Droga do miliona na giełdzie. Inni się boją, a ja kupuję i ciągle stawiam na GPW. Co kupiłem? [Analiza okazji przy spadkach GPW]

Cześć witam w 40 odcinku publicznego portfela czyli serii w której pokazuję drogę do zbudowania miliona złotych inwestując Według niektórych masochistyczny na polskiej giełdzie Zaczynam być coraz bardziej zadowolony z tej liczby odcinków bo myślę że statystycznie większość tego typu projektów kończy się dużo szybciej a ludzie inwestując w zaciszu domowym mają Niestety tendencję do odpuszczania przy pierwszych większych spadkach na giełdzie no to jak zwykle jeżeli się słyszymy to wszyscy jesteśmy po raz 40 o kolejne dwa tygodnie bliżej finansowych inwestycyjnych celów i To wbrew pozorom nawet jeśli ktoś widzi na swoim rachunku stratę a ma dobrze opracowaną strategię obligacje wygenerowały trochę odsetek a firmy których jesteście współwłaścicielami wyprodukowały i sprzedały swoje towary czy usługi znowu w tym odcinku przydałoby się wyjaśnić co obecnie dzieje się z giełdą i rentowności amerykańskich obligacji tak z perspektywy politycznej i makroekonomicznej Nie jestem fanem takich rozważań bo przyszłego prezydenta USA za 4 lata już nie będzie A dane Makro zmieniają się w sposób trudny do przewidzenia Niemal w każdym miesiącu dodatkowo to nie ma aż tak dużego wpływu na długoterminowe wyniki spółek jak się powszechnie wydaje a no i przede wszystkim te dane są już odczytem przeszłości a nas interesuje na giełdzie przyszłość No dobra to wygląda na to że faktycznie w pewnym momencie inwestorzy zaczęli coraz mocniej obstawiać zwycięstwo Donalda trumpa co co skutkuje przepływem kapitału w miejsca które według inwestorów Mogą skorzystać właśnie na takim rezultacie amerykańskich wyborów No na przykład wydaje się że nasz region w tym kontekście jest uznawany za miejsce podwyższonego ryzyka więc amerykańscy inwestorzy wycofują stąd kapitał a amerykańskie fundusze No nawet szwu ją niemal cały WIG20 w krótkim terminie może i mają rację w długim wybór prezydenta USA czy jakiekolwiek inne wydarzenie będzie znikomy wpływ na wyniki spółek z GPW No jak się pewnie domyślacie ja spadki tych najsilniejszych podmiotów na pewno będę traktował jako okazję i regularnie sobie do kupował Zresztą No będzie to widać w tej serii bo pokazuje tu swoje zakupy na polskiej giełdzie w ogóle mam na tym kanale dysonans poznawczy bo z jednej strony pod filmami O dywidendach ludzie mi piszą że miałem szczęście że mogłem kupować w dołkach covid nowych i że to żadne osiągnięcie a z drugiej panikują przy kilkunasto procentowej obsuw Mam nadzieję że przynajmniej to nie te same osoby jak zwykle przypomnę żeby nie kopiować tego co ja robię bo po pięciu latach jestem przygotowany do podejmowania nieco większego ryzyka z tego co widzę to ile bym o tym nie mówił to i tak pewnych kwestii nie da się przeskoczyć i radzenia sobie ze spadkami będziecie się musieli po prostu nauczyć sami czy same ja na pewno będę starał się w tym pomagać mimo wszystko uważam że warto bo to jest trochę jak z pójściem do dentysty trochę się postres może trochę poboli No i zostawisz tam pół wypłaty ale później masz spokój na dosyć długo No i przynajmniej przez kolejne pół roku dalej możesz nie mieć zębów w internecie jest mnóstwo żenujących cytatów i czasami trafiam na takie całkiem nieźle pasujące do giełdy Tym razem mam coś takiego największym błędem Jaki można popełnić jest albo w ogóle nie zacząć albo przestać Oczywiście ten cytat słabo odnosi się na przykład do hazardu ale do racjonalnej długoterminowej strategii akcyjno tfo obligacyjnej pasuje całkiem nieźle Znalazłem też taki obrazek który ani wam ani mnie nic nie da ale też dosyć celnie obrazuje ten niepokój związany ze stratą nasza emocjonalna część nie potrafi wyjść poza