymyślać nowe sposoby ekstrakcji tego złota z już wcześniej użytego i tak dalej. Dlatego biznes recyclingowy na złocie jest również bardzo, bardzo poważną gałęzią przemysłu metali szlachetnych. Przy srebrze to nie występuje aż w takiej skali. W związku z tym tutaj rzeczywiście srebro wykorzystywane jest w przemyśle bardzo y bardzo mocno, ale również równie mocno jest przez ten przemysł przejadane de facto i tracone. Jego wartość bezpowrotnie znika. Wydobycie srebra bardzo mocno w związku z tym zapotrzebowaniem na przemysł bardzo mocno, bardzo mocno wzrosło w ostatnich właśnie w XX wieku, gdy rozwijały się nowe technologie. wtedy rewolucja przemysłowa, różnego rodzaju gałęzie też mieliśmy do czynienia oczywiście w XX wieku z dwoma wojnami, które które ten przemysł ciężki bardzo mocno eksploatowały. Srebro jest również wydobywane, było bardzo mocno wydobywane wcześniej właśnie w XX wieku. A do tego srebro bardzo często w przyrodzie występuje z innymi metalami, między innymi z miedzią, ołowiem czy cynkiem. A miedź, jak wiemy o tym doskonale, jest takim barometrem rozwoju gospodarczego. W związku z tym nasz bardzo dynamiczny rozwój gospodarczy, szczególnie w XX wieku czy w drugiej połowie XX wieku, powodował, że tej miedzi potrzebowaliśmy bardzo dużo. A tej miedzi, a ta miedź wydobywana była również ze srebrem. W związku z tym ta ilość srebra, która się znalazła na rynku również bardzo szybko wzrosła w stosunku do na przykład ilości złota. A to wszystko powodowało, że wartość tego srebra w czasie tak szybko nie rosła i ta różnica w cenie między srebrem a złotem dlatego tak bardzo się na przestrzeni wieków zmieniła oczywiście. Ale przejdźmy dalej. złoto a podatki albo srebro, a podatki, bo tutaj będą te różnice. To już państwu o tym wspominałem, że przy złocie nie ma VATu. Nie ma VATu, to znaczy przy złocie, ale szczególnym złocie, to znaczy tak zwanym złocie fizycznym inwestycyjnym, które jest wymienione zresztą jako takie w ustawie o VAT. Jest w postaci jest to złoto w postaci monet i sztabek i ono rzeczywiście jest zwolnione z podatku VAT. To znaczy jeśli y kupujemy konkretne monety albo konkretne sztabki, które spełniają pewien standard, czyli muszą być z czystego złota w przypadku sztabek albo w bardzo wysokiej próby w przypadku monet, wtedy tego VATU rzeczywiście nie ma. W przypadku srebra VAT zawsze występuje w tej chwili już w pełnej w pełnej wartości. Oczywiście VAT jest i pojawia się przy złocie biżuterii. To znaczy tam złoto, trzeba o tym pamiętać, złoto w biżuterii ma niższą próbę niż czystą. Yyy, w Polsce standardem jest próba 585, czyli 58,5% zawartości złota w 1ny gie. Yyy, można tak powiedzieć. Yyy, są też próby niższe 30 33% i tak dalej, i tak dalej. A w każdym razie każda z nich jest obłożona podatkiem VAT. W przypadku w przypadku złota nie ma podatku dochodowego, jeśli kupując i chcemy je sprzedać przed upływem czy po upływie, przepraszam sześciu miesięcy od momentu zakupu, jeśli zarobiliśmy, to tutaj też nie ma podatku dochodowego, nie ma również podatku od zysków kapitałowych. Jedyny podatek, który występuje przy złocie to jest podatek w momencie, gdy chcemy złoto odsprzedać. Yyy, to znaczy to jest podatek, który występuje tak naprawdę nie tylko przy złocie, on występuje przy każdym produkcie, który chcemy odsprzedać. Jak sprzedajemy samochód, to również musimy zapłacić tak zwany podatek od czynności cywilnoprawnych, który wynosi 2%. Ten podatek występuje