Panika na rynku, a my kupujemy! Jak wykorzystaliśmy ostatnie spadki na giełdach? [Spadki, Zakupy i Strategie]

poziom stresu na rynkach w ostatnich
dniach mocno wzrósł kontrakty futures na indeks zmienności czyli Wix znowu
wzrosły i dotychczas tylko dwukrotnie stały one tak wysoko jak obecnie wyżej
stały one tylko podczas kryzysu finansowego w 2008 roku oraz w trakcie
pandemiczne krachu w 2020 roku można więc śmiało powiedzieć że to oznacza że
rynek jest wyraźnie niespokojny i ten strach związany jest z obawą o
nadchodzącą sesj ale wpływają na to też inne czynniki jak na przykład Carry
Trade na japońskim Jenie lub też konflikt Iranu z izraelem o sytuacji na
japońskim rynku przygotowaliśmy odcinek specjalny dlatego jeżeli chcecie być z
tym na bieżąco to w tamtym odcinku wszystko wytłumaczyli miy tutaj będzie
link W tym odcinku opowiemy wam co dokładnie my robimy teraz jak my
reagujemy na bieżącą sytuację Gdzie my widzimy zagrożenia gdzie widzimy
potencjał Jak się ustawiamy w co zainwestowaliśmy Korzystając na obecnie
stresowej sytuacji na rynkach akcji i na co jeszcze polujemy pokażemy wam zaraz
dokładnie nasze transakcje i opowiem co będziemy robić niebawem Nie przedłużając
zapraszam na odcinek Cześć witam was na kanale giełda
inwestycje Trading który powstaje przy współpracy z blogiem pamiętnik giełdowy
którego autorem jest mój brat Daniel jestem Patryk aby dobrze korzystać na
aktualnej sytuacji na rynkach należy zrozumieć co tak naprawdę się dzieje Co
wpływa na ostatnie Spadki i jakie to może nieść ze sobą konsekwencje dlaczego
tak wiele osób się tego boi i czy nasze wesołe dalsze inwestowanie Nie jest
przypadkiem objawem ignorancji ten film będzie podzielony na dwie zasadnicze
części w pierwszej wytłumaczę co tak naprawdę się dzieje a w drugiej co my z
tym faktem robimy Więc od początku tak naprawdę początek tego co teraz się
dzieje co teraz Obserwuj znajdziemy w tym co wydarzyło się około miesiąc temu
czyli 10 lipca tego dnia poznaliśmy dane inflacyjne ze Stanów Zjednoczonych i w
reakcji na ten odczyt inflacyjny można było zaobserwować na rynku silną rotację
kapitału ze spółek dużych do małych dlaczego tak się stało inflacja spadła
bardziej niż oczekiwano i to był pierwszy sygnał że na rynku coś zaczyna
się mocno zmieniać to znaczy że zmienia się dotychczasowa narracja rynku bo
rynek stale stara się rozpracować jaka będzie przyszłość i w oparciu o te
szacunki następują ruchy na rynku akcji jeśli te ruchy stają się mocne jeśli
nadchodzą mocne spadki albo mocne wzrosty to znaczy że coś nas zdziwiło że
Stało się coś czego się nie spodziewaliśmy i ten ostatni odczyt
inflacyjny ze Stanów Zjednoczonych był właśnie takim wydarzeniem pewnego
rodzaju zaskoczeniem dlatego też historia którą rynek rozgrywa się teraz
zmieniła i kto ogląda nasze odcinki regularnie ten też wie dlaczego na te
dane właśnie rynek w ten sposób zareagował opowiadałem o tym na
przestrzeni ostatnich kilku filmów bo informowałem o tym na bieżąco ale w
takim wielkim skrócie teraz po tych danych wzrasta prawdopodobieństwo do
obniżek stóp procentowych niższe stopy procentowe oznaczają niższy koszt
obsługi długu A na tym najwięcej będą korzystać małe spółki bo one w stosunku
do dużych firm bardziej wykorzystują kapitał obcy do finansowania
działalności duże spółki nie korzystają tak mocno z długu A mają raczej nadmiar
gotówki który może pracować jeśli stopy procentowe stoją wysoko Ale teraz gdy
one spadną to duże spółki zaczną tracić ten dodatkowy dochód z tytułu utrzymania
gotówki to tak w dużym skrócie dokładniej o tych zależnościach