Horyzont jednego dnia ale po miesiącu sytuacja może już być diametralnie inna a po roku jesteśmy wręcz dumni że przeszliśmy przez ten trudniejszy czas i teraz jesteśmy bogaci w doświadczenia cały czas Przypominam też o potrzebie dywersyfikacji i patrzenia na portfel jako cały zbiór Czasami jeszcze ktoś z taką lekką ironią mnie pyta hehe No i jak tam Pepko albo jak tam cognor no normalnie są na stracie jak to w portfelu giełdowym teraz na zysk pracuje Electro Team xtb i kilka innych spółek a być może branża przemysłowa czy handlu detalicznego będzie ciągnęła ten portfel w przyszłym roku No nie wiem staram się wybierać niezłe spółki ale to nie znaczy że jestem w stanie przewidzieć przyszłość lub kupić Je idealnie w dołku szybko wspomnę że partnerem Tego kanału jest xtb i ta firma oferuje spoko konto do zakupu akcji etfów sam z niego korzystam bo nie ma tu prowizji za zakupy i sprzedaż akcji do 100 000 EUR miesięcznego obrotu zaproszę was też z przyjemnością na konferencję xtb masterclass To jest konferencja online No ja na niej będę miał taki wykład wprowadzający do tematu akcji trzeba się tam zapisać nawet jeżeli macie konto trzeba też zaakceptować zgody marketingowe ale później można je usunąć a ja dostałem zapewnienie że to nie jest żaden agresywny marketing jak to bywa w bankach Ja na razie się tam nie będę pokazywał tak z twarzy Zresztą ja chyba chcę na dłuższą metę zostać po prostu takim hobb stą inwestorem z internetu nie zależy mi na budowaniu rozpoznawalności jakiejś marki osobistej i wstawianiu swojej zdziwionej mordy do miniaturek szczerze mówiąc mam to w dużo nas się już tutaj zebrało i serio jestem mega wdzięczny za te łapki komentarze i nowe i stare subskrypcje Jeszcze trochę i zbierze się tu na styla że wszyscy przestaną wydawać zaczną oszczędzać inwestować i gospodarka upadnie No dobra to po pierwszej obniżce stóp procentowych w Ameryce Stało się coś czego absolutnie nikt się nie spodziewał rentowności amerykańskich obligacji zamiast spadać zaczęły sobie rosnąć i to naprawdę mocno Jeżeli ktoś stawiał Na tym rynku jakieś super odważne prognozy to został sbko nauczony pokory bo podejście rynku zmienia się tutaj dosłownie z miesiąca na miesiąc nie wiem czy pamiętacie ale rok temu rynek zakładał początek obniżek stóp procentowych w marcu 2024 i bardzo ostre cięcia żeby później przez chwilę zastanawiać się czy jednak nie będzie potrzebna podwyżka teraz mamy do czynienia z podobną sytuacją i to jest chyba jedno z miejsc na które wpływa potencjalny wybór Donalda trumpa inwestorzy chyba boją się że zrealizuje on te zapowiedzi o wprowadzeniu ceł na chińskie produkty co naturalnie podniosłoby inflację w Stanach Zjednoczonych i zmusiło Bank Centralny do utrzymania stóp procentowych wyżej średnio wygląda też szybko wzrastające zadłużenie USA a koszty obsługi tego zadłużenia przekraczają już 20 proc wpływów budżetowych Z tych powodów oraz może z powodu w miarę silnego rynku pracy w USA wzrastały ostatnio rentowności obligacji Stanów Zjednoczonych co wpływało na spadek cen obligacji a więc też ETF dtla i Rejów szczerze to co powiedziałem przed chwilą nie ma zbyt dużego znaczenia bo za moment będziemy już znali nowego prezydenta USA i to od tego wyboru a także od faktycznej polityki i decyzji będzie zależało dalsze zachowanie rentowności ja spokojnie sobie czekam jednak Zakładam że spadkowe trendy inflacji i zniżkujący ropy naftowej pozwolą powoli nadal schodzić na świecie ze stopami procentowymi w dół a jeśli nie to stanie się to kiedyś pod podczas recesji w USA która prędzej czy później naturalnie przyjdzie na ten rynek Zresztą podobnie nieprzewidywalnie zachowywała się według mnie Polska waluta i polski rynek akcji co z tego że mamy dobre perspektywy wzrostu PKB niezłe perspektywy