w Polsce zawsze, gdy sprzedaż od klienta indywidualnego do innego podmiotu jest wyższa niż wartość tej transakcji wynosi więcej niż 1000 zł. I zawsze ten podatek trzeba wkalkulować. Zazwyczaj płaci go y kupujący oczywiście, natomiast on prawdopodobnie sobie zawsze dolicza ten podatek do ceny, znaczy wlicza sobie ją w cenę w cenę skupu tak zwanego. W związku z tym warto o tym też pamiętać, że to jest tak naprawdę jedyny podatek, z którym mamy do czynienia przy złocie. Przy srebrze oczywiście on też występuje, jak już powiedziałem, przy każdym towarze w Polsce sprzedawanym. Dlaczego metale wykorzystywane czy nazywane są bezpiecznymi przystaniami? One znakomicie pomagają w dywersyfikacji portfela. Jak już mówiłem wcześniej, jak mamy zgromadzoną część portfela na przykład w bezpiecznych aktywach, to są przede wszystkim metale, ale również przez wiele lat uzynawane za takie, zresztą dalej można je zaliczać do bezpiecznych obligacje państwowe i tak dalej. To jest taka część portfela takich, powiedziałbym, bezpiecznych yyy yyy bezpiecznych aktywów, w które ludzie y inwestują albo oszczędzają w nich część swojego majątku. W związku z tym złoto, które często jest skorelowane, czy w ogóle złoto w szczególności jest odwrotnie skorelowane z innymi aktywami, bardziej ryzykownymi. To znaczy gdy na przykład giełda się rozwija, często złoto wtedy nie zyskuje na wartości. Ale gdy złoto, gdy mamy krach na giełdzie i kryzys gospodarczy, złoto, złoto wtedy wybija, idzie w górę, jego wartość bardzo szybko rośnie, natomiast wtedy wtedy giełdy spadają. Dlatego jest odwrotnie skorelowane w stosunku do tych dwóch, między innymi do rynku akcji i dlatego często jest wykorzystywane jako właśnie taki balans, coś co pozwala nam osiągać osiągać bilans albo trzymać wartość własnego portfela poprzez właśnie taki balans bezpiecznym aktywem, a tymi bardziej ryzykownymi. Dlatego warto mieć taki portfel zawsze zdywersyfikowany, oparty w części na bezpiecznych aktywach i wtedy można sobie pozwolić na częściowo a inwestycje bądź oszczędności portfelowe w jakiś bardziej ryzykownych aktywach. Złoto przenosi wartość pieniądza w czasie. O tym już mówiłem. Zawsze jest ten klasyczna historia z Fordem, samochodem Ford w naszej branży. Często się o niej mówi o tym, że 100 lat temu, to znaczy 19245 można było za równowartość mniej więcej 260 $ar. To wtedy było 13 uncji złota. Można było kupić wtedy jeden jedyny samochód dostępny, czyli Forda T. Dziś gdybyśmy na przykład sobie wyobrazili taką historię, że mamy dwie koperty czy dwa spadki po naszych prapradziadkach, którzy nam przekazują, jeden przekazuje nam 265 $arów, wtedy równowartość 13 uncji złota, a drugi przekazuje nam 13 uncji złota, no to dziś gdybyśmy otworzyli te koperty od jednego dziadka, mielibyśmy dalej 265 dolarów. Bardzo szlachetnych, bardzo ładnych, starych 265 $ar, ale dalej o wartości 265 $arów. Państwo możecie sobie wyobrazić, co za 265 do$arów możemy dzisiaj kupić. A od drugiego gdybyśmy tą kopertę otworzyli mielibyśmy 13 uncji złota, a to daje nam równowartość w tej chwili około 30, czy to w tej chwili już nawet dużo bardziej ponad 30 000 doarów i wtedy też możemy sobie pozwolić na kupno samochodu, ale już jednak zupełnie innej klasy niż taki Ford T. Właśnie wtedy yyy ceny metali szlachetnych właśnie przez to, że yyy mają też szczególne cechy, że są tym elementem yyy y który nam zapewnia bezpieczeństwo, one yy yyy jest ich coraz mniej, wykorzystujemy