opowiedziałem w filmie do którego Możecie przejść klikając gdzieś tutaj
więc skoro rynek zaczął rozgrywać nowy scenariusz czyli nadchodzącą obniżkę
stóp procentowych to to oznacza że jest to sygnał słabnącej gospodarki i samo w
sobie Nie brzmi to tak źle ale osoby które znają historię wiedzą że nie jest
to dobry znak bo historycznie rzecz biorąc po takiej dokładnej sytuacji
Czyli po wcześniejszej serii podwyżek kiedy nagle dochodziło do przejścia w
cykl obniżek to zapowiadało to nadchodzącą w gospodarce recesję na tym
wykresie widzicie właśnie taką sytuację Niebieska Linia to poziom stóp
procentowych a szara linia to okres recesji gospodarczej i jak widzicie w
ujęciu prawie 40-letnim skuteczność prognostyczna sięga 100% dotychczas
Zawsze tak było że taka sytuacja jednoznacznie prowadziła do recesji
Skoro tak to rynek znając tę historię nastawia się już na to i z wyprzedzeniem
stara się tę wysoce prawdopodobną recesję uwzględnić w cenach akcji czyli
mimo że spółki radzą sobie podobnie dobrze jak miesiąc albo dwa temu to
wszystkie notują niżej bo inwestorzy oczekują że skoro nadchodzi recesja to
wszystkie spółki będą gorzej sobie radzić i ten nowy scenariusz gra
pierwsze skrzypce i dlatego dochodzi do spadków nawet jeśli nie ma pewnych
znaków w wynikach finansowych spółek nie ma takich jednoznacznych znaków ale są
powiedzmy pierwsze sygnały takie ostrzegawcze sygnały na wynikach
finansowych bo tak jak dobry lekarz który rozpoznaje chorobę na długo przed
klarownym symptomami tak rynek stara się być takim dobrym lekarzem i postawić
trafną diagnozę tak prędko Jak to możliwe więc takimi pierwszymi znakami
ostrzegawczymi które same w sobie nie są alarmujące ale w połączeniu z tym co
właśnie powiedziałem dają do myślenia to między innymi wyniki finansowe spółek
spółki często zaskakują i podają lepsze wyniki od oczekiwań to jest oznaka
kwitnącej gospodarki jednak ostatnio przy publikacji wyników Jeśli one były
lepsze od oczekiwań to najczęściej tylko za sprawą cięcia kosztów przy tym takie
cięcie kosztów to jest najczęściej zwalnianie pracowników i zwykle jest to
zapowiedzią przygotowywania się na trudniejszy okres w gospodarce Ponadto
wiele spółek w dużej mierze już teraz zapowiada oczekiwane spadki wzrost
zysków a na takie informacje rynek wiadomo reaguje silną wyprzedażą akcji i
to wszystkich bo rynek zakłada że również konkurencja która wyników nawet
jeszcze nie podała będzie miała podobnie więc rynek stara się trochę wyprzedzić
fakty każdy stara się znaleźć Nazwijmy to dach nad głową Jeszcze zanim zobaczę
ciemne chmury na niebie i to zachowanie tę wyprzedaż po części właśnie też już
teraz obserwujemy To są właśnie te spadki o których w ostatnich dniach jest
tak głośno i na tym nie koniec bo do tego wszystkiego Japonia również dokłada
swoją cegiełkę bo aktualnie praktycznie na całym świecie obserwujemy
przygotowania do cyklu obniżek stóp procentowych ale nie w Japonii Japonia
niedawno niespodziewanie podwyższyła stopy procentowe czyli zrobiła odwrotnie
niż cały świat ta podwyżka prowadzi do kilku komplikacji i z tego jedna jest
odczuwalna dla inwestorów z całego świata nie tylko tych z Japonii mowa o
Carry Trade Carry Trade to taka strategia Inwestycyjna w której
wykorzystuje się różnic kosztów pozyskiwania kapitału w różnych walutach
gdy w Japonii dochodzi do podwyżki stóp procentowych to pożyczane tam pieniądze
generować mogą wyższy koszt bo po prostu wzrasta koszt obsługi długu przy tym
ostatnio stopy procentowe w Japonii były dużo niższe niż w reszcie świata więc do
niedawna można było to wykorzystać pożyczając japońskie jeny zamieniając je