przynajmniej tych najlepszych spółek na przyszłe lata rekordowe wyniki Banków i ogólnie niskie wyceny jeżeli kapitał amerykański chce stąd wyjść z dowolnego powodu No to będziemy spadać szczególnie WIG20 już wielokrotnie mówiłem że ja traktuję to jak jako okazję i nie rzucam oczywiście słów na wiatr no i będę tutaj wrzucał w Polskie Akcje bardzo znaczące dla mnie kwoty czasami widzowie pisali czy nie lepiej gdybym to wrzucał na przykład 2000 zł miesięcznie żeby odwzorować lepiej sytuację polskiego inwestora No mógłbym tylko kurde w tym portfelu widzicie też moje prawdziwe emocje które staram się swoją drogą bardzo kontrolować no przy mniejszych dla mnie kwotach No nie byłoby takiego vibu zaangażowania w to wszystko z mojej strony teraz też naturalnie wiele osób pytało mnie czy w obliczu słabości GPW Nie wolę wszystkiego wrzucić w ETF zamiast wybierać te spółki pojedynczo nie będę się powtarzał z tym że to po prostu moje hobby ale jeszcze z innej strony wytłumaczę Ten wykres wyceny snp 500 tak jak wspomniałem ten indeks osiągnął tak wysokie wyceny tylko dwa razy w historii za pierwszym razem po pęknięciu bańki internetowej osoba która kupiła na szczycie musiała czekać ponad 10 lat na wyjście na Plus z tak zakupu No osoba która kupiła w bańce post covid nowej czekała 2 lata nie wiem jak będzie teraz ale boję się że jeżeli ten wskaźnik teraz się nie ochłodzi i dalej będzie rósł to stopy zwrotu z tego ETF dla nowych inwestorów będą przez jakiś czas dosyć marne to cały czas nie zabija koncepcji regularnego do kupowania i czekania w długim terminie No ale nie skreślaj mnie też tak szybko z moimi dążeniami do walki z tym indeksem na wiele różnych sposobów no bo znowu jak zerknę sobie o rok wstecz i weszli byście na kanały youtuberów mówiących o ETF to tam znowu był wysyp swoją drogą głupich komentarzy typu trzymam ten ETF vangard Life Strategy już 2 lata Ile mam jeszcze czekać na zysk sporo osób zaczęło po prostu kupować ten et w 2021 roku w szczycie wycen No i co naturalne szczycie zainteresowania giełdą bo zwykle tak jest Mam nadzieję że ci ludzie wytrzymali Teraz po prostu cieszą się z zysku ja pokazuję Ten wykres nie dlatego żeby zniechęcić do inwestowania pasywnego ale żebyśmy wszyscy byli faktycznie gotowi na długotrwałe spadki Szczerze to nie wiem jak to inaczej przekazać żeby nie dostawać później komentarzy że jestem debilem bo przeze mnie ktoś stracił 2 PR w TR dni Przejdźmy już do nowych operacji w tym odcinku Pozwólcie że Skomentuj sobie tak szerzej sytuację na świecie kiedy będzie już znany prezydent USA Bo szczerze to nie chc marnować waszego czasu spekulacji na ten temat bo one nic nie wnoszą poradzimy sobie Niezależnie od tego kto wy gra firmy szybko dostosują się do nowych warunków a za 4 lata będziemy mieć już kolejnego prezydenta zgodnie z zapowiedziami stopniowego zwiększania wydatków na GPW tym razem do portfela dopłacił aż 16500 zł przede wszystkim do portfolio trafiła nowa spółka czyli Autopartner to jest kolejny element mojej dywersyfikacji tym razem trafiło na spółkę która dosyć szybko się rozwija a ostatnio zalicza pewną korektę trudno powiedzieć żeby była skrajnie tania ale ja przede wszystkim Staram się unikać zakupów w takich momentach znacznie wykraczających ponad średnią historyczną wskaźników ceny do przychodów czy ceny do zysków zdarza mi się to robić kiedy mam super pozytywne podejście do spółki ale raczej spokojnie w takich sytuacjach czekam i kupuję coś innego trudno mi powiedzieć na ile to podejście będzie skuteczne ale na razie lepszego pomysłu na określenie atrakcyjnych dla mnie wycen po prostu nie mam Autopartner to dystrybutor części samochodowych i akurat zrobiłem może nie jakąś głęboką ale jednak pewną analizę w odcinku o budowie portfela dywidendowe jeżeli