je coraz bardziej, one długoterminowo przede wszystkim zyskują na wartości. Tutaj macie państwo coś, co pokazuje czy jakby daje taki dodatkowy obraz. To jest tylko i wyłącznie w wykres złota sprzed ostatnich yyy powiedzmy 30 lat, który pokazuje jak cena złota się zmieniała. To są ceny oczywiście w polskich złotówkach. W związku z tym przez ostatnie 30 lat państwo doskonale to widzicie teraz na tym wykresie, że cena uncji złota, czyli 31,1 g wzrosła o ponad 10 000 zł. Od czego zależy cena złota? O tym już zmierzając powoli do końca warto warto pamiętać. przede wszystkim od sytuacji gospodarczej. To znaczy, jak już mówiłem o tym, często mówi się, że mówi się, że złoto zyskuje na wartości, ale można na to popatrzeć trochę w inny sposób. To znaczy nie tyle złoto jest warte tyle ile jest. Jakbyśmy przyjęli taki złoto, to jest po prostu cenny metal, który zawsze jest wart dużo. W związku z tym tak naprawdę na tych przestrzeni lat to nie samo złoto zyskuje na wartości, a spada wartość naszej naszego pieniądza, to znaczy tego, który mamy w portfelu. To znaczy to nasz pieniądz staje się dużo tańszy, a złoto cały czas trzyma swoją wysoką wartość. W związku z tym za każdym razem, gdy mamy do czynienia z inflacją, złoto przenosi majątek w czasie. To jest ten przykład z Fordem, o którym powiedziałem. Między innymi wartość dolara tak bardzo spadła na przestrzeni tego czasu, przepraszam, a wartość złota trzymała cały czas wysoką wartość. W związku z tym dzisiaj ten to złoto jest wyceniany zupełnie inaczej niż jakiś czas temu w porównaniu do zwykłej waluty czy zwykłego pieniądza, który mamy w papierku czy też w bilonie. Geopolityka. Geopolityka to jest właściwie taki jeden z to jest jeden czynnik, który w ostatnich latach bardzo mocno wpływa na cenę kruszców, chociaż zawsze wpływał na niego. To znaczy wszelkie niepokoje na świecie, wszelkie wojny, kryzysy gospodarcze, różnego rodzaju zawieruchy zawsze powodowały pewien zamęt na rynkach i ucieczkę do bezpiecznych przystani, czyli do metali szlachetnych, do złota właśnie. I właśnie wtedy ono pokazywało swoją wartość, znaczy rosło i pozwalało ludziom swoim tę geopolityczne burze różnego rodzaju przetrwać. sytuacja gospodarcza ekonomiczna, o tym mówiłem, to geopolityka czy właściwie sytuacje makroekonomiczne, czyli kryzysy gospodarcze i tak dalej, i tak dalej. To wszystko powoduje, że złoto zyskuje na wartości. bezpośredni wpływ to też częściowo zahacza o ten pierwszy czynnik o którym powiedziałem o spadek wartości pieniądza, czyli polityka monetarna i stopy procentowe prowadzone czy zarządzane przez centralne banki w zależności od tego jak one postrzegają daną sytuację gospodarczą czy stopy procentowe, czyli taką wartość wymiany czy wartość oprocentowania, wartość kredytu czy czy stawki jakie sobie wielkie instytucje bankowe pożyczają pieniądze. w jaki sposób one funkcjonują, jak ta polityka się mieści, czy jest proinlacyjna, czy jest również antyinflacyjna. To znaczy pozwala na szeroką ekspansję pieniędzy. Wiadomo, że im więcej pieniędzy na rynku, tym jak wszystko, im czegoś jest więcej, tym jego wartość [Muzyka] spada. A w związku z tym tak też jest z pieniędzmi. To znaczy bardzo luźna polityka finansowa prowadzona przez państwo powoduje, że z jednej strony mamy więcej pieniędzy dostępnych w danym momencie, ale w perspektywie długiej ryzykujemy tym, że to pieniądze będą za chwilę traciły na na wartości. W związku z tym sposób