Następnie na przykład na amerykańskie dolary i za te pieniądze kolejno kupić
amerykańskie akcje w zastaw za takie pożyczanie jenu wystarczyło dać właśnie
te akcje które się kupiło za dług w japońskiej walucie Gdy jednak cena
japońskiego długu wzrasta to opłacalność takiego manewru po prostu spada i w
związku z tym aby szybko spłacić ten teraz rosnący przez podwyżkę 100% dług
czyli aby szybko oddać japońskie jeny należy sprzedać amerykańskie akcje A to
wiadomo prowadzi do spadku ich cen po sprzedaży takich akcji należy wymienić
walutę z powrotem na jeny A to prowadzi do umocnienia jena więc podsumujmy sobie
te ostatnie zachowania rynku ostatnie spadki na giełdzie wynikają z rosnącej
obawy o przejście do recesji oraz z przymusowego sprzedawania aktywów aby
spłacić długi zaciągnięte w japońskiej walucie i na tą chwilę krótko okresowo
można powiedzieć że doświadczyliśmy na rynkach zwykłej paniki którą można
wykorzystywać do zakupów i my tak właśnie zrobiliśmy trochę się
obkupiłam pokażę w które akcje dokładnie zainwestowaliśmy jednak ważne jest mieć
jeszcze świadomość że długo okresowo jeśli rynek przejdzie faktycznie do
recesji i spadną zyski spółek to akcja mogą pogłębić spadki jeszcze bardziej
czy tak się stanie i jeśli tak to jak głęboko obsunięcie nikt nie wie ja
osobiście Myślę że nie zobaczymy dłuższej byy a zwykłą korektę ale nie
wykluczam tego że się mylę tak W każdym razie aktualna przecena jest dla nas tym
bardziej atrakcyjna na im dłużej inwestujemy im mamy dłuższy Horyzont
czasowy w długim okresie rynki się po prostu rozwijają A to oznacza że każde
cofnięcie powinno być postrzegane jako okazja do długoterminowej inwestycji
najwię większym wyzwaniem jest wyselekcjonowanie tych spółek które
przetrwają kolejne słabsze okresy gospodarcze i wyjdą po tych spadkach
obronną ręką więc aby zwiększyć szansę na znalezienie takich firm My patrzymy
na jakość generowanych przez takie spółki wyników w tym celu zwracamy uwagę
na tempo wzrostu przychodów oraz poziom stabilności marży przy spółce
rozwiniętej marża nie powinna spadać a przy spółce rozwijającej się marża
powinna rosnąć to są takie podstawy i tak w zasadzie w oparciu o te założenia
można szukać dopiero dalej ale te założenia powinna spełniać każda
długoterminowa inwestycja jakie więc wybraliśmy spółki Ja w poniedziałek
kupiłem Microsoft i to jest bardzo mała pozycja bo ten zakup zrobiłem w ramach
prowadzenia jednego z portfeli którego nadrzędnym celem jest bycie portfelem
edukacyjnym ale o tym opowiem W najbliższą niedzielę dlatego jeżeli
chcecie się dowiedzieć co tam dokładnie się stało Zostawcie suba ale mogę wam
już teraz powiedzieć że jeśli spadki się będą pogłębiać to przy jeszcze kolejnym
przelewie gotówki do tego portfela z chęcią to wykorzystam do dalszego
powiększania tej pozycji czyli do dokupienia jeszcze więcej akcji
Microsoft drugą spółkę którą obaj kupiliśmy to Nvidia Daniel akcje tej
firmy trzyma w portfelu już od 2019 roku i niedawno bo 20 czerwca sprzedał część
swojej pozycji co Jak się później okazało było niemal idealnym szczytem
przynajmniej z dzisiejszej perspektywy i w poniedziałkowej panice ponownie
odkupił te akcje co w momencie przygotowywania tego materiału wygląda
jak gdy gdyby było idealnym Dołkiem tego cofnięcia bo cena od momentu jego zakupu
wzrosła już o ponad 10 proc ale Miejcie też na uwadze że od momentu nagrywania
do publikacji takiego odcinka który właśnie Oglądacie mija kilka godzin Więc
w momencie kiedy to Oglądacie może to się już znowu pozmieniało bo ostatnio
zmienność na rynku jest bardzo wysoka ja z kolei kupiłem nvidi około 10 proc