pojawiało wam się jakieś pytania co do spółki to śmiało pytajcie Autopartner ze względu na swoją działalność i chęć rozwoju wypłaca bardzo niskie dywidendy i bardzo dobrze ta spółka ma na razie rosnąć i podbijać Europę muszę odrobinę skręcać w stronę tych bardziej wzrostowych spółek żeby mieć szansę dogonić to s&p 500 ja w ogóle przed założeniem tego kanału inwestował sobie po prostu spokojnie dywidendową cieszyłem się tym i nawet niezbyt mnie obchodziło czy wygrywam z indeksami nawet na to nie patrzyłem ale chcąc być tu obiektywnym muszę do tego przywiązywać wagę poza tym no Chciałbym kiedyś dojść do poziomu wiedzy na przykład zarządzających funduszami hedgingowy więc ja nawet trochę na siłę czasami będę wchodził w nowe instrumenty i mówił o tym na kanale No ale nie Bójcie się ta seria akurat pozostanie Polska oprócz autop partnera dokupiłem kolejny pakiet AZ bisu za 1600 zł ale na tym już poprzestanę i będę czekał na rozwój wydarzeń tej spółce Korzystając z tego że kurs nie wzrósł po niezłych wynikach Kupiłem też 17 kruków za 7200 zł dosyć drogo jak na to że kruki są na zewnątrz właściwie za darmo spółka Kruk wskoczyła tym samym na czwarte miejsce w wagach mojego portfela Ja cały czas mam nadzieję na pogłębienie spadków i wtedy na pewno to wykorzystam do zbudowania sobie większych pozycji na tych takich większych spółkach które rzadko bywają czy bywały tanie no jak właśnie ten kró Dino Autopartner może kenty No i ja wybieram te spółki też dlatego żeby nieco zmniejszyć potencjalny wpływ samego xtb na ten portfel xtb pokazało wyniki za trzeci kwartał i ja trochę odetchnąłem z ulgą bo wyniki były po prostu neutralne bardzo pozytywnie za to wygląda napływ nowych klientów i ja to będę powtarzał ale jako akcjonariusz Mam nadzieję że xtb po zbudowaniu dużej bazy klientów znajdzie jakiś sposób na przynajmniej niewielkie monetyzowanie tej bazy no bo na przykład współpracując z takimi Twórcami jak ja Oni muszą liczyć z tym że ja będę aktywnie odradzał korzystanie z kontraktów cfd ale za to chętnie polecę ik czy etf-y na pewno podoba mi się ciągły rozwój działu IT i wydatki na rozwój w tym zakresie No bo ja właśnie ostatnio szukam firm które nie boją się ponoszenia tych wydatków na rozwój i badania a jednocześnie mają już produkt który w miarę łatwo skalować w skrócie fajnie że te wyniki rosną rok do roku ale ja tutaj też bardzo nie patrzę na ten krótki termin i najbardziej będę patrzył na trzy kwestie w długim terminie Po pierwsze czy uda się wejście na te dwa nowe rynki czyli do Brazylii i Indonezji bo to faktycznie wydaje się niezły ruch to są dwa ogromne rynki na których popularność inwestowania podobnie jak w Polsce będzie Prawdopodobnie tylko rosła no o ile nie zostaną jakoś bardzo zdestabilizować szerokiego negatywnego ustawodawstwa jeżeli chodzi o cfd no i po trzecie czy spółce uda się zmonetyzować klientów nies spekulacyjnych w każdym razie ja im będę kibicował jak każdej polskiej firmie która próbuje działać bardziej globalnie Niezależnie od tego Zresztą czy mam akcje czy nie tak jak lepiej robić zakupy w Dino niż w Biedronce czy Lidlu i lepiej wybierać polskie produkty tak samo w świecie finansowym Jeżeli mamy konkurencyjną ofertę to lepiej wybrać polski bank polskie konto maklerskie czy jakąkolwiek inną usługę Niech te Zachodnie firmy spadają szczególnie jeżeli mają gorsze oferty W najbliższych tygodniach będziemy mieć sporo wyników spółek z GPW więc w tym temacie na pewno jeszcze coś nagram zerknij sobie jak zachował się portfel publiczny po kolejnych dwóch tygodniach może nie jakichś dużych ale jednak spadków może zacznę tym razem od wykresu zysku bo jestem przede wszystkim mega zadowolony że to portfolio zachowuje się tak mocno w Obliż spadającej polskiej giełdy od jakiegoś czasu obserwujemy tu wręcz delikatny Trend wzrostowy zysku a za ten stan rzeczy odpowiada xtp Electro Team i Digital Network zysk całkowity to około 21 000 zł a wartość projektu to już 277 000 tak jak mówiłem Jeżeli ta korekta będzie się pogłębiać to będę wpłacał tu najwięcej jak się da Ja sobie zawsze takie sytuacje wyobrażam trochę jak taką naciągając się sprężynę jeżeli Wiem że mam zestaw niezłych spółek a ich ceny spadają to staram się wykorzystać ten fakt i patrzeć na pół roku czy rok do przodu Im więcej tych akcji uzbieram tym przyjemniejsze później będą wzrosty oczywiście też nie chcę bagatelizować ryzyka bo początkujące osoby nie powinny mnie naśladować ja wiem ile mogę stracić i już chyba dosyć pewnie poruszam się na polskiej giełdzie wiem też że wytrzymam głębokie spadki Niestety muszę to powtarzać ale Pamiętajcie proszę żeby mieć dużo pokory szczególnie na początku No ale później przez cały okres inwestowania też rozpoczęcie przygody od obligacji skarbowych i jakichś nie wiem małych kwot wrzucanych w et też jest jak najbardziej okej tak jak wspominałem akurat trzy spore pozycje w tym portfelu czyli Electro Team xtb i Digital Network radzą sobie nawet nieźle wbrew słabości całej giełdy najgorzej standardowo Pepco które stało się już chyba memem asbis i cognor to są spółki z dwóch sektorów które po prostu przeżywają gorszy czas tak jak mówiłem ja z nimi czekam po prostu na dobrą koniunkturę w handlu detalicznym i przemyśle jeżeli wtedy nie poprawiłyby znacząco swoich wyników No to będzie mocny sygnał do pozbycia się takich firm chociaż no na przykład w przypadku cognor No to nie wyobrażam sobie żeby duży popyt na stal nie przełożył się na wysokie wyniki tej spółki co do Pepco i sbu to nie wiem bo tam też są grane inne czynniki niż sama koniunktura do portfela wpłaciłem w sumie 256000 zł a jego wartość to 277 000 ciekawe bo mimo kilkunasto procentowych spadków na figu 20 te linie moich wpłat i wartości portfela są w miarę daleko od siebie może jakimś cudem już tak od razu uda się dojść do tego punktu w którym zysk już raczej nie spada na minus No ale za wcześnie na takie rzeczy w ogóle żeby ocenić jakiś portfel to często trzeba przynajmniej trzech czy nawet pięciu lat a najlepiej to jeszcze więcej To dlatego tak nieracjonalne i niepotrzebne jest emocjonować się jednodniowym ruchami cen jeżeli uważamy się za inwestora długoterminowego ja w ogóle też równie dobrze mógłbym wrzucać te serie co TR miesiące czy co pół roku ale lubię mówić o tym inwestowaniu i bardzo mi to pomaga poukładać myśli w głowie porównanie z indeksami amerykańskimi Oczywiście nadal wygląda słabo a do s&p 500 brakuje Aż 11 punktów procentowych na szczęście udaje się wygrywać ze z wigiem i co ciekawe sprawdza się to co kiedyś mówiłem że jak tylko sektor bankowy zacznie zachowywać się gorzej No to bez problemu dogonimy Wig No i faktycznie brakuje już tylko dwa punkty procentowe a dawniej ta różnica Była ogromna to też w długim terminie będzie taki mały wyznacznik tego że jednak istnieją pewne zasady i metody które pozwalają wybrać spółki zachowujące się lepiej niż cały szeroki indeks akurat na polskiej giełdzie to nie jest jakieś ogromne osiągnięcie też No nie ma się co oszukiwać No w wigu jest sporo Kiepskich firm które stosunkowo łatwo odsiać ale jednak to jest pewna wskazówka że są obiektywne zasady które wygrywają z losowym wybieraniem spółek mówię to już w trybie dokonanym bo w prywatnym portfelu faktycznie udaje mi się regularnie oddalać od wigu w górę ale tutaj też myślę że uda mi się to pokazać a jak nie to się Zamknę i kupię ten ETF na s&p 500 żartuję Nigdy się nie poddam tym miłym akcentem się z wami żegnam i jak zwykle Zachęcam do zadawania pytań Czy obrażania mnie w komentarzach do usłyszenia już niebawem