prowadzenia polityki przez dane kraje. Tutaj duże tutaj trzeba zawsze patrzeć na największą gospodarkę świata, czyli przede wszystkim na Stany Zjednoczone, co się dzieje z dolarem, bo wartość dolara bardzo mocno wiąże się z wartością złota. To znaczy im mocniejszy dolar, tym złoto zazwyczaj słabsze i odwrotnie. Teraz jesteśmy w czasie, gdy to złoto zdecydowanie wyprzedza dolara. To o czym powiedziałem, dlaczego złoto rośnie, dlaczego metale rosną. Złoto zyskuje na wartości dolar traci na silę. Różnego rodzaju zawirowania geopolityczne zwiększają cenę kruszcu. O tym też już mówiłem. To, że złota jest coraz mniej i nie będzie go więcej, no chyba, że zaczniemy je odkrywać oczywiście w kosmosie, ale do tego jeszcze droga bardzo, bardzo daleka. To wszystko powoduje, że że wartość złota po prostu rośnie. A srebro, srebro bardzo często podąża za złotem. To znaczy można sobie popatrzeć na różnego rodzaju wykresy, które pokazują, że złoto często rośnie, rośnie, rośnie, rośnie. Srebro zachowuje się zupełnie naturalnie, to znaczy nie, nie ma wielkich zmian, a potem powoli, powoli, powoli zaczyna, zaczyna rosnąć. Często srebro ma dużo wyższy potencjał wzrostu, taki jednostkowy potencjał wzrostu. Czy tą dynamikę może mieć wyższą ze względu na niższą bazę oczywiście w stosunku do w stosunku do złota. A w związku z tym niekiedy rzeczywiście były bywały takie lata, że zarówno wszystkie metale rosły, ale to srebro na przykład było klur królem przepraszam metali. A najbliższe lata według wielu analiz mówią o tym, że tak naprawdę taka sytuacja może się powtórzyć. Co warto wiedzieć przed zakupem Kruszcu? No przede wszystkim to, że sam zakup kruszcu fizycznego czy złota inwestycyjnego jest stosunkowo prosty. Wystarczy pójść do specjalizowanego sklepu. Takich sklepów jest w Polsce już dużo i tam właśnie dokonać zakupu. Tam również tam są jest przekrój produktowy, można zobaczyć sobie, porównać różne produkty, zdecydować się na taki, który najbardziej nam odpowiada pod względem naszego samopoczucia, pod względem naszego portfela i tak dalej. Złoto można kupować i proszę się tego nie bać. przede wszystkim stacjonarnie oczywiście, szczególnie w w takich miejscach, które mają na przykład duże sieci. Są takie duże sieci w Polsce funkcjonują, można sobie można sobie je odnaleźć. [Muzyka] Można również kupować i proszę się tego nie bać, można kupować online. To w tej chwili już jest standard na rynku, nie tylko w Polsce, ale w ogóle na świecie, że sztabki ubezpieczone docierają do nas zupełnie swobodnie kurierem. albo można sobie zamówić odbiór oczywiście w danym konkretnym miejscu. To na co warto zwrócić uwagę to przede wszystkim na to, czy partner, czyli ten nasz dystrybutor metali szlachetnych, z którym rozmawiamy, to jest doświadczony partner. To znaczy, czy jego produkty są rzeczywiście najwyższej jakości, że spełniają międzynarodowe standardy? Czy potrafią doradzić, potrafią wskazać różnice pomiędzy danymi produktami, co jest dla kogo lepsze, potrafią powiedzieć, które produkty się w danym momencie bardziej sprawdzają, albo dlaczego warto zwrócić uwagę na to, żeby kupić takie, a nie inne produkty, albo co będzie tak naprawdę najlepsze do tego, żeby złoto czy w srebro całą tą przygodę rozpocząć. I uwaga, na rynku złota tak naprawdę nie ma promocji. To znaczy wartość produktów z metali szlachetnych, zarówno złota, jak i srebra, zawsze ta cena, którą widzimy, odpowiada wartości rynkowej. Wartość rynkową można szybko sprawdzić za każdym razem w Internecie. Złota nie sprzedaje się, ani srebra, nie sprzedaje się poniżej cen rynkowych. Takie sprzedaże to są zazwyczaj po prostu próby oszustwa. na złocie akurat, o ile mogą się zdarzać promocje, ale są to promocje często takie powiedziałbym nie, no nie rzędu na 100%, ponieważ na złocie nie występują takie marże, dlatego są to, powiedziałbym dużo mniej znaczące promocje, ale nigdy cena Kruszcu w oficjalnym obiegu nie będzie sprzedawana poniżej ceny rynkowej. A jeśli ktoś taką proponuje, to znaczy, że mamy do czynienia z jakąś sytuacją mocno podejrzaną. Dlatego tutaj proponowałbym bardzo wiele ostrożności. Jak duża jest sztabka złota? O tym mówiłem, proszę sobie szybko zobaczyć. Uncja to jest ta sztabka tutaj na ekranie widoczna obok obok klucza. W związku z tym jest ona zapakowana zawsze w taki certi tak zwany czy certipack czyli takie opakowanie wielkości karty kredytowej obok sztabka jednokilogramowa również nieduża ale ważąca jednak 1 kg na pewno ważąca dużo więcej niż współczesny smartfon od którego jest jak widzicie państwo sporo mniejszy złoto i srebro na rynku jest dostępne pod wieloma postaciam monety, największe monety, te najbardziej popularne sprzedane są jako przede wszystkim uncja, jako uncja złota, czyli 311 czystego kruszcu w takiej moneie się znajduje. Ona ma swoje mniejsze odpowiedniki, tak zwane monety ułamkowe, pół uncji 10 1/4 i jeszcze niektóre monety mają jeszcze swoje dużo mniejsze odpowiedniki jak 1/ czy 125, a sztabki sprzedawane są właściwie dostępne już od 1 g do 100 g, jeśli chodzi o takie zapakowane na rynku detalicznym dostępne są również sztabki większe 250 i kg. One często są zapakowane już dużo mniej spektakularnie, bo częst ze względu na swoją wagę nie są pakowane w jakieś tam specjalnie ładne opakowania. Na rynku można spotkać takich dostawców, którzy oferują produkty oczywiście zapakowane w takie certik cardy, większe certik cardy, ale nie jest to absolutnie standard. W związku z tym jak chcemy kupić to nie wartość nie trzeba zwracać uwagi na to czy sztabka jest w certikardzie czy nie bo one są dalej warte dokładnie tyle samo czy zawierają dokładnie tyle samo tak tego samego kruszcu i jest on warty dokładnie tyle samo biorąc pod uwagę sztabki monety jeśli chcielibyśmy je porównać warto zwrócić uwagę na to że monety są zawsze delikatnie droższe od sztabek ze względu na to, że ich produkcja jest po prostu droższa. Więcej szczegółów, więcej detali niż w przypadku sztabek. Dlatego to znajduje swoje odzwierciedlenie również w cenie końcowej. Warto zwracać uwagi uwagę na to, jak kupujemy złoto. Czy złoto, które kupujemy jest od tak zwanego producenta zrzeszonego na takiej liście Good delivery list przez publikowanej przez największe stowarzyszenie producentów Kruszców na świecie, tak zwane londyńskie LBMA. Największa i najbardziej prestiżowa organizacja pilnująca standardów na rynku złota. Ona wyznacza standardy i ma taką listę. Nie wystarczy być członkiem LBMA. Warto być na tej liście. To są produkty, które są rozpoznawane na całym świecie. Jeśli ktoś na takiej liście się znajduje, to jego produkt możemy sprzedać za najwyższą możliwą wartość w każdym miejscu na świecie. I nikt, kto będzie kupował od nas, ten, ten nie zakwestionuje tego produktu. Natomiast gdy kupimy produkt, który nie jest rozpoznawany na całym świecie, no to wtedy oczywiście taki skupujący od nas dealer metali szlachetnych często będzie musiał sobie będzie chciał wymienić tą sztabkę na inną. yyy takiego właśnie rozpoznawalnego producenta. W związku z tym koszt tej wymiany na pewno doliczy nam do ceny. W związku z tym zapłaci nam po prostu za to złoto mniej. I ważna uwaga na koniec. Yyy nie wolno wyjmować sztabki z certy cardu. Yyy sztabki z certy cardów nie powinno się wyjmować, bo jest to integralna część. One można je zweryfikować nie wyjmując. E, warto je trzymać jak już je kupimy. Bo z tego samego powodu jak złoto od producenta nierospodzanego na całym świecie, gdy będziemy chcieli taką sztabkę odsprzedać, koszt jego zapakowania będzie musiał będzie musiał być doliczony przez takiego dealera, bo on przecież sam jej nie zapakuje, będzie musiał ją wysłać z powrotem do producenta, żeby tam została zamieniona na taką, która jest w pełni zapakowana. W związku z tym koszt tej wymiany również będzie obciążał nas, jeśli taką jeśli takie opakowanie zniszczymy. Oczywiście złoto jest dalej złoto i ta różnica w cenie to jest raptem kilka procent, ale warto o tym pamiętać, żeby tego nie robić. I co zrobić, żeby zacząć? Tak naprawdę warto zacząć przede wszystkim tak podjąć decyzję i warto zacząć. Nawet jeśli nie mamy wielkich środków, to zawsze warto. Na oszczędzanie nigdy nie jest za późno. Tak samo na kupowanie metali szlachetnych zawsze warto po prostu zacząć. Zacząć od czegoś. Można zacząć od srebra, można zacząć od złota w zależności od tego jakie mamy, jakie mamy możliwości. Yyy, przede wszystkim warto skupić się na tym, żeby najpierw znaleźć godnego yyy godnego partnera na rynku, takiego, któremu można zaufać, który na rynku funkcjonuje już wiele lat, który potrafi, tak jak mówiłem wcześniej, potrafi doradzić, ma pracowników, którzy znają się na tej branży, y przechodzą odpowiednie szkolenia i spełniają pewne standardy. Można porównać, powinniśmy to porównać zawsze, czy chcemy zdecydować się na kup do srebrnej monety, czy być może poszukać alternatywy wśród złotych złotych sztabek, małych złotych sztabek, biorąc pod uwagę również te argumenty, o których mówiłem. Przede wszystkim warto zacząć, a dopiero potem, czyli podjąć decyzję o tym, że kupuję metale szlachetne, a potem zastanowić się, który dla nas będzie w danym momencie najlepszy. Analitycy często mówią o tym, że jeśli chodzi o budowanie portfela oszczędnościowego bądź portfela inwestycyjnego, warto mieć jakieś 1520% powiedzmy 1/5 naszego portfela powinna być w tak zwanych bezpiecznych aktywach do których właśnie należą metale szlachetne. Jeśli zaczniemy tak budować, to naprawdę jak zbudujemy tą bezpieczną część naszego portfela, to potem możemy sobie pozwolić na to, żeby pójść dalej i jak już nam warunki pozwolą na to inwestować czy próbować zaopatrzyć się w jakieś metale o czyli nie tyle metale, ale jakieś aktywa może, które dają większy zysk, szybszy zysk, ale obarczone są niekiedy większym ryzykiem niż właśnie metale szlachetne. I przede wszystkim proszę pamiętać właśnie o tym, o czym mówiłem już kilka razy w czasie tej prezentacji, o dywersyfikacji portfela. Dywersyfikacja portfela oszczędnościowego czy inwestycyjnego to jest fundament dobrego zarządzania własnymi finansami. I to by było na tyle. Bardzo dziękuję za uwagę. Mam nadzieję, że wszyscy państwo spędzili miło czas w czasie tego webinaru. Zapraszam na kolejne odcinki i proszę pamiętać o tym, że zawsze jest dobry moment na to, żeby zacząć inwestować w metale szlachetne.