wyżej bo zrobiłem to kilka godzin później przez to nie skorzystałem
idealnie z tego momentu paniki Ale mimo to uważam że wciąż mamy ceny które można
wykorzystać do pierwszej transzy zakupowej pod warunkiem że n racja wokół
sztucznej inteligencji się utrzyma ja tak sądzę stąd też w tę spółkę
Zainwestowałem i mam zamiar w niej siedzieć wiele lat i zanim rzucicie się
do wybierania pojedynczych spółek Pamiętajcie że da się korzystać na tych
spadkach również z praktycznie zerową wiedzą czyli nie musicie wybierać
pojedynczych akcji A można zainwestować w cały rynek na raz jeden z portfeli
edukacyjnych które prowadzę jest u brokera xtb to jest sponsor tego odcinka
i ta strategia na ten portfel jest można powiedzieć idioto odporna bo co miesiąc
tam dopłacam 1000 zł i inwestuję po prostu w szeroki rynek czyli nie
wybieram pojedynczych akcji żadnego Microsoft nvidi i tak dalej a po prostu
ładuje co miesiąc w to samo w szeroki rynek kiedy spadnie inwestuje Kiedy
rośnie inwestuje nie myślę o tym co kiedy jak jedyne Jak mogę trochę
poprawić wyniki tego konkretnie portfela to momenty zakupów bo ostateczne
założenie jest takie aby wychodziło że co miesiąc wpływało tam 1000 zł ale czy
zainwestuje w szeroki Rynek dzisiaj czy za dwa tygodnie w tym miesiącu to już
jest mój po prostu wybór i tak właśnie teraz jest bardzo dobry moment bo rynek
cofnął i w xtb jest o tyle dobrze że właśnie dla takich skromnych portfeli
czyli mając miesięczny obrót mniejszy niż 100 000 € nie ma prowizji za
transakcje i sposób w jaki inwestuje w szeroki rynek to po prostu za pomocą
etfów i uwaga bo jeżeli pomyli ten trzyliterowy skrót z czymś innym na
przykład cfd to możecie się zdziwić bo to jest zupełnie inny instrument
finansowy o tym co to są etf-y mamy cały osobny poradnik Jeżeli chcecie się
dowiedzieć jak to działa czym są etf-y to tutaj możecie kliknąć w każdym razie
ten ETF w który ja inwestuję odzwierciedla wyniki indeksu s&p 500
czyli pozwala partycypować w ruchach 500 największych spółek ze Stanów
Zjednoczonych i ostatnie trzy momenty zakupu tego ETF w tym portfelu Widzicie
na tym wykresie w sumie prowadzę ten portfel od początku tego roku i dlatego
przeznaczyłem dotychczas na to 8000 zł i jeśli rynek będzie dalej spadać to mnie
to po prostu będzie cieszyć bo wtedy będę mógł kupić ten ETF taniej
uśredniający samym całość inwestycji A Jako że inwestuję na długie długie lata
to w długim okresie na pewno na tym skorzystam Jeśli też chcecie zacząć
inwestować mniejsze sumy nie płacąc za to prowizji to zostawię wam linka do xtb
pod tym filmem przejdźmy do kolejnych zakupów których dokonaliśmy w
poniedziałek ja kupiłem również akcje spółki Service Now w sumie można
powiedzieć że dokupiłem a nie kupiłem bo już miałem trochę w tej spółce i co
prawda ta spółka nie doświadczyła takiej wyprzedaży jak wiele innych ale tu
dochodzimy do ważnego punktu bo warto nie tylko inwestować w spółki które
spadają razem z rynkiem ale i w takie które mimo spadków trzymają się dobrze
bo to może świadczyć o ich sile gdzie po skończeniu się spadków może taka spółka
wybić bardziej niż pozostałe Tym sposobem czyli inwestując zarówno w
takie co spadają jak i w takie które mało reagują na spadki Ja dywersyfikuje
swoje momenty wejścia eliminując możliwe błędy interpretacji bieżącej sytuacji bo
być może to co ja widzę to co myślę jest błędne więc warto inwestować po prostu
mając trochę różne podejście tak to można skrócić jak wspomniałem historia
wielokrotnie pokazała że kupowanie silnych akcji podczas spadków na
szerokim rynku często daje w długim okresie znacznie lepsze stopy zwrotu niż
inwestowanie w spółki które są W korekcie razem z rynkiem Zresztą
dokładnie temu zagadnieniu poświęciliśmy ostatnio z Danielem bardzo dużo czasu
aby to przeanalizować o tym pomyśleć i pojawi się na dniach na tym kanale
materiał który wytłumaczy te zależności dokładniej będzie to myślę Bardzo
ciekawe bo myślę że zaskakujące dla wielu osób więc jeśli nie chcecie
przegapić tego odcinka to zostawcie subskrypcję a YouTube wam przypomni o
tym filmie jak go już opublikujemy za kilka dni przejdźmy teraz do transakcji
które mamy w planach jeśli rynek wciąż będzie kontynuował spadki to jedną z
firm w które zarówno ja jak i Daniel chętnie zainwestujemy A w sumie w
których powiększymy udziały bo już mamy tam udziały to Berk Share headway bo
sprawa tu jest bardzo ciekawa ta spółka mimo paniki na rynku również trzyma się
stosunkowo dobrze A to może być właśnie Dobry znak że po zakończeniu się tych
spadków spółka może odbić wyżej niż rynek być może temu jak się zachowują
akcje berkshire headway pomogła też informacja o sprzedaży udziałów Apple bo
Warren buffett sprzedał połowę udziałów w tej spółce i co ciekawe ona jest wciąż
w jego portfelu największą pozycją a w tym momencie ma ogromną ilość gotówki
Dzięki tej sprzedaży gotówka w portfelu waren buffetta wzrosła do
niewyobrażalnej sumy A to umożliwia mu wykorzystanie jej do ewentualnych
dalszych zakupów w przypadku kiedy akcje dalej będą spadać gorzej jeśli akcje
szybko zwrócą i Buffet zostanie z górą pieniędze na koncie które przy obniżce
stóp procentowych przynosić będzie mniejsze odsetki Jest to pewne
zagrożenie Ale mimo to myślimy że zespół warana buffetta będzie w stanie
wykorzystać bieżącą sytuację na rynku niezależnie od tego czy spadki się
Pogłębił czy jednak Zaraz wrócimy do wzrostów No i kolejna spółka do której
Daniel się przymierza to jest church and Dwight bo skoro na horyzoncie są obniżki
stó procentowych to firmy posiadające dług odetchną z ulgą i jedną z takich
firm jest church and White Myślę że warto w tym miejscu wtrącić że dług w
spółce wcale nie jest czymś negatywnym albo nie musi być jeśli firma
wykorzystuje dług do generowania dodatkowej wartości to To jest świetne
tak działa w zasadzie współczesna gospodarka ona jest oparta właśnie na
długu i church and White jest taką firmą z dużym długiem i dlatego być może
skorzysta ona z nadchodzącej obniżki stóp procentowych jeśli akcje tej firmy
doświadczę spadku wspólnie z rynkiem to my przyjrzymy się tej firmie dokładnie
to znaczy Daniel się na pewno przyjrzy i ja raczej też będę myślał o tym czy w
nią wejść i na naszych listach spółek które obserwujemy aktualnie mamy jeszcze
znacznie więcej firm ale myślę że na ten odcinek tyle wystarczy jeżeli będziecie
zainteresowani kontynuacją tej formy odcinków albo taką pełną listą takim
naszym watchlist to dajcie nam proszę znać w komentarzach Na koniec jeszcze
dodam bardzo ważne zastrzeżenie żebyście nie traktowali tego co tu mówimy jako
polecenia inwestycyjnego bo możliwe że nasza interpretacja rynku jest po prostu
błędna możliwe że nie są to wcale dobre inwestycje powiedzieliśmy wam jedynie
Jaka jest Nasza opinia i na co my stawiamy pieniądze ale to nie oznacza że
na tym na pewno zarobimy Tak więc niech ten odcinek będzie dla was takim
Nazwijmy to paliwem do myślenia dajcie nam znać W co Wy obecnie inwestujecie a
może nie inwestujecie Napiszcie nam Co robicie i dlaczego A jeśli nie robicie
nic to może chcecie nauczyć się wyszukiwać potencjalnie atrakcyjne
spółki do inwestycji dlatego w tym filmie który będzie tu opowiedziałem o
tym Jak analizować i wyceniać spółki giełdowe polecam wam to